Финансовый план доходов и расходов за определенный период времени: Помогите пожалуйста1. Бюджет — это …:А) это финансовый план, который обобщает доходы и

Финансовый план доходов и расходов за определенный период времени: Помогите пожалуйста1. Бюджет — это …:А) это финансовый план, который обобщает доходы и
Май 20 2021
alexxlab

Содержание

Помогите пожалуйста1. Бюджет — это …:А) это финансовый план, который обобщает доходы и

1. Бюджет — это …:

А) это финансовый план, который обобщает доходы и расходы за

определенный период времени;

Б) это план расходов;

В) это детализированный план финансовых доходов.

2. Бюджет семьи складывается из:

А) доходов, сбережений и социальных выплат;

Б) доходов и расходов;

В) доходов, сбережений и расходов.

3. Большую часть семейного бюджета россиян составляют расходы на:

А) культурно-бытовые нужды;

Б) оплату квартиры;

В) питание;

Г) одежду.

4. Назовите рациональные потребности семьи:

А) потребность в еде;

Б) потребность в алкоголе;

В) потребность в курении;

Г) потребность в жилье;

Д) потребность в одежде.

5. Назовите способы сбережения денежных средств семьи:

А) деньги, взятые в долг;

Б) приобретение валюты;

В) вклад в банке;

Г) покупка нового платья;

Д) покупка ценных бумаг.

6. Закон Энгеля устанавливает степень благосостояния граждан:

А) по размеру заработной платы;

Б) по доле расходов на питание семьи;

В) по наличию вкладов банках страны;

Г) по числу членов семьи.

7. Верны ли суждения о страховых услугах?

А. Страхование – способ защиты имущества семьи.

Б. Страхование имущества является обязательным для граждан России.
А) верно только А; Б) верно только Б; В) верны оба суждения; Г)

оба суждения неверны.

8. Увеличение доходов семьи, скорее всего, приведет:

А) к увеличению потребления;

Б) к увеличению численности рабочей силы;

В) к уменьшению расходов;

Г) к увеличению потребления.

9. Верны ли суждения о семейных сбережениях?

А. Семейные сбережения помогают приобрести дорогостоящие товары

или услуги.

Б. Семейные сбережения могут обесцениваться.

А) верно только А; Б) верно только Б; В) верны оба суждения; Г)

оба суждения неверны.

10. Часть располагаемого дохода, которая не используется на потребление:

А) номинальный доход; Б) реальный доход; В) заработная плата; Г)

сбережения.

11. Сумма денег, полученная гражданином в целом за определенный период:

А) инфляция; Б) номинальный доход; В) реальный доход; Г) депозит.

12. Укажите основные источники доходов семьи (не менее трёх).

13. Укажите основные виды расходов семьи (не менее трёх).​

План доходов и расходов на определенный период – финансовое планирование в эксель

Бутлеров А.М._

Бюджет Гимназия Губерния Деятельность Женские училища Интерес социальный Классицизм Нефтегазовый сектор и бюджет России Общество Род Россия Собственность Современное общество Университет Участие политическое Частная собственность Человек Зинин Н.Н. 3 СН 1828 1849 1860 1863 2 ОК 1878 1878 1882 5 АВ 1886

Бюджет — план доходов и расходов на определённый период. Бюджет является основным инструментом проверки сбалансированности, соответствия прихода и расхода экономических ресурсов. В зависимости от экономического субъекта, составляющего бюджет, различают государственный, региональный, местный (муниципальный) бюджет, бюджет предприятий, семейный (потребительский) бюджет.

Бюджет государственный — смета доходов и расходов государства на определённый период времени, чаще всего на год, составленная с указанием источников поступления государственных доходов и направлений, каналов расходования средств.

Основными статьями расходов Федерального бюджета являются:

msimagelist>

Статьи расходов:

msimagelist>

msimagelist>

msimagelist>

msimagelist>

msimagelist>

msimagelist>

msimagelist>

msimagelist>
msimagelist>

Бюджет минимальный потребительский — расчётная величина, характеризующая стоимостную оценку минимальных благ и услуг потребительского бюджета боле высокого уровня по сравнению с прожиточным минимумом, обеспечивающая нормальное воспроизводство рабочей силы для работающих и жизнедеятельность для нетрудоспособных. Ориентировочный расчёт осуществляется на основании данных Госкомстата России. Официально с 1992заменён на показатель прожиточного минимума (физиологического), в котором уже не учитываются расходы на посещение кино, театров, домов отдыха и др.

Семейный бюджет

Бюджет семьи — баланс фактических доходов и расходов семьи за определённый период времени (месяц, квартал или год), характеризующий сложившийся уровень жизни различных групп населения. В доходной части отражаются доходы её членов по всем источникам поступлений, в расходной — расходы семьи по их назначению: на покупку продовольственных и непродовольственных товаров, оплату жилища и услуг культурно-бытового назначения, транспорта, оплату путёвок в санатории, дома отдыха, расходы, связанные с введением личного подсобного хозяйства и индивидуальной трудовой деятельностью, уплата налогов, обязательных платежей, взносы и др. Доходная и расходная части бюджета балансируются с учётом накоплений семьи в виде прироста наличных денег, валюты, вкладов в учреждениях банка, покупки ценных бумаг, стоимости продуктов личного подсобного хозяйства и др. Источником данных о бюджете семьи являются выборочные обследования домашних хозяйств.

Валовой внутренний продукт в странах мира в 1999 г.

Акциз Баланс платёжный Банк Банк Центральный (Банк России) Быт Власть Власть государственная Государство Деньги Деятельность Доход Евровалютныи рынок Индивидуализм Исследование социологическое Культура Личность Международная валютно-финансовая система Местное самоуправление Муниципалитет Налоги НТР Нация Охранительное направление Политика налоговая Потребность Прогресс Прожиточный минимум Производство Россия Рынок Самоуправление Суды РФ Сфера Товарное хозяйство Труд Ценность Экономика 1992

IT-решение экономических / управленческих задач предприятий, экономический аутсорсинг

Проблема / задача

Как показывает практика, на всех предприятиях малого бизнеса и на большинстве средних бизнес-предприятий Генеральный директор волей-неволей исполняет и роль финансового директора (зам. ген. директора по экономике и финансам).
Вот некоторые из функций финансиста, которые ему приходится выполнять:
· определяет приоритеты оплаты счетов, передает в работу гл. бухгалтеру утвержденные на оплату счета, контролирует исполнение бухгалтерией оплаты утвержденных счетов;

· принимает решения по кредитным операциям и операциям возврата кредитов
· ведет финансовое планирование (планов поступлений и платежей, кредитных операций) с целью предупреждения «кассовых разрывов» и своевременного обеспечения необходимыми финансовыми ресурсами бюджетных затрат, оплаты труда работников, планов ремонта и закупки технических средств, других инвестиционных и организационно-технических мероприятий

При отсутствии финансового планирования часто и неожиданно возникают ситуации, когда нужно платить, а денег в кассе или на расчетном счете нет, или их недостаточно. Такие ситуации, в свою очередь, могут приводить к
· потере имиджа Вашей фирмы, как надежного партнера, в глазах контрагентов.

· временному «стопору» дел, которые надо бы быстрее делать, потере драгоценного времени;
· сбою тех планов, которые были намечены и необходимости вновь тратить время на повторное планирование дел;
· другим неприятным последствиям;
Финансовое планирование особенно необходимо в условиях нехватки оборотных средств и для оптимизации кредитов, возвратов по ним.

Финансовое планирование осуществляется путем ведения таблиц БДДС (бюджета движения денежных средств).
Техника ведения БДДС (финансового планирования) очень простая и доступная. Для того, что бы понять и освоить ее не нужно специального образования и поэтому возможна (и целесообразна) к применению не только на средних, но и на малых бизнес -предприятиях.
Ведение БДДС позволяет по окончанию месяца получить прозрачную финансовую отчетность без применения специальных учетных программ (типа 1С).
Для того, что бы «запустить» финансовое планирование на Вашем предприятии, совсем не обязательно искать и принимать в штат экономиста или гл.

бухгалтера с опытом финансового планирования. Это разовая работа. И основным пользователем будут не они, а «финансист» в Вашем лице.
Работа с внешним специалистом, в рамках небольшого проекта, даст Вам инструмент ведения БДДС, разработанный в Excel специально под специфику Вашего бизнеса. Вы научитесь им пользоваться и сможете самостоятельно вести финансовое планирование при управлении своим бизнесом.

Решение

Решение задачи разобьем на два этапа.
Первый – Вам передадут для ознакомления с техникой ведения финансового планирования демонстрационные Excel-таблицы БДДС и описание техники работы с ними. Вы сможете сами, в игровом режиме ознакомиться с техникой ведения БДДС и финансового планирования. Далее, вы сможете провести со специалистом голосовую Интернет-сессию (Skype, ICQ) и задать все интересующие Вас вопросы и получить разъяснения. При этом специалист, при общении с Вами в Skype сможет «демонстрировать» Вам свой экран компьютера, объясняя таблицу. И наоборот, Вы сможете демонстрировать свой экран специалисту.

После этого, Вы сможете либо с помощью своих специалистов Excel разработать таблицы БДДС под свою специфику, либо заказать эту разработку нам.
Второй – непосредственная разработка Excel-таблиц БДДС под Вашу специфику, разработка и описание бизнес-процесса финансового планирования, обучение Вас порядку работы с БДДС, сопровождение ввода бизнес-процесса финансового планирования в эксплуатацию.
После ознакомления со спецификой Вашего бизнеса и с желаемыми разрезами финансового планирования / отчетности в ходе голосовой Интернет-сессии, специалист подготовит для Вас коммерческое предложение.

Стоимость услуги

Первый этап:
Передача демонстрационных Excel-таблиц БДДС и описания техники финансового планирования, одна 1-2 часовая голосовая сессия со специалистом — бесплатно.
Второй этап:
Стоимость формируется в виде коммерческого предложения разработки и обучения, исходя из специфики Вашей задачи, Вашего бизнеса и нашего опыта решения задачи.

Пример

Демонстрационная Excel-таблица БДДС

Форма для ввода платежей/поступлений

Продолжить изучение темы и перейти к разделу Система позаказного (пообъектного) учета труда и разнесения ФОТ на себестоимость объектов (SaaS-внедрение, сопровождение)

ПЛАН ДОХОДОВ И РАСХОДОВ ПРЕДПРИЯТИЯ — один из основных видов текущего финансового плана предприятия, составляемый на первоначальном этапе этого планирования (так как ряд его показателей служит исходной базой разработки других видов финансового плана). Целью разработки этого плана является определение суммы чистой прибыли от производственно-коммерческой деятельности предприятия. В процессе разработки этого плана должна быть обеспечена четкая взаимосвязь планируемых показателей доходов (валового и чистого) от реализации продукции, издержек, налоговых платежей, балансовой и чистой прибыли предприятия.

Задача этого документа — показать, как будет формироваться и изменяться прибыль предприятия. В основе его составления лежит прогноз объемов реализации продукции. Для нового проекта прогноз денежных потоков может быть более важен, чем прогноз прибылей, из-за того, что в нем детально рассматриваются величина и время максимального денежного притока и оттока. Если проект разрабатывается в сезонной или циклической отрасли, или в отрасли, где смежники требуют от новой фирмы наличных выплат (или необходимо капитальное строительство), прежде чем продукт будет готов к продаже и начнет приносить доход, прогноз денежных потоков является важнейшим фактором для принятия решения о продолжении дела. Детализованный прогноз, который понятен и пригоден для руководства, может помочь привлечь внимание к проекту, несмотря на периодически возникающие денежные кризисы, которые следует предотвращать. Когда денежный поток сформирован, необходимо обсудить противоречия между денежными потребностями и их возможным удовлетворением в критические точки, например при низком накоплении средств и при предполагаемых снижениях продаж.

Планирование прямых затрат на материалы. Должна быть составлена смета прямых затрат на материал, чтобы определить, как много материала потребуется и сколько должно быть приобретено, исходя из потребностей производства. Количество материала, подлежащего закупке, зависит от предполагаемого его расхода и имеющихся запасов.

Смета прямых затрат на оплату труда. В производственном плане существуют предпосылки для подготовки сметы затрат на оплату труда. Для подсчета требуемых прямых затрат труда следует умножить ожидаемый объем производства за каждый период на число часов работы, необходимых для производства одной единицы изделия.

Смета общезаводских накладных расходов. Это перечень всех общезаводских расходов, помимо прямых трат на материалы и оплату труда, таких как амортизация, налог на имущество и заводская арендная плата.

Смета торговых и административных расходов. Содержит перечень общефирменных расходов, понесенных в процессе реализации продукции и организации бизнеса. Для составления прогнозного отчета о прибылях и убытках (продажа минус переменные затраты минус постоянные затраты) нужно рассчитать переменные торговые и административные расходы, приходящиеся на единицу продукции.

Планирование источников дохода. Известно много источников фондов предприятия, включая доход от продажи продукции, инвестиции ее собственников, а также займа. Задача прежде всего состоит в нахождении лучшего источника для каждой потребности и именно в то время, когда возникает такая потребность.

Очень популярным подходом при планировании является принцип «желаемого дохода». Он начинается с того, что предприниматель определяет, какой доход он хочет получить, а затем определяет объем продаж, необходимый для покрытия всех расходов и обеспечения этого дохода.

Внимание! Если вам нужна помощь в написании работы, то рекомендуем обратиться к профессионалам. Более 70 000 авторов готовы помочь вам прямо сейчас. Бесплатные корректировки и доработки. Узнайте стоимость своей работы.

План доходов и расходов основывается на следующих прогнозных оценках: доходов от реализации; прочих доходов; издержек производства и реализации продукции; прочих издержек: ожидаемых налоговых выплат; выплат процентов по долгам План доходов и расходов также составляется в первый год помесячно, во второй — поквартально, в третий — в целом.

Поможем написать любую работу на аналогичную тему

  • Реферат

    План доходов и расходов.

    От 250 руб

  • Контрольная работа

    План доходов и расходов.

    От 250 руб

  • Курсовая работа

    План доходов и расходов.

    От 700 руб

Получить выполненную работу или консультацию специалиста по вашему учебному проекту Узнать стоимость

Как в кратчайшие сроки сформировать план доходов и расходов?

Как в процессе планирования на основе калькуляций себестоимости продукции использовать средства Microsoft Excel?

Как в процессе планирования получить затраты, максимально приближенные к реально необходимым на производство продукции?

Как в короткие сроки сформировать корректный и выполнимый план доходов и расходов?

Для формирования полного и сбалансированного производственного плана, охватывающего все сферы деятельности предприятия, может понадобиться достаточно много времени, которое в то же время ограничивается необходимостью оперативно контролировать его выполнение. Дело в том, что чаще всего портфель заказов на будущий месяц формируется и утверждается ближе к концу третьей декады текущего месяца, и только после этого планово-экономический отдел формирует план производства на следующий период по номенклатуре в натуральном и стоимостном выражении. Но кроме этого для формирования консолидированного плана производства необходимо определить и потребность в сырье на месячную производственную программу, а для плана доходов и расходов предприятия как одного из составляющих производственного плана — рассчитать ожидаемые доходы и затраты, которые понесет предприятие для того, чтобы реализовать намеченные планы. Также следует определить, окупят ли себя расходы и получит ли предприятие прибыль.

Каждый этап расчетов, необходимых для формирования плана, требует существенных затрат времени. Но их можно значительно сократить, объединив некоторые этапы, составляющих общий процесс планирования производства, в единую форму, основывающуюся на плановых калькуляциях себестоимости продукции.

Итак, формирование плана производства — сложный и трудоемкий процесс, который состоит из нескольких этапов:

Составление плана доходов и расходов предприятия как неотъемлемой части общего производственного плана, учитывающего прямую взаимосвязь всех его составляющих, требует немалых затрат времени. Поэтому нередко его формирование затягивается на длительный период, так как чаще всего план собирается практически вручную из разрозненных таблиц. Как упростить этот процесс? С чего начать автоматизацию формирования плана? Оптимальный метод, который позволит в короткие сроки получить сбалансированный план доходов и расходов — метод планирования на основе корректных плановых калькуляций себестоимости готовой продукции.

Проверять правильность калькуляций в случае их использования как базы для планирования необходимо очень внимательно. Далее для того, чтобы понять, насколько утвержденные нормы расхода сырья, материалов и т. д. соответствуют реальному их расходу на производстве, необходимо сопоставить фактический бюджет расходов отчетного периода и затраты по калькуляции, умноженные на фактические объемы производства за этот же период.

Если нормы и нормативы на производстве соблюдаются в полной мере, отклонений быть не должно. В свою очередь отклонения могут говорить о том, что либо расчеты себестоимости сформированы неверно, либо утвержденные и используемые в калькуляциях нормы, нормативы и расценки не соблюдаются на производстве.

В любом случае нужно проанализировать причины отклонений. И если на производстве не соблюдаются нормы, потому что в них просто невозможно уложиться, то имеет ли смысл формировать по таким нормам плановые калькуляции себестоимости продукции? И наоборот, если нормы в калькуляциях завышены, зачем нужна некорректная завышенная плановая себестоимость?

Интересные статьи

на государственное управление и местное самоуправление (3% в 2000; 3% — в 1999) на судебную власть и правоохранительную деятельность и обеспечение безопасности государства (14% в 2000; 12% — в 1999) на национальную оборону (24% в 2000; 23% — в 1999) на фундаментальные исследования и содействие научно-техническому прогрессу (2% от общей суммы расходов в 2000 и 1999 , причём в 1999 эти расходы составили 0,45% от ВВП (в США -4,5% от ВВП), считается, что снижение этого показателя до 1% от ВВП приводит к свёртыванию НТП) на национальную экономику (1% в 2000; 6% — в 1999) на социальную сферу (18% в 2000 и 1999) на целевые бюджетные фонды (12% в 2000; 11% — в 1999) (в т.
ч. на обслуживание государственного долга, помощь бюджетам др.уровней и др.).

Состояние бюджета России. 1724 год

БЮДЖЕТ — это.

.. Что такое БЮДЖЕТ?
  • бюджет — а, м. budget m. 1. Предварительная смета доходов и расходов, преимущественно государственных. Павленков 1911. Бюджет и буджет. 3 70 гг. 19 в. Сорокин 178. Мы живем в век баснословия и волшебства; мы окружены поэзией высокою .., поэзиею торговых… …   Исторический словарь галлицизмов русского языка

  • бюджет — План, отражающий ожидаемые результаты и распределяемые ресурсы в количественной форме. Служит в качестве контрольного эталона. [http://tourlib.net/books men/meskon glossary.htm] бюджет Роспись (в денежной форме) доходов и затрат любого… …   Справочник технического переводчика

  • БЮДЖЕТ — (budget) 1. Финансовый план, намечающий индикативные показатели доходов, расходов и т.д. организации на определенный период. 2. (the Budget) Британский финансовый план на предстоящий год, представляемый на обсуждение в парламент, обычно в марте… …   Финансовый словарь

  • БЮДЖЕТ — (франц. budget, др. франц. bougette кожаный мешок). Смета расходов и приходов. Словарь иностранных слов, вошедших в состав русского языка. Чудинов А.Н., 1910. БЮДЖЕТ предварительная смета доходов и расходов, преимущественно государственных. В… …   Словарь иностранных слов русского языка

  • Бюджет — в его настоящем виде выработался недавно; прежде, вместобюджета, представлялись простые отчеты и счета, при том неполные, поглавным рубрикам финансового хозяйства. С образованием ответственногоправительства в некоторых государствах появились… …   Энциклопедия Брокгауза и Ефрона

  • Бюджет — [budget] – роспись (в денежной форме) доходов и затрат любого экономического объекта, от государства до семьи. Бюджет государства [state budget] – роспись его доходов (главным образом от налогообложения) и расходов (на социальные нужды, оборону,… …   Экономико-математический словарь

  • Бюджет — – смета доходов и расходов частного лица, организации или государства в целом, устанавливаемая на определенный временной период как правило, на год. Бюджет представляет собой финансовый план, при помощи которого можно прогнозировать будущие… …   Банковская энциклопедия

  • БЮДЖЕТ — Цивилизация это стадия развития общества, на которой ничего нельзя сделать без финансирования. Выработка бюджета есть искусство равномерного распределения разочарований. Морис Станс, директор Бюджетного бюро США Идеальный политик голосует за все… …   Сводная энциклопедия афоризмов

  • БЮДЖЕТ — (от англ. budget сумка) имеющая официальную силу, признанная или принятая роспись, таблица, ведомость доходов и расходов экономического субъекта за определенный период времени, обычно за год. Чаще всего бюджет составляется для учета количества… …   Экономический словарь

  • Бюджет — (budget) 1. Финансовый план, намечающий желаемые показатели доходов, расходов и т.п. организации на определенный период. 2. Британский финансовый план на предстоящий год, представляемый на обсуждение в парламент, обычно в марте или апреле,… …   Словарь бизнес-терминов

  • БЮДЖЕТ — БЮДЖЕТ, бюджета, муж. (англ. budget). Государственная роспись доходов и расходов на определенный период времени. || Совокупность личных доходов и расходов за какой нибудь период времени. Мой бюджет мне этого расхода не позволяет. Толковый словарь …   Толковый словарь Ушакова

  • МО «Андегский сельсовет» Ненецкий АО|Главная

    Администраторы доходов бюджета — органы государственной власти и местного самоуправления, осуществляющие в соответствии с законодатель­ством РФ контроль за правильностью исчисления, полнотой и своевремен­ностью уплаты, начисление, учет, взыскание платежей в бюджет, а также имеющие в своем ведении бюджетные учреждения, которым предоставлено право получать доходы от предпринимательской деятельности.

    Активы предприятия — собственность предприятия, отражаемая в активе баланса. Различают три вида активов: (1) текущие активы, состоящие из денежного капитала и средств, которые могут быть быстро трансформиро­ваны в наличные деньги; (2) основной капитал с длительным сроком служ­бы, используемый предприятием при производстве товаров и услуг; (3) про­чие активы, которые включают нематериальные активы, не имеющие нату­рально-вещественной формы, но ценные для предприятия, капиталовложе­ния в другие компании, долгосрочные ценные бумаги, расходы будущих периодов и различные другие активы.

    Акциз — вид косвенного налога, взимаемого в цене товаров. Акцизы были широко распространены уже в XIX в. С 1992 г. в РФ акцизы — само­стоятельный налоговый платеж в систему федеральных налогов. Разновид­ность косвенных налогов.

    Акция — ценная бумага, выпускаемая акционерным обществом, дающая право ее владельцу, члену акционерного общества, участвовать в его управ­лении и получать дивиденды из прибыли. Различают акции: именные, обыкновенные, на предъявителя, привилегированные, акции предприятия и акции трудового коллектива.

    Амнистия (налоговая) — комплекс мероприятий по погашению задол­женности по налоговым и другим обязательным платежам налогоплатель­щиками, а также освобождение от уплаты штрафов и пеней с сумм добро­вольно уплачиваемых ими Платежей в бюджет и внебюджетные специаль­ные фонды.

    Амортизационные средства — финансовые средства, выделяемые специ­альным назначением для сохранения и возобновления основных фондов предприятия.

    Ассигнования бюджетные — средства бюджета, предусмотренные свод­ной бюджетной росписью получателю бюджетных средств.

    Аудиторский контроль — независимый вневедомственный финансовый контроль, проводимый аудиторской фирмой, имеющей лицензию на осу­ществление аудиторской деятельности. Основная задача — установление достоверности, полноты и реальности бухгалтерской и финансовой отчет­ности и соблюдение финансового законодательства.

    Баланс — основной комплексный документ бухгалтерского учет, со­держащий информацию о составе и стоимостной оценке средств предпри­ятия (активов) и источниках их покрытия (пассив).

    Балансовая прибыль — общая сумма прибыли предприятия по всем ви­дам деятельности, отражаемая в балансе.

    Банковский кредит — кредит, выдаваемый в виде денежных ссуд хозяй­ственным субъектам и другим заемщикам.

    Банкротство — понятие, означающее разорение, отказ предприятия платить по своим долговым обязательствам из-за отсутствия средств. Как правило, приводит к закрытию или принудительной ликвидации предпри­ятия, распродаже имущества для погашения всех долгов.

    Безналичный денежный оборот — часть денежного оборота, в котором движение денег осуществляемся в виде перечислений по счетам в кредитных учреждениях и зачетов взаимных требований.

    Бенефициар — лицо, которому предназначен денежный платеж, получатель денег

    Биржевой курс — продажная пена пенной бумаги на фондовой бирже.

    Бюджет — форма образования и расходования фонда денежных средств, предназначенных для финансового обеспечения задач и функций государства и местного самоуправления.

    Бюджет субъекта РФ (региональный бюджет) — форма образования и расходования заемных средств и обеспечения задач и функций, отнесен­ных к предметам ведения субъекта Российской Федерации.

    Бюджет развития РФ — составная часть федерального бюджета, форми­руемая в составе капитальных расходов федерального бюджет и исполь­зуемая для кредитования, инвестирования и гарантийного обеспечения инвестиционных проектов.

    Бюджетная заявка — документ, подготавливаемый получателем бюджетных средств и представляемый на утверждение распорядителю бюджетных средств.

    Бюджетная классификация РФ — группировка доходов и расходов бюдже­тов всех уровней с присвоением объектам классификации группировочных кодов. Обеспечивает сопоставимость показателей бюджетов всех уровней.

    Бюджетная организация — некоммерческая организация, созданная ор­ганом власти для осуществления управленческих, социально-культурных, научно-технических или иных некоммерческих функций, финансируемся за счет средств бюджет или внебюджетного фонда.

    Бюджетная политика — совокупность принимаемых решений, осущест­вляемых органами власти, связанных с определением основных направле­ний развития бюджетных отношений.

    Бюджетная роспись— документ о поквартальном распределении дохо­дов и расходов бюджет и поступлений из источников финансирования дефицита бюджета, устанавливающий распределение бюджетных ассигно­ваний между получателями бюджетных средств и составляемый в соответст­вии с бюджетной классификацией РФ.

    Бюджетная система РФ— основанная на экономических отношениях и государственном устройстве Российской Федерации регулируемая нормами права совокупность федерального бюджета, бюджетов субъектов Россий­ской Федерации, местных бюджетов и бюджетов государственных внебюд­жетных фондов.

    Бюджетная ссуда— бюджетные средства, предоставляемые другому бюджету на возвратной, безвозмездной или возмездной основе на срок не более шести месяцев в пределах финансового года.

    Бюджетное планирование— централизованное распределение и пере­распределение стоимости валового общественного продукта и национально­го дохода между звеньями бюджетной системы на основе общенациональ­ной социально-экономической программы развития ораны в процессе со­ставления и исполнения бюджетов и внебюджетных фондов разного уровня.

    Бюджетное право— совокупность юридических норм, определяющих основы бюджетного устройства ораны и порядок составления, рассмотре­ния, утверждения и исполнения бюджетов, входящих в бюджетную систему страны.

    Бюджетное регулирование— перераспределение средств с целью обеспечения территориальным бюджетам минимально необходимого уровня дохо­дов, направляемых на экономическое и социальное развитие территорий.

    Бюджетное устройство— организация и принципы построения бюджет­ной системы, ее структура, взаимосвязь между отдельными звеньями.

    Бюджетное финансирование— предоставление в безвозвратном порядке юридическим липам из бюджетов разных уровней и внебюджетных фондов средств для полного или частичного покрытия расходов.

    Бюджетные ассигнования— средства бюджетов разных уровней, направ­ляемые на развитие экономики, финансирование социально-культурных мероприятий, оборону ораны, содержание органов государем венной власти и управления.

    Бюджетные нормы и нормативы— устанавливаемые органами власти размеры мобилизации средств в бюджет, финансирования расходов и межбюджетного перераспределения финансовых ресурсов.

    Бюджетные обязательства— расходные обязательства, исполнение кото­рых предусмотрено законом (решением) о бюджете на соответствующий финансовый год.

    Бюджетные полномочия органов государственной власти (органов местного самоуправления)— установленные законодательством Российской Федера­ции права и обязанности органов государственной власти и органов мест­ного самоуправления по регулированию бюджетных правоотношений, ор­ганизации и осуществлению бюджетного процесса.

    Бюджетные счета— счета, открываемые в банках, осуществляющих кассовое исполнение бюджетов разных уровней, для учета операций по кас­совому исполнению этих бюджетов.

    Бюджетный кредит— одна из форм финансирования бюджетных расхо­дов, которая предусматривает предоставление средств юридическим лицам или другому бюджету на возвратной и возмездной основе.

    Бюджетный период — срок, в течение которого действует утвержденный бюджет.

    Бюджетный процесс— регламентируемая нормами права деятельность органов государственной власти, органов местного самоуправления и участ­ников бюджетного процесса по составлению и рассмотрению проектов бюджетов, проектов бюджетов государственных внебюджетных фондов, утверждению и исполнению бюджетов и бюджетов государственных вне­бюджетных фондов, а также по контролю за их исполнением.

    Бюджетный учет— система сбора, регистрации и обобщения информа­ции о ходе исполнения бюджетов всех уровней.

    Бюджетный федерализм— способ построения бюджетных отношений между уровнями бюджетных отношений.

    Валовая выручка— полная сумма денежных поступлений от реализации товарной продукции, работ, услуг и материальных ценностей.

    Валовая прибыль— часть валового дохода предприятия, которая остает­ся у него после вычета всех обязательных расходов.

    Валовой внутренний продукт (ВВП)— обобщающий макроэкономиче­ский показатель, отражающий суммарную рыночную стоимость конечных продуктов и услуг, произведенных на территории страны, независимо от национальной принадлежности функционирующих в се народном хозяйстве юридических и физических лиц за определенный период времени. ВВП — модификация другого макроэкономического показателя — валового нацио­нального продукта (ВНП), от которого отличается на величину сальдо рас­четов с зарубежными странами.

    Валовой доход — разница между выручкой предприятия от реализации продукции и материальными затратами на производство. Включает зара­ботную плату и прибыль или заработную плату и чистый доход. Другими словами, валовой доход отличается от чистого дохода на величину заработ­ной платы.

    Внебюджетные специальные фонды— денежные фонды, имеющие стро­го целевое назначение. Их цель состоит в расширении социальных услуг населению, стимулировании развития отсталых отраслей инфраструктуры, беспечении дополнительными ресурсами приоритетных отраслей эконо­мики. Важнейшие социальные фонды: Пенсионный фонд, Фонд социаль­ного страхования, фонды обязательного медицинского страхования.

    Внебюджетные средства— доходы, получаемые бюджетными организа­циями помимо ассигнований, выделяемых из бюджета.

    Выплаты— выдача денежных средств физическим лицам по обязатель­ствам государства, бюджетных, внебюджетных и других организаций.

    Гарантийное обязательство (поручение)— форма обеспечения банков­ской ссуды.

    Главный распорядитель бюджетных средств— руководитель органа госу­дарственной власти и органа местного самоуправления, имеющий право распределять средства бюджета по подведомственным бюджетным органи­зациям.

    Государственное регулирование— законодательно оформленная система внешнего воздействия на предприятие.

    Государственное финансирование— метод безвозвратного предоставле­ния финансовых ресурсов субъектам хозяйствования за счет средств бюд­жетных и внебюджетных фондов. Посредством государственного финанси­рования происходит целенаправленное перераспределение финансовых ре­сурсов между субъектами хозяйствования.

    Государственные доходы— денежные отношения по мобилизации фи­нансовых ресурсов в распоряжение государственных структур. Применяют­ся три основных метода мобилизации государственных доходов: налоги, государственные займы, эмиссия (бумажно-денежная и кредитная).

    Государственные займы— экономические отношения между государст­вом, с одной стороны, и юридическими и физическими лицами — с другой, при которых заемщиком выступает государство.

    Государственные краткосрочные бескупонные облигации (ГКО)— государственные ценные бумаги, выпускаемые на срок 3, 6, 12 и более месяцев в основном для покрытия дефицита федерального бюджета и иных опера­ций и размещаемые преимущественно среди юридических лиц и иностран­ных инвесторов.

    Государственные минимальные социальные стандарты— установленные законодательством РФ минимальные необходимые уровни гарантий соци­альной защиты, обеспечивающие удовлетворение важнейших потребностей человека.

    Государственные расходы— денежные отношения, связанные с исполь­зованием централизованных и децентрализованных государственных средств на различные потребности государства. Финансирование государст­венных расходов осуществляется в трех формах: самофинансирование, бюджетное финансирование, кредитное обеспечение.

    Государственные финансы— сфера денежных отношений по поводу распределения и перераспределения стоимости общественного продукта и части национального богатства, связанная с формированием финансовых ресурсов в распоряжение государства и его предприятий и использованием государственных средств на затраты по расширению производства, удовле­творению растущих социально-культурных потребностей членов общества, нужд обороны страны и государственного управления. Государственные финансы функционируют на федеральном, региональном и местном уров­нях и включают бюджет, внебюджетные фонды, государственный кредит, финансы государственных и муниципальных предприятий.

    Государственный бюджет— основной финансовый план государства, имеющий силу закона: утверждается законодательными органами власти — парламентами. В России утверждается Государственной Думой и Советом Федерации, подписывается Президентом РФ. Выражает экономические денежные отношения, опосредующие процесс образования и использования централизованного фонда денежных средств государства. Бюджет государ­ства — основное орудие перераспределения национального дохода.

    Государственный внебюджетный фонд— форма образования и расходо­вания денежных средств, образуемых вне федерального бюджета и бюдже­тов субъектов Российской Федерации.

    Государственный внешний долг РФ— долговые обязательства Прави­тельства РФ, выраженные в иностранной валюте.

    Государственный внутренний долг РФ— долговые обязательства Прави­тельства РФ, выраженные в валюте Российской Федерации.

    Государственный или муниципальный долг— обязательства, возникаю­щие из государственных или муниципальных займов, принятых па себя РФ, субъектом РФ или муниципальным образованием, гарантий по обязательст­вам третьих лиц, другие обязательства, а также принятые на себя РФ, субъ­ектом РФ или муниципальным образованием обязательства третьих лиц.

    Государственный или муниципальный заем— передача в собственность РФ, субъекта РФ или муниципального образования денежных средств, ко­торые РФ, субъект РФ или муниципальное образование обязуются возвра­тить и той же сумме с уплатой процента (млаты) на сумму займа.

    Государственный кредит— денежные отношения, возникающие у госу­дарства с юридическими и физическими лицами в связи с мобилизацией временно свободных денежных средств в распоряжение органов государст­венной власти и их использованием на финансирование государственных расходов. Основные формы государственного кредита — займы и казначей­ские ссуды.

    Государственный финансовый контроль— контроль со стороны органов власти и управления РФ и субъектов РФ, а также специальных контроль­ных органов (Счетная палата, Федеральная налоговая служба) за соблюде­нием законодательства в сфере государственных бюджетов и внебюджетных фондов, налогов, финансовой деятельности государственных учреждений и предприятий, организацией денежных расчетов, ведением учета и отчетности.

    Дебитор— субъект хозяйственных отношений, имеющий задолжен­ность перед другими субъектами.

    Дебиторская задолженность— счета к получению суммы, причитающей­ся предприятию от покупателей за товары и услуги, проданные в кредит. В балансе предприятия записываются как текущие активы.

    Действующие обязательства— расходные обязательства, подлежащие ис­полнению в плановом периоде в объеме, установленном в соответствии с действующими нормативно-правовым и актами, договорами и соглашениями.

    Денежная система— система, включающая в себя денежную единицу, порядок эмиссии наличных денег, организацию и регулирование денежного обращения.

    Денежное обращение— движение денег при выполнении ими своих функций в наличной и безналичной форме.

    Деньги— особый товар, стихийно выделившийся из товарного мира и выполняющий роль всеобщего эквивалента. Их сущность выражается в функциях меры стоимости, средства обращения, средства накопления и сбережения, средства платежа, мировых денег.

    Дефицит бюджет— превышение расходов бюджета над его доходами. См. Профицит бюджета.

    Дефлятор ВВП— один из индексов роста цеп, который используется как показатель реального ВВП, т.е. в неизменных цепах.

    Добавленная стоимость— прирост стоимости, создаваемый па опреде­ленном предприятии в процессе производства продукции, выполнения ра­бот, оказания услуг.

    Документальная ревизия— система обязательных контрольных действий по документальной и фактической проверке законности, целесообразности совершенных в проверяемом периоде хозяйственных и финансовых опера­ций.

    Долгосрочные финансовые вложения— рассчитанные па длительный пе­риод времени финансовые вложения в уставные капиталы предприятий и коммерческих организаций, долгосрочные займы.

    Дотации— бюджетные средства, предоставляемые бюджету другого уровня бюджетной системы РФ или юридическому лицу на безвозмездной и безвозвратной основе для покрытия текущих расходов.

    Доходы бюджета— денежные средства, поступающие в безвозмездном и безвозвратном порядке в соответствии с законодательством РФ в распо­ряжение органов государственной власти РФ, органов государственной вла­сти субъектов РФ и органов местного самоуправления.

    Затраты— совокупность производственных выплат в наличной и без­наличной форме в связи с производством продукции, оказанием услуг, вы­полнением работ и их реализацией.

    Зачет— погашение взаимных обязательств двух или нескольких юри­дических и физических лип.

    Защищенные статьи расходов— расходные статьи бюджета, финансиро­вание которых осуществляется в полном объеме.

    Земельный кадастр— реестр земель по классам в зависимости от плодо­родия, близости к рынкам сбыта, вида засеваемых культур и т. д. Поскольку земельный кадастр служит основой оценки средней доходности I га земли каждого класса, он используется для определения ставок налога за землю.

    Издержки производства и реализации продукции— стоимостная оценка используемых в процессе производства продукции природных ресурсов, сырья, материалов, топлива, энергии, основных фондов, трудовых ресурсов, а также других затрат на производство и реализацию продукции.

    Иммобилизация средств— отвлечение средств из оборота организации.

    Инвестиции— долгосрочные вложения средств в целях создания новых и модернизации действующих предприятий, освоения новейших технологий и техники, увеличения производства и получения прибыли.

    Инвестиционная политика— определение наиболее приоритетных на­правлений капитальных вложений, от которых зависят повышение эффективности экономики, обеспечение наибольшего прироста продукции и на­ционального дохода на каждый рубль затрат.

    Инвестиционные фонды— финансовые институты, участники рынка ценных бумаг, осуществляющие эмиссию собственных акций, и инвестиции в ценные бумаги других эмитентов, торговлю ценными бумагами, владею­щие инвестиционными ценными бумагами.

    Инвестиционный налоговый кредит— отсрочка налогового платежа, пре­доставляемая в целях стимулирования инвестиционной активности и об­новления основных средств предприятиям на основании кредитного согла­шения с налоговыми органами.

    Инвестор— частный предприниматель, организация или государство, осуществляющие долгосрочное вложение капитала в какое-либо дело, пред­приятие с целью получения прибыли.

    Инновационная деятельность— деятельность, основанная на использо­вании новых форм организации, управления и финансирования.

    Инновация— нововведение, комплексный процесс создания, распро­странения и использования новшеств (нового практического средства) для удовлетворения человеческих потребностей, меняющихся под воздействием развития общества.

    Инфляция— кризисное состояние денежной системы, обусловленное диспропорциональностью развития общественного производства, прояв­ляющееся прежде всего в общем и неравномерном росте иен на товары и услуги, что ведет к перераспределению национального дохода в пользу оп­ределенных социальных групп. Различают ползучую, галопирующую и ги­перинфляцию.

    Инфраструктура— комплекс отраслей хозяйства, обслуживающих про­мышленное (или какое-либо другое) производство, а также население. Включает транспорт, связь, торговлю, материально-техническое обеспече­ние, науку, образование, здравоохранение.

    Ипотека— залог недвижимого имущества с целью получения ссуды, кредита.

    Исполнение бюджета— стадия бюджетного процесса, на которой осу­ществляется формирование и использование бюджетных средств.

    Исполнение сметы доходов и расходов— комплекс мер, обеспечиваю­щих выполнение плана поступления и расходования денежных средств.

    Казначейская система исполнения бюджета— организация исполнения бюджета через органы Федерального казначейства Минфина РФ либо ка­значейства субъекта РФ или муниципального образования.

    Капитал оборотный— часть капитала, направляемая на формирование оборотных средств и возвращаемая в течение одного производственного цикла.

    Капитал основной— часть капитала, направляемая на формирование основных производственных фондов и участвующая в производстве дли­тельное время.

    Капитализация— использование прибыли организации для увеличения собственного капитала.

    Капитальные вложения— затраты материальных, трудовых и денежных ресурсов, направленные на восстановление и прирост основных фондов.

    Кассовые исполнения бюджета— организация и осуществление приема, хранения и выдачи бюджетных средств.

    Кассовый разрыв— временный недостаток бюджетных средств, необхо­димых для финансирования очередных расходов.

    Коммерческий кредит— товарная форма кредита, возникающая при от­срочке платежа; долговое обязательство, оформленное векселем.

    Коммерческий расчет— метод ведения хозяйства, заключающийся в со­измерении в денежной форме затрат и результатов деятельности; его целью является получение максимума прибыли при минимуме затрат. Предполагает обязательное получение прибыли, достаточной для поддержания уровня рентабельности.

    Конвертируемость валют— способность одной валюты обмениваться на другую валюту.

    Конкурентоспособность— способность осуществлять свою деятельность в условиях рыночных отношений и получать при этом прибыль, достаточ­ную для научно-технического совершенствования производства, стимули­рования работников и поддержания продукции на высоком качественном уровне.

    Конкуренция— элемент рыночного механизма, связанный с формиро­ванием хозяйственных пропорций на основе соперничества предприятий, фирм за лучшие и более выгодные условия приложения капитала, реализа­ции продукции и услуг.

    Консолидированный бюджет— свод бюджетов всех уровней бюджетной системы Российской Федерации на соответствующей территории.

    Контроль финансовый— система методов, органов и мероприятий по проверке законности и целесообразности распределения и использования фондов денежных средств.

    Краткосрочные обязательства— обязательства, срок погашения которых наступает в течение короткого промежутка, обычно в пределах одного года.

    Краткосрочные финансовые вложения— финансовые вложения, рассчи­танные на короткий период, высоколиквидные ценные бумаги, в том числе краткосрочные казначейские обязательства государства, облигации, акции, временная финансовая помощь другим предприятиям, депозитные серти­фикаты, полученные краткосрочные векселя.

    Кредитование— одна из форм финансового обеспечения воспроизвод­ственных затрат, при которой расходы субъекта хозяйствования покрывают­ся за счет банковских ссуд, предоставляемых на началах платности, срочно­сти и возвратности.

    Кредиторская задолженность— задолженность, возникающая при расче­тах с поставщиками; временное использование в денежном обороте пред­приятия средств кредитора.

    Кризис платежеспособности— взаимные неплатежи предприятий, вы­званные дефицитом наличной или безналичной денежной массы.

    Курс акций (облигаций и других ценных бумаг)— цена акций (других ценных бумаг) на фондовой бирже. Курс прямо пропорционален размерам дивиденда, процента и находится в обратной зависимости от величины ссудного процента.

    Ликвидность— способность превращения имущества в наличные деньги.

    Лимит бюджетных обязательств — предельный объем прав па принятие получателем бюджетных средств, денежных обязательств, оплачиваемых за счет бюджета.

    Лимит капитальных вложений— предельный размер капитальных вло­жений на запланированный ввод в действие мощностей или создание нор­мативных заделов капитального строительства.

    Лимит кредитования— предельная сумма выдачи кредита или остатков задолженности в плановом периоде.

    Лицевые счета— регистры бухгалтерского учета, открываемые в органах казначейства, предназначенные для учета бюджетных обязательств, приня­тых денежных обязательств, объемов финансирования и кассовых расходов с целью отражения их на счетах бухгалтерского учета и отчетности.

    Медицинское страхование— форма социальной зашиты интересов насе­ления в охране здоровья. Гарантирует гражданам получение медицинской помощи при возникновении страхового случая. Осуществляется в двух формах — обязательной и добровольной.

    Межбюджетные отношения — взаимоотношения между федеральными органами государственной власти, органами государственной власти субъ­ектов Российской Федерации, органами местного самоуправления по во­просам регулирования бюджетных правоотношений, организации и осуще­ствления бюджетного процесса.

    Межбюджетные трансферты — средства одного бюджета бюджетной сис­темы Российской Федерации, перечисляемые другому бюджету бюджетной системы Российской Федерации.

    Местные налога и сборы — налоги и сборы, устанавливаемые предста­вительными органами местного самоуправления самостоятельно в соответ­ствии с федеральными законами.

    Местные финансы — совокупность денежных средств, формируемых и используемых для решения вопросов местного значения.

    Местный бюджет — бюджет муниципального образования, формирова­ние, утверждение и исполнение которого осуществляют органы местного управления.

    Минимальная бюджетная обеспеченность — минимально допустимая стоимость государственных или муниципальных услуг в денежном выраже­нии, предоставляемых органами государственной власти или органами мест­ного самоуправления в расчете па душу населения за счет средств соответ­ствующих бюджетов.

    Минимальный местный бюджет — расчетный объем доходов и расходов местного бюджета, учитывающий государственные минимальные социаль­ные стандарты.

    Муниципальные ценные бумаги — облигации, жилищные сертификаты и другие цепные бумаги, выпускаемые органами местного самоуправления.

    Муниципальный заказ — соглашение между органом местного само­управления и подрядной организацией о выполнении работ (об оказании услуг), финансируемых за счет средств местного бюджета.

    Налично-денежное обращение — движение наличных денег в сфере об­ращения и выполнения ими двух функций: средства обращения и средства платежа.

    Налог — обязательный взнос налогоплательщика в бюджет и внебюд­жетные фонды в определенных законом размерах и в установленные сроки. Выражает денежные отношения, складывающиеся у государства с юридиче­скими и физическими лицами в связи с перераспределением национально­го дохода и мобилизацией финансовых ресурсов в бюджетные и внебюд­жетные фонды государства. См: Внебюджетные специальные фонды.

    Налоги социальные — разновидность прямых налогов, имеющих целевое назначение, выступают основным источником целевых внебюджетных фон­дов социального назначения.

    Налоговая система — совокупность разных видов налогов, в построении и методах исчисления которых реализуются определенные принципы. Включает прямые и косвенные налоги. Прямые устанавливаются непосред­ственно па доход или имущество налогоплательщика, косвенные — надбав­ка к цене товара (тарифа па услугу) — оплачиваются потребителем. В со­ставе косвенных налогов выделяют: акцизы, фискальные монополии, тамо­женные пошлины.

    Налоговые каникулы — определенный период времени, в течение кото­рого плательщику предоставляется льгота в виде освобождения от уплаты налога.

    Налоговые льготы — полное или частичное освобождение налогоплатель­щиков от уплаты налога в соответствии с действующим законодательством.

    Налоговые санкции — меры государственного воздействия, применяе­мые к нарушителю налогового законодательства.

    Налоговый иммунитет — освобождение от уплаты налогов.

    Налоговый контроль — специализированный контроль со стороны госу­дарственных органов за соблюдением налогового законодательства, пра­вильностью исчислений, полнотой и своевременностью уплаты налогов и других обязательных платежей юридическими и физическими лицами.

    Налоговый кредит — одна из налоговых льгот, состоящая в отсрочке взимания налога.

    Налоговый потенциал — условная возможность государства собрать в бюджет налоги за определенное время.

    Норматив минимальной бюджетной обеспеченности — расчетный показа­тель минимально необходимой потребности в бюджетных средствах па од­ного жителя муниципального образования по текущим расходам.

    Обеспеченность кредита — виды и формы гарантированных обязательств заемщика перед кредитором (банком) по возмещению суммы заемных средств (кредита) в случаях их возможного невозврата заемщиком.

    Облигации государственных займов — кратко- и долгосрочные ценные бумаги, выпускаемые Министерством финансов РФ для привлечения средств инвесторов и выполнения государством своих функций.

    Облигации сберегательного займа — государственные пенные бумаги, выпускаемые для привлечения средств инвесторов, но предназначенные в основном для размещения среди населения.

    Облигация — ценная бумага, приносящая доход в форме процента. Вы­пускается государственными органами для покрытия бюджетного дефицита и акционерными обществами в целях мобилизации капитала. В отличие от акций на облигации указан срок ее погашения.

    Оборачиваемость — показатель, характеризующий использование обо­ротных средств, скорость или длительность оборота на предприятии.

    Оборотная кассовая наличность — вид обязательных бюджетных резер­вов, предназначенных для бесперебойного финансирования расходов бюд­жета при возникновении временных кассовых разрывов.

    Оборотные средства — такие активы, как сырье, материалы, топливо, тара, незавершенное производство, расходы будущих периодов и др.; фонды обращения — товары (на складе и в отгрузке) и денежные средства (в кассе предприятия, на его расчетном счете и других счетах, в расчетах).

    Оборотный капитал — доля капитала предприятия, вложенная в теку­щие активы, фактически все оборотные средства. Чистый оборотный капи­тал представляет собой разницу между текущими активами и текущими (краткосрочными) обязательствами.

    Обслуживание долга — выплата процентов и погашение основной сум­мы долгов за определенный отчетный период.

    Объекты бюджетного учета — финансово-хозяйственные операции по исполнению бюджета, подлежащие учету органами, его осуществляющими.

    Окупаемость капитальных вложений — показатель эффективности капи­тальных вложений, определяемых как отношение капитальных вложений к экономическому эффекту, получаемому от их использования в процессе производства.

    Оплата труда — форма денежного или натурального вознаграждения работников.

    Оправдательные документы — документы, подтверждающие факт со­вершения хозяйственных операций.

    Организация — юридическое лицо, которое имеет в собственности, хо­зяйственном ведении или оперативном управлении обособленное имущест­во и отвечает по своим обязательствам этим имуществом, имеет самостоя­тельный баланс или смету.

    Основные непроизводственные фонды — предметы длительного пользо­вания, обслуживающие в обществе непроизводственное потребление: жи­лые здания, поликлиники, клубы, санатории, стадионы и т.п., находящиеся на балансе предприятия.

    Основные производственные фонды — средства труда (здания, сооруже­ния, машины и оборудование, транспортные средства и др.), с помощью которых изготавливается продукция. Служат длительный срок, сохраняют в процессе производства свою натуральную форму и переносят свою стои­мость на готовый продукт частями, по мере износа. Пополняются за счет капитальных вложений.

    Основные средства — денежные средства, инвестированные в основные фонды производственного и непроизводственного назначения. См. Основ­ные производственные фонды, Основные непроизводственные фонды.

    Остатки бюджетных средств — ресурсы, образовавшиеся на счете бюд­жета на начало нового финансового года.

    Остаточная стоимость — разница между первоначальной стоимостью основных средств и суммой износа; сумма, которую предприятие рассчиты­вает получить от продажи активов (основного капитала) в конце полезного срока их службы.

    Отсрочка уплаты налога — изменение срока уплаты налога при наличии законных оснований.

    Отчетность об исполнении бюджета — совокупность отчетов об испол­нении бюджетов.

    Отчетный период — определенный период в деятельности предприятия, по результатам которого составляются основные документы финансовой, отчетности (например, отчет о прибылях и убытках). Документы финансо­вой отчетности могут подготавливаться еженедельно, ежемесячно, ежеквар­тально и ежегодно; в них регистрируются результаты деятельности пред­приятия за этот период. Для всех предприятий подготовка ежеквартальных и ежегодных отчетов является обязательной.

    Оффшорные зоны — ограниченные территории, в которых действуют особо льготные экономические условия. Как и налоговые гавани, являются разновидностью свободных экономических зон.

    Оценка финансового состояния — способ, позволяющий раскрыть фи­нансовое благополучие идинамику развития организации.

    Очередность платежей — установленная последовательность списания средств со счета предприятия при наличии нескольких срочных и просро­ченных платежей и недостаточности средств для их полного погашения.

    Партиципаторное бюджетирование (от англ. «to participate» – участвовать) – это распределение части бюджетных средств региона (муниципального образования, района, города) при помощи комиссии, состоящей из граждан и представителей власти.

    Пенсия — гарантированная ежемесячная выплата денежных сумм для материального обеспечения граждан в связи со старостью, инвалидностью, выслугой лет и смертью кормильца.

    Первичный дефицит — превышение расходов над доходами бюджета без учета расходов на обслуживание долга.

    Первоначальная стоимость основных средств — оценка, по которой ос­новные средства принимаются к бухгалтерскому учету.

    Перераспределяемые доходы территориальных бюджетов — денежные средства, поступающие в доходы территориальных бюджетов в виде финан­совой помощи (безвозмездных и безвозвратных перечислений), отчислений в процентах от налогов вышестоящих бюджетов, передаваемых на кратко­временной основе (на срок 1—3 года).

    Планирование — процесс, обеспечивающий сбалансированное взаимодействие отдельных видов ресурсов в рамках выбранного объекта управле­ния, устанавливающий пропорции и темпы роста.

    Платежеспособность предприятия — свойство субъекта хозяйствования своевременно и полно выполнять свои платежные обязательства, вытекаю­щие из торговых, кредитных и иных операций денежного характера.

    Платежный баланс — соотношение платежей, произведенных страной за границей, и поступлений, полученных ею из-за границы за определенный период времени (месяц, квартал, полугодие, год). Включает торговый ба­ланс, отражающий соотношение стоимости экспорта и импорта товаров страны за соответствующий период, баланс услуг и некоммерческих плате­жей. В совокупности они образуют платежный баланс по текущим опера­циям. Общий платежный баланс страны образует платежный баланс по текущим операциям и баланс движения капиталов и кредиторов, а также движение золотых и валютных резервов. Общее сальдо платежного баланса России за последние годы является отрицательным, что объясняется отри­цательным сальдо по балансу движения капиталов и кредитов между стра­нами.

    Платежный оборот — совокупность всех денежных платежей в эконо­мике страны.

    Подотчетные лица — работники организации, получившие авансом на­личные деньги на предстоящие расходы.

    Пособие — регулярная или единовременная денежная выплата, предос­тавляемая гражданам страны в связи с временной нетрудоспособностью, бе­ременностью и родами, при рождении ребенка, по уходу за ребенком и др.

    Пояснительная записка — составная часть годовою бухгалтерского отчета.

    Предпринимательство — деятельность, связанная с производством и реализацией продукции, выполнением работ, оказанием услуг. Носит регу­лярный характер, ориентирована на извлечение прибыли.

    Предприятие — являющийся юридическим лицом самостоятельный хо­зяйственный субъект, созданный для производства продукции, выполнения работ и оказания услуг в целях удовлетворения общественных потребностей и получения прибыли.

    Предприятие унитарное — юридическое лицо, созданное по решению государственного органа или органа местного самоуправления.

    Преференция — льгота или предоставление особого налогового режима для группы хозяйствующих субъектов, позволяющие им в течение указан­ного времени не нести часть налоговых обязательств.

    Прибыль — конечный финансовый результат деятельности предпри­ятия; определяется как разность между выручкой и затратами.

    Приватизация — процесс изменения отношений собственности при пе­редаче государственного предприятия в другие формы собственности, в том числе в коллективную, акционерную и частную.

    Принимаемые обязательства — планируемое увеличение объема дейст­вующих обязательств в плановом периоде.

    Прогнозирование — научно обоснованное предсказание вероятностного развития событий или явлений на основе статистических, социальных, эко­номических и других исследований.

    Прогнозирование бюджетное — обоснованное, опирающееся на реаль­ные расчеты, предположение о направлениях развития бюджета, возможных состояниях его доходов и расходов в будущем.

    Проспект эмиссии — документ, содержащий необходимую информацию о выпуске ценных бумаг, подлежащих регистрации и установленном порядке.

    Просроченная задолженность — задолженность, не погашенная в срок.

    Процентная ставка — относительная величина процентных платежей на ссудный капитал за определенный период.

    Профицит бюджета — превышение доходов бюджета над его расходами. См. Дефицит бюджета.

    Распорядитель бюджетных средств — руководитель органа государствен­ной власти, органа местного самоуправлении, имеющий право распределять бюджетные средства по подведомственным получателям бюджетных средств, а также использовать бюджетные средства по их целевому назначе­нию в соответствии со сметой доходов и расходов на содержание своего аппарата управления.

    Расходные обязательства — обусловленные законом, иным нормативно-правовым актом, договором или соглашением обязанности Российской Фе­дерации, субъекта Российской Федерации, муниципального образования предоставить физическим и юридическим лицам, органам государственной власти (органам местного самоуправления) средства соответствующего бюджета (государственного внебюджетного фонда, территориального госу­дарственного внебюджетного фонда).

    Расходы — затраты организации, приводящие к уменьшению ее средств или увеличению ее обязательств.

    Расходы бюджета — экономические отношения, связанные с распреде­лением фонда денежных средств государства и его использованием по от­раслевому, ведомственному, целевому и территориальному назначению. Включаются затраты на финансирование народного хозяйства, социально-культурных мероприятий (образование, здравоохранение, социальное обес­печение), оборону страны, содержание органов управления и правоохрани­тельных органов, расходы по государственному внутреннему долгу, затраты на оказание финансовой поддержки территориям и др.

    Расчетные документы — оформленные в письменном виде поручения, распоряжения по перечислению денежных средств в безналичном порядке на оплату товаров, работ и услуг.

    Расширенное воспроизводство — возобновление производства во все увеличивающихся размерах.

    Ревизия — система обязательных контрольных действий по документаль­ной и фактической проверке законности, целесообразности и эффективности совершенных в проверяемом периоде хозяйственных и финансовых опера­ций, а также законности и правильности действий должностных лип.

    Регулирование экономики — целенаправленное изменение темпов разви­тия народного хозяйства и отдельных его структурных подразделений на основе перераспределения финансовых ресурсов. Регулирование экономики осуществляется в двух формах — саморегулирование и государственное ре­гулирование. Первая характеризуется такими методами формирования фи­нансовой базы в разных звеньях общественного производства, которые вы­рабатывают и используют сами субъекты хозяйствования. Вторая форма отражает вмешательство государства в процесс развития общественного производства через различные экономические инструменты, в том числе через финансовые рычаги.

    Рейдирующие доходы — федеральные и региональные налоги и иные платежи, по которым федеральными законами и законами субъектов РФ устанавливаются нормативы отчислений (в процентах) в местные бюджеты па предстоящий финансовый год.

    Реестр расходных обязательств — свод указанных законов, нормативных правовых актов и договоров, соглашений и/или их отдельных положений, которые должны вести органы исполнительной власти.

    Резервные фонды бюджетов — обособленная часть бюджетных средств, получившая форму целевых бюджетных фондов, предназначенных для бес­перебойного финансирования бюджетных расходов.

    Резервный фонд — целевой источник, создаваемый за счет регулярных отчислений от прибыли предприятия. Эти средства должны находиться в высоколиквидных активах.

    Реконструкция — процесс коренного переустройства действующего про­изводства па базе технического и организационного совершенствования, комплексного обновления и модернизации основных фондов.

    Реновация основных фондов — экономический процесс восстановления стоимости основных производственных фондов посредством их обновления.

    Рентабельность — один из основных стоимостных показателей эффективности производства. Характеризует уровень отдачи затрат, вложенных в процесс производства, и реализации продукции, работ и услуг.

    Реструктуризация внешнего долга — продление сроков погашения долга и выплаты по нему процентов.

    Реструктуризация фискальной задолженности — определение суммарной задолженности в бюджет, определение сроков ее погашения, контроль и соблюдение в jtot период обязательных сроков уплаты текущих платежей в бюджеты и внебюджетные фонды.

    Рефинансирование — погашение старой задолженности путем принятия новых обязательств.

    Роспись бюджета — основной оперативный план распределения дохо­дов-расходов по подразделениям бюджетной классификации, в котором проставляются сроки поступления — налогов и других платежей и расходова­ние бюджетных средств в течение года.

    Самообложение — форма добровольного участия граждан в мероприя­тиях местного характера по социально-культурному строительству и благо­устройству.

    Страхование — совокупность мер, направленных па предотвраще­ние рисков, создание резервных фондов материальных и финансовых ре­сурсов и др.

    Самофинансирование — один из методов финансового обеспечения вос­производственных затрат, основанный па использовании субъектами хозяй­ствования собственных финансовых ресурсов. При недостаточности собст­венных средств предприятия используют финансовые ресурсы, привлекае­мые па основе выпуска цепных бумаг.

    Санкции финансовые — меры принудительного воздействия, выражен­ные в денежной форме, применяемые к организациям в результате наруше­ния ими действующего законодательства в финансово-хозяйственной дея­тельности.

    Сбалансированность бюджета — принцип формирования и исполнения бюджета, состоящий в количественном соответствии бюджетных доходов источникам их финансирования.

    Сберегательный банк — кредитно-финансовое учреждение, предназна­ченное для аккумуляции сбережений населения и средств предприятий и их эффективного размещения для получения прибыли.

    Секвестр — пропорциональное снижение государственных расходов по всем статьям бюджета (кроме защищенных) в течение времени, оставшегося до конца года.

    Система цен — совокупность различных видов цен (оптовых, закупоч­ных, розничных и др.), находящихся в тесной взаимосвязи и взаимозависи­мости.

    Смета — финансовый документ, содержащий информацию об образо­вании и расходовании денежных средств в соответствии с их целевым на­значением.

    Смета доходов и расходов населенного пункта, другой территории, не яв­ляющейся муниципальным образованием — утвержденный органом местного самоуправления поселения план доходов и расходов распорядителя (главно­го распорядителя) средств местного бюджета, уполномоченного местной администрацией поселения осуществлять в данном населенном пункте (другой территории), входящем (входящей) в состав территории поселения, отдельные функции местной администрации.

    Смета расходов и доходов — финансовый план учреждения (организа­ции), осуществляющего некоммерческую деятельность.

    Сметное финансирование — метод покрытия затрат учреждений и орга­низаций в соответствии с утвержденной сметой.

    Собственность — правоотношения, возникающие по поводу владения, пользования и распоряжения имуществом.

    Собственные доходы территориальных бюджетов — региональные и мест­ные налоги и сборы, отчисления от налогов вышестоящих бюджетов, пере­данные в региональные и местные бюджеты па постоянной основе в твердо фиксированной доле.

    Социальное обеспечение — система распределительных отношений, в процессе которых за счет части национального дохода образуются и ис­пользуются общественные фонды денежных средств для материального обеспечения граждан в старости, по инвалидности, по случаю потери кор­мильца и в иных случаях, установленных законом.

    Текущий финансовый год — год, в котором осуществляется исполнение бюджета, составление и рассмотрение проекта бюджета на очередной финансовый год и плановый период.

    Участники бюджетного процесса — субъекты, осуществляющие деятельность по составлению и рассмотрению проектов бюджетов, утверждению и исполнению бюджетов, контролю за их исполнением, осуществлению бюджетного учета, составлению, внешней проверке, рассмотрению и утверждению бюджетной отчетности.

    Финансовый орган — на федеральном уровне – Министерство финансов Российской Федерации. На уровне субъекта РФ – органы исполнительной власти субъектов РФ, осуществляющие составление и организацию исполнения бюджетов субъектов РФ (министерства финансов, департаменты финансов, управления финансов и др.). На местном уровне – органы (должностные лица) местных администраций, осуществляющие составление и организацию исполнения местных бюджетов (департаменты финансов, управления финансов, финансовые отделы и др.).

     

    Бюджет государства и семьи — презентация онлайн

    1. Бюджет государства и семьи

    2. Бюджет – финансовый план, который обобщает доходы и расходы за определенный период времени.

    3. Составление бюджета:

    1)Постановка
    финансовых целей
    2)Оценка доходов
    3)Планирование
    расходов

    4. Государственный бюджет- финансовый план доходов и расходов за определенный период времени.

    ГОСУДАРСТВЕННЫЙ
    БЮДЖЕТ
    ИМЕЕТ ЮРИДИЧЕСКУЮ
    СИЛУ
    УТВЕРЖДАЕТСЯ
    ПАРЛАМЕНТОМ
    ПРАВИТЕЛЬСТВО
    ОРГАНИЗУЕТ
    ЕГО ИСПОЛНЕНИЕ

    6. Бюджетная система РФ:

    Федеральный бюджет
    Региональный бюджет
    Местный бюджет

    7. Федеральный бюджет

    8. Структура доходов определяется:

    Потребностями государства
    в финансовых ресурсах
    Возможностями государства
    по мобилизации этих
    ресурсов
    Особенностями проводимой
    экономической политики

    9. Структура расходов федерального бюджета определяется функциями государства

    10. Основными расходными статьями являются: 1) обслуживание государственного долга 2) национальная оборона 3) финансовая помощь

    бюджетам других уровней

    11. Региональный бюджет

    12. Владимир Мякуш – председатель Законодательного Собрания Челябинской области

    13. Местный бюджет

    14. Федеральный бюджет утверждается парламентом. Региональный бюджет – Законодательным Собранием Местный бюджет- Районным Советом

    депутатов

    15.

    БюджетДоходы
    Расходы
    профицит бюджета,
    положительное сальдо
    Доходы
    Расходы
    дефицит бюджета,
    отрицательное сальдо
    Доходы = Расходы
    сбалансированный
    бюджет

    16. Способы решения проблем дефицита госбюджета:

    1)
    2)
    3)
    4)
    Сократить расход
    Одалживание денег у
    населения других стран
    Выпуск (эмиссия)
    необеспеченных денег для
    покрытия расходов
    Привлечь дополнительные
    источники

    17. 7-8 правильных ответов – «5» 5-6 – «4» 3-4 – «3» 3 – «2»

    Д/з знать все понятия,
    записи в тетрадях

    Финансовый план составляемый в форме сметы подразделяется на

    Главная » Разное » Финансовый план составляемый в форме сметы подразделяется на

    Финансовый план — Википедия

    Материал из Википедии — свободной энциклопедии

    Финансовый план — это совокупность мероприятий материального опосредования функционирования государства или организации. Он входит в бюджет и разрабатывается на срок от 1 до 5 лет. Финансовый план может представлять собой изложение целей, либо цифр, а также организационных предложений на определённый период. Финансовое планирование на предприятии базируется на учёте закона стоимости и при этом планирование выступает, как экономическая категория.

    Финансовый план — функционирование и развитие предприятия в комплексном плане, в денежном выражении.

    Финансовые планы имеют все звенья системы финансов предприятия и организации, которые:

    • функционируют на коммерческих началах
    • Составляют баланс доходов и расходов
    • Осуществляют некоммерческую деятельность(сметы, кооперативные организации)
    • Общественные объединения и страховые компании(финансовые планы)
    • Органы государственной власти(бюджеты разных уровней)

    Финансовая деятельность субъектов является объектом финансового планирования, итоговым результатом — составление финансовых планов, которые начинаются от сметы отдельного учреждения до свободного финансового баланса государства. Так же объектом финансового плана является предприятие, на котором для лучшего планирования финансов составляется план финансовых потоков предприятия.

    • Стратегический план — план главного развития бизнеса и долгосрочной структуры организации.
    • Текущий план — разрабатывают на основе стратегических, путем их детализации.
    • Оперативный план — краткосрочные тактические планы, которые на прямую связаны с достижение целей фирмы.
    • Пессимистический план.
    • Оптимистический.
    • Наиболее вероятный.
    1. http://www.grandars.ru/college/ekonomika-firmy/finansovyy-plan-predpriyatiya.html
    2. http://fingramota.org/servisy/slovar

    ru.wikipedia.org

    Финансовое планирование — Википедия

    Материал из Википедии — свободной энциклопедии

    Финансовое планирование  — выбор целей по реальности их достижения с имеющимися финансовыми ресурсами в зависимости от внешних условий и согласование будущих финансовых потоков, выражается в составлении и контроле над выполнением планов формирования доходов и расходов, учитывающих текущее финансовое состояние, выраженные в денежном эквиваленте цели и средства их достижения.

    Финансовое планирование человек может выполнить для себя самостоятельно или обратиться к финансовому консультанту (советнику). В США и Европе существуют ассоциации финансовых советников, а также различные программы сертификации.

    Иногда услугу по простому финансовому планированию выполняют банки для своих клиентов. Ситибанк стал первым банком в России[источник не указан 2539 дней], который с 2004 года начал использовать финансовое планирование. Основной целью было недопущение продажи рискованных продуктов консервативным клиентам. В 2012 Сбербанк России подключил к Интернет-банку собственную автоматизированную программу финансового планирования.

    Сводный финансовый план на определённый период называется бюджет. Для выполнения определённых проектов могут использоваться сметы или бизнес-планы.

    В рыночной экономике финансовое планирование собственной деятельности может осуществляться отдельным индивидуумом, семьёй, организацией, целым государством или их объединением, на предприятиях является неотъемлемой частью финансового менеджмента. Бухгалтерский баланс, отчёт о прибылях и убытках и отчёт о движении наличности не являются формами финансового планирования, так как в них отражаются данные из первичных документов по уже осуществлённой деятельности предприятия.

    Задача стратегического финансового планирования заключается в создании и поддержании равновесия между целями, финансовыми возможностями и внешними условиями, для чего производится прогнозирование финансовой деятельности на длительный период. В плановой экономике финансово-хозяйственное планирование деятельности крупных экономических субъектов осуществляется государством, которое распределяет финансовые ресурсы между направлениями и отраслями согласно долгосрочным целям и задачам государства.[1]

    • Нормативный. Сущность состоит в том, чтобы с помощью уже определенных заранее норм определить, сколько ресурсов необходимо компании, а также их источники.
    • Балансовый. С помощью данного метода соотносят фактическую необходимость в ресурсах и их доступным количеством у организации.
    • Расчетно-аналитический. С помощью определенного показателя, рассчитанного или достигнутого компанией, а также при известных изменениях данного показателя в плановом периоде, можно рассчитать плановую потребность в ресурсах.
    • Метод оптимизации плановых решений. Разрабатывает 2 и более разных планов, из которых выбирается один наиболее подходящий для организации.
    • Факторный метод.
    • Экономико-математическое моделирование.

    Обычно при обобщённом финансовом прогнозировании в рыночной экономике учитываются:

    • инвестиционно-кредитные возможности;
    • уже имеющийся опыт финансово-хозяйственной деятельности;
    • известные заранее с большой степенью вероятности будущие входящие и исходящие финансовые потоки, характерные для определённых задач.

    Процесс планирования должен осуществляться при использовании таких принципов как:

    • гибкость(постоянная адаптация к изменениям среды функционирования предприятия, для чего необходима корректировка плана при различных изменениях внешней и внутренней среды)
    • непрерывность
    • коммуникативность
    • участие
    • адекватность
    • комплексность
    • многовариантность
    • итеративность(неоднократная увязка уже составленных разделов плана(итерации), что обусловливает творческий характер процесса планирования)
    • стратегическое
    • долгосрочное
    • краткосрочное
    • текущее
    • В.Савенок. Как составить личный финансовый план. Путь к финансовой независимости. — Питер, 2007. — 160 с. — ISBN 5-469-01387-1.
    • В.Савенок. Как реализовать личный финансовый план, или Сколько денег нужно для счастья. — Питер, 2007. — 240 с. — ISBN 978-5-91180-490-9.

    ru.wikipedia.org

    4.4. Виды финансовых планов, их характеристика

    Основными финансовыми планами на общегосударственном и территориальном уровнях выступают бюджет (федеральный, региональный, местный) и бюджеты государственных внебюд­жетных фондов.

    Бюджет как плановый документ представляет собой роспись доходов и расходов органов государственной власти или местного самоуправления. Составляется в форме баланса денежных средств, предназначенных для финансового обеспечения задач и функций государства и местного самоуправления. Конкретизация доходов и расходов бюджета осуществляется в соответствии с группировкой доходов и расходов бюджетов всех уровней бюджетной системы Российской Федерации, а также источников финансирования де­фицитов этих бюджетов, установленной Бюджетным кодексом РФ и Федеральным законом от 15.08.1996 №115-ФЗ «О бюджетной классификации Российской Федерации».

    Бюджет составляется исполнительным органом власти на один календарный год и утверждается в форме закона соответ­ствующим законодательным (представительным) органом влас­ти. Порядок составления и утверждения бюджета как планового документа регламентируется Бюджетным кодексом РФ и приня­тыми в соответствии с ним нормативными правовыми актами субъектов РФ и муниципальных образований, устанавливающи­ми особенности бюджетного процесса в данных административ­но-территориальных образованиях.

    Бюджет как план носит целевой и директивный характер, для него свойственны конкретность и адресность показателей; бюд­жет, по существу, стал в России основным документом, комплекс­но определяющим количественные и качественные параметры го­сударственной (региональной, муниципальной) социально-эко­номической политики.

    Бюджеты государственных внебюджетных фондов (Пенсион­ного фонда РФ, Фонда социального страхования РФ, федераль­ного и территориальных фондов обязательного медицинского страхования) формируются в виде баланса доходов и расходов го­сударственных внебюджетных фондов, обеспечивающих реали­зацию конституционных прав граждан на социальное обеспече­ние, охрану здоровья и получение бесплатной медицинской по­мощи. Состав доходов и расходов бюджетов государственных внебюджетных фондов определен Бюджетным кодексом РФ.

    Бюджеты государственных внебюджетных фондов составля­ются органами управления этими фондами на один календарный год. Утверждаются органами законодательной власти в форме за­конов одновременно с принятием закона о федеральном (регио­нальном) бюджете.

    К финансовым планам, составляемым субъектами хозяйство­вания, относятся баланс доходов и расходов, сводный бюджет, сме­та доходов и расходов. Вид финансового плана, разрабатываемого коммерческими и некоммерческими организациями, определя­ется их организационно-правовой формой, а также учредитель­ными (уставными) документами. Кроме того, в учредительных (уставных) документах определяется орган или должностное ли­цо, уполномоченные утверждать финансовый план организации. Порядок и сроки составления финансового плана, методика рас­чета его показателей устанавливаются: для бюджетных учрежде­ний — Бюджетным кодексом РФ и нормативно-правовыми акта­ми органов исполнительной власти; для коммерческих организа­ций и некоммерческих организаций других (кроме бюджетных учреждений) организационно-правовых форм — приказами, рас­поряжениями по организации.

    При составлении финансовых планов в коммерческих орга­низациях учитывается необходимость максимизации прибыли; оптимизации структуры капитала организации и обеспечения ее финансовой устойчивости; достижения прозрачности финансо­во-экономического состояния для собственников (участников, учредителей), инвесторов, кредиторов; обеспечения инвестици­онной привлекательности; использования рыночных механиз­мов привлечения финансовых средств.

    Разработка финансовых планов коммерческих организаций осуществляется на основе бизнес-плана, в котором отражаются те виды деятельности, которыми предприятие планирует зани­маться в ближайшей и долгосрочной перспективе.

    Финансовый план коммерческой организации может состав­ляться в форме баланса доходов и расходов или сводного бюджета.

    Баланс доходов и расходов содержит информацию о составе и объеме финансовых ресурсов коммерческой организации и направлениях их использования на планируемый период; составля­ется на календарный год с поквартальной разбивкой показа­телей.

    В балансе доходов и расходов выделяют, как правило, следую­щие разделы: доходы и поступления, расходы и отчисления, пла­тежи в бюджет и государственные внебюджетные фонды. При этом финансовый план должен быть сбалансирован: объем дохо­дов и поступлений средств, в том числе из бюджета, должен быть равен сумме расходов, отчислений и платежей в бюджет и государ­ственные внебюджетные фонды. С целью проверки правильнос­ти расчета показателей баланса доходов и расходов к нему состав­ляется проверочная таблица, по строкам которой детализируют­ся виды и объемы финансовых ресурсов коммерческой организации, а по графам — направления их использования. Это позволяет не только проверить сбалансированность плана, но и проследить взаимосвязь отдельных видов доходов и расходов.

    Для организации системы анализа и планирования денежных потоков на предприятии, адекватной требованиям рыночных ус­ловий, в настоящее время в коммерческих организациях исполь­зуется система управления финансами, основанная на разработ­ке и контроле исполнения иерархической системы бюджетов. Система бюджетов, включающая бюджеты структурных подраз­делений, налоговый бюджет и сводный бюджет организации, поз­воляет установить жесткий текущий и оперативный контроль за поступлением и расходованием денежных средств, создать реаль­ные условия для выработки эффективной финансовой стратегии. Бюджеты составляются на месяц, квартал, календарный год.

    Сводный бюджет коммерческой организации формируется на основе принципа декомпозиции: каждый бюджет более низкого уровня является детализацией бюджета более высокого уровня, т.е. бюджеты структурных подразделений и налоговый бюджет конкретизируют сводный бюджет.

    Сводный бюджет коммерческой организации состоит из до­ходной и расходной частей (табл. 4.3). Оптимальным бюджетом является такой, в котором доходная часть равна расходной.

    Таблица 4.3

    Состав статей сводного бюджета коммерческой организации

    Доходы

    Расходы

    Выручка от реализации продукции и от прочей реализации

    Доходы от внереализационных опе­раций

    Остатки средств на банковских сче­тах на начало планового периода

    Кредиты и займы

    Налоги в бюджет

    Заработная плата

    Платежи в государственные вне­бюджетные фонды

    Закупки сырья и материалов

    Оплата электроэнергии

    Выплаты по кредитам и займам (с учетом процентов)

    Прочие расходы

    Дефицит бюджета (в случае превы­шения расходов над доходами)

    Бюджеты структурных подразделений формируются на осно­ве следующих функциональных бюджетов: бюджета фонда опла­ты труда; бюджета материальных затрат; бюджета потребления энергии; бюджета амортизации; бюджета прочих расходов; бюд­жета погашения кредитов. Такая система бюджетов полностью охватывает все денежные потоки коммерческой организации. С бюджетом фонда оплаты труда связаны платежи в государствен­ные внебюджетные фонды и часть налоговых платежей. Бюдже­ты материальных затрат и потребления энергии отражают основ­ную часть производственных затрат коммерческой организации. Бюджет амортизации в значительной степени определяет инвес­тиционную политику предприятия. Бюджет прочих расходов позволяет экономить на наименее важных финансовых расходах. Бюджет погашения кредитов дает возможность осуществлять операции по погашению кредитов и займов в строгом соответ­ствии с планом-графиком платежей.

    Налоговый бюджет включает в себя все налоги и обязатель­ные платежи в федеральный бюджет и бюджеты других уровней, а также в государственные внебюджетные фонды. Этот бюджет планируется только в целом по организации.

    Финансовое планирование на основе составления системы бюджетов нацелено на:

    • повышение управляемости и быстрой адаптации организа­ции к изменениям на товарных и финансовых рынках;

    • обеспечение оперативного получения информации и корректировки стратегии и тактики управления финансами коммерческой организации;

    • расширение возможности накоплений для модернизации производства, повышение инвестиционной привлекательности организации. Внедрение системы сквозного финансового плани­рования делает коммерческие организации информационно проз­рачными для коммерческих банков и инвестиционных компаний, что способно расширить возможности организации при привлече­нии долгосрочных кредитов или размещении новых эмиссий на фондовом рынке на более выгодных условиях для эмитента.

    Целью составления финансовых планов некоммерческими организациями является определение объема финансовых ресур­сов, необходимого им для выполнения уставных целей и задач, т.е. предоставления услуг социально-культурного, научно-техни­ческого и иного некоммерческого характера.

    Бюджетные учреждения, создаваемые органами государ­ственной власти и органами местного самоуправления, в соответ­ствии с Бюджетным кодексом РФ обязаны составлять смету доходов и расходов. В смете доходов и расходов бюджетного уч­реждения указываются: ассигнования из бюджета, доходы от предпринимательской и иной деятельности, приносящей доход, расходы, платежи в бюджет и государственные внебюджетные фонды. Расходы указываются общей суммой, с выделением рас­ходов, финансируемых из бюджета, и расходов, покрываемых за счет внебюджетных источников.

    Бюджетные учреждения сначала составляют проекты смет на основе показателей, доводимых до них соответствующими орга­нами государственной власти и местного самоуправления1 (1 В соответствии с Бюджетным кодексом РФ они являются главными распорядителями или распорядителями бюджетных средств), та­ких, как задания по предоставлению государственных или муни­ципальных услуг, предельные объемы финансирования2 (2 Предельные объемы финансирования рассчитываются на основе зада­ний по предоставлению государственных или муниципальных услуг и коли­чественно определяют сумму бюджетных ассигнований, которую планиру­ется выделить из бюджета данному учреждению) и индек­сы-дефляторы по отдельным статьям сметы. Кроме того, используются:

    • тарифная сетка и справочник тарификационно-квалификационных требований, утвержденный соответствующим министер­ством, ведомством (например, Министерством здравоохранения и социального развития РФ для медицинских учреждений), данные о сотрудниках (образование, ученая степень, ученое звание, I стаж работы и др.) — при расчете фонда оплаты труда бюджетно­го учреждения на планируемый год;

    • ставки единого социального налога (взноса), нормативы выплаты компенсаций и пособий, установленные действующим законодательством (как федеральным, так и региональным, местным), — при расчете начислений на фонд оплаты труда и раз­мера трансфертов населению;

    • материальные и финансовые нормы и нормативы, установ­ленные соответствующим органом государственной власти и местного самоуправления по отдельным кодам экономической классификации расходов бюджета, — при расчете показателей по отдельным нормируемым статьям расходов сметы;

    • положения договоров с ресурсоснабжающими организация­ми — при расчете расходов на оплату коммунальных и прочих услуг;

    • фактический объем расходов в текущем году — при плани­ровании хозяйственных расходов.

    В проекте сметы доходов и расходов приводится покварталь­ная разбивка показателей на планируемый год.

    Утверждение сметы доходов и расходов происходит после принятия закона (решения) о бюджете на очередной финансо­вый год, когда на основании уведомлений о бюджетных ассигно­ваниях, лимитов бюджетных обязательств, доводимых до бюд­жетных учреждений органами, исполняющими бюджет, учрежде­ния уточняют показатели проектов смет. Право утверждения смет доходов и расходов в соответствии с Бюджетным кодексом РФ предоставлено главным распорядителям и распорядителям бюд­жетных средств. Утвержденная смета доходов и расходов являет­ся основным плановым документом для финансирования бюд­жетных учреждений.

    Некоммерческие организации иных (кроме бюджетных уч­реждений) организационно-правовых форм могут составлять как смету доходов и расходов, так и баланс доходов и расходов. Вы­бор конкретного вида финансового плана фиксируется, как пра­вило, в учредительных документах некоммерческих организаций. Смету доходов и расходов составляют фонды, общественные и религиозные организации; у остальных финансовый план фор­мируется в виде баланса доходов и расходов. Порядок составления финансового плана регламентируется нормативными документами, разрабатываемыми и утверждаемыми самой некоммер­ческой организацией. Следует отметить, что организационно-правовой и методический аспекты финансового планирования в некоммерческих организациях иных (кроме бюджетных учреж­дений) организационно-правовых форм в настоящее время мак­симально приближены к порядку, характерному для коммер­ческих организаций.

    Контрольные вопросы

    1. Дайте определение финансового планирования, сформули­руйте его отличительные черты.

    2. Перечислите и раскройте основные задачи финансового планирования.

    3. Дайте определение финансового прогнозирования, охарак­теризуйте его значение.

    4. Дайте характеристику этапов и методов финансового пла­нирования.

    5. Перечислите специфические методы финансового прогно­зирования.

    6. Назовите виды финансовых планов и прогнозов, составля­емых на общегосударственном и территориальном уровнях, оха­рактеризуйте их назначение.

    7. Охарактеризуйте виды финансовых планов и прогнозов, составляемых коммерческими организациями.

    8. Перечислите финансовые планы, составляемые некоммер­ческими организациями, сформулируйте их особенности.

    Задания для самостоятельной работы

    1. Сформулируйте отличия перспективного финансового пла­на и баланса финансовых ресурсов, перспективного финансового плана и бюджета (федерального, регионального, местного).

    2. Дайте сравнительную характеристику финансовых планов, составляемых коммерческими и некоммерческими организация­ми; объясните, чем обусловлены существующие различия.

    studfile.net

    Финансовый план предприятия: образцы, примеры

    Любая современная компания, которая ведет экономическую деятельность в той или иной области бизнеса, занимается планированием. Планирование в бизнесе играет если не ведущую, то, по крайней мере, важную роль в вопросах экономической эффективности и направлено на максимизацию эффективности, которую способен показать бизнес.

    Финансовый план предприятия – это подвид группы управленческих, взаимосвязанных документов, который составляется и ведется для перспективного планирования и операционного управления доступными фирме ресурсами в денежной форме. Проще говоря, благодаря финансовому плану обеспечивается баланс между плановыми и фактическими поступлениями выручки, и с другой стороны – плановыми и фактическими расходами на деятельность компании.

    Сбалансированность финансово-экономического состояния компании, которое достигается благодаря качественному финансовому планированию, пожалуй, является главным профитом использования такого инструмента менеджмента, как финансовый план предприятия.

    Типы финансовых планов современного предприятия

    Жесткая конкуренция на современном рынке заставляет предприятия работать гораздо усерднее, изыскивая ресурсы и возможности для повышения конкурентоспособности в рамках своей деятельности. Предметно финансовые планы, а также их вариативное использование в операционных вопросах бизнеса, позволяют решать эти управленческие задачи, основываясь именно на внутренних планах и ресурсах компании, по возможности избегая серьезной зависимости бизнеса от непрерывного потока заимствований. Или, если не решать, то, по крайней мере, формировать за счет инструментов финансового планирования баланс внутри экономических вопросов организации.

    Стоит отметить, что финансовые планы на предприятиях отличаются не только размером периода планирования (длительностью), но и составом. Состав показателей или состав статей планирования будет отличаться по двум параметрам: назначение и степень детализации. Условно говоря, для одной компании достаточна группировка расходов «коммунальные расходы», а для другой – важно плановое и фактическое значение каждого показателя группировки: вода, электроэнергия, газовое снабжение и прочие. Поэтому главной классификацией финансовых планов принято считать классификацию по периоду планирования, внутри которой каждая конкретная компания самостоятельно выбирает степень детализации финансового плана.

    Как правило, современные компании в России используют три основных типа финансовых планов:

    • Фин. планы краткосрочных периодов: максимальный горизонт планирования составляет год. Используются для операционной деятельности и могут включать максимальную детализацию плановых и фактических показателей, которыми управляет команда компании.
    • Фин. планы среднесрочных периодов: горизонт планирования больше года, но не более пяти лет. Используются для планирования в горизонте 1-2 года, включают инвестиционные и модернизационные планы, способствующие росту или укреплению бизнеса.
    • Фин. планы долгосрочных периодов: самый длительный горизонт планирования, начинающийся от пяти лет, включающий в себя интерпретацию долгосрочных финансовых и производственных целей компании.

    Рисунок 1. Виды финансовых планов современных компаний.

    Разработка финансового плана современного предприятия

    Разработка финансового плана предприятия – индивидуальный процесс для каждого отдельно взятого предприятия, зависящий от внутренних экономических особенностей и таланта специалистов финансового блока. При этом любой подход, даже самый экзотический, к процессу финансового планирования требует от финансистов включения обязательных, то есть идентичных для всех, финансовых данных при составлении финансовых планов:

    • Плановые и оперативные данные объема производства и реализации;
    • Плановые и фактические сметные данные подразделений;
    • Данные бюджетов расходов;
    • Данные бюджетов доходов;
    • Данные по кредиторке и дебиторке;
    • Данные бюджетов налогов и отчислений;
    • Нормативные данные;
    • Данные БДДС;
    • Специфические данные управленческого учета конкретного предприятия.

    Рисунок 2. Состав данных для финансового плана.

    На практике роль финансовых планов в современном бизнесе огромна. Можно сказать, что финансовые планы постепенно вытесняют традиционные бизнес-планы, потому что содержат только конкретную информацию и дают возможность управленческим командам постоянно контролировать важнейшие значения. По сути, для менеджеров среднего и высшего звена система финансовых планов, составляемых на предприятии, является максимально динамичным инструментом. То есть любой менеджер, имеющий доступ к управленческой информации и компетенции для управления такой информацией, может непрерывно повышать эффективность работы вверенного ему подразделения благодаря использованию различных комбинаций инструментов финансового планирования.

    Форма финансового плана предприятия и решаемые с помощью системы финансовых планов управленческие задачи

    Сегодня не существует утвержденной формы или признанного эталона финансового плана для предприятия, а вариативность форм этого управленческого инструмента обусловлена внутренней спецификой предприятий. В практике управления встречаются традиционные табличные формы системы финансовых планов предприятий, собственные IT-разработки в виде специальных программ и связок этих программ, обеспечивающих импорт и экспорт данных, и специализированные коробочные программные комплексы.

    Чтобы предприятие могло определить необходимую степень детализации собственного финансового плана, стоит перечислить перечень управленческих проблем, которые финансовый план поможет решить:

    • Финансовый план решает проблему подготовки и внедрения на предприятии системы непрерывной оценки финансовых показателей компании;
    • Финансовый план позволяет настроить процесс непрерывной подготовка прогнозов и планов деятельности компании;
    • Определить источники поступления и объемы планируемых на предприятии финансовых ресурсов;
    • Сформировать планы по потребности предприятия в финансировании;
    • Запланировать нормативы в рамках предприятия;
    • Изыскать резервы и внутренние возможности для повышения эффективности;
    • Управлять плановой модернизацией и развитием компании.

    Таким образом, система взаимосвязанных финансовых планов становится той частью системы управления предприятием, которая отражает и дает возможность управления всеми финансовыми, экономическими, производственными и хозяйственными процессами, как внутри предприятия, так и во взаимодействии компании с внешней экономической средой.

    Финансовый план предприятия – образец

    Чтобы составить качественный финансовый план рекомендуется использовать следующую последовательность действий:

    1.Сформулировать цели составления финансового плана;

    2. Конкретизировать состав показателей и степень детализации;

    3. Изучить примеры и образцы финансовых планов;

    4. Разработать пример формы финансового плана и согласовать внутри организации;

    5. На основе обратной связи от пользователей образца финансового плана предприятия – разработать итоговый индивидуальный шаблон финансового плана компании.

    Финансовые планы составляются не только для планирования работы отдельно взятой компании целиком, они могут выполнять разные задачи – быть основой проектов, расчетами внутри отдельных подразделений или отражать финансовые данные по отдельно взятой выпускаемой детали.

    Рисунок 3. Пример табличного финансового плана небольшого проекта.

    Выводы

    Рыночная экономика диктует бизнесу новые требования к собственной организации. Высокая конкуренция заставляет бизнес ориентироваться на прогнозируемые результаты, что в свою очередь невозможно без планирования. Такая внешняя рыночная конъюнктура и побуждает компании заниматься финансовым планированием для обеспечения собственной эффективности.

    Видеозаписи прошедших вебинаров по теме «Управленческий учет / МСФО»

    Грамотные расчеты и планы способны обеспечить предприятию не только текущие операционные выгоды, но и помочь в управлении своими перспективами по производству работ и услуг, по денежному потоку, инвестиционной деятельности и в коммерческом развитии предприятия. Текущее финансовое состояние предприятия и соответствующий задел на будущее напрямую зависят от финансового планирования. Грамотно составленный финансовый план предприятия – это гарантия защищенности от бизнес-рисков и оптимальный инструмент управления внутренними и внешними факторами, влияющими на успех бизнеса.

    www.1cashflow.ru

    Обычно финансовый план состоит из следующих основных разделов:

    • расчет потребности в собственных оборотных средствах, определение источников ее покрытия;

    • плановый расчет прибыли и ее распределение;

    • баланс доходов и расходов.

    При переходе предприятия на принятую в международной практике систему учета и статистики финансовый план включает,

    1. Прогноз объемов реализации продукции призван дать представление о той доле рынка, которую предлагается завоевать своей продукцией. Причем, как правило, принято составлять такой прогноз на три года вперед. Для первого года данные в плане приводятся помесячно, для второго — поквартально, для третьего приводится общая сумма продаж за двенадцать месяцев. Для данного случая предполагается, что для начального периода производства уже точно известны будущие покупатели, имеется предварительная договоренность с ними о будущих продажах. Начиная со второго года нужно будет заниматься прогнозными оценками. Важно, чтобы оценки в финансовом плане были реалистичными, так как в конечном итоге именно исходя из этих цифр реализации будет покупаться оборудование, будут расходоваться денежные ресурсы, наниматься новые работники и т.д.

    2. Баланс денежных расходов и поступлений — это часть финансового плана, позволяющая оценить, какое количество финансовых ресурсов следует вложить в проект, причем с разбивкой во времени, т.е. до начала реализации, а затем по ходу выполнения поставленной задачи. Следует отметить, что западные предприниматели относятся к планированию денежных потоков более серьезно, чем российские, воспринимающие безналичный оборот средств более индифферентно.

    3. Таблица доходов и затрат финансового плана представляет собой документ с достаточно простой структурой и состоит из следующих показателей: доходы от продаж товаров; издержки производства товаров; суммарная прибыль от продаж; общепроизводственные расходы; чистая прибыль.

    4. Сводный баланс активов и пассивов в финансовом плане предприятия рекомендуется составлять на начало и конец первого года реализации проекта. Считается, что этот документ не менее важен, чем баланс денежных расходов и поступлений. Его обычно очень тщательно изучают специалисты коммерческих банков, чтобы оценить, какие суммы намечается вложить в активы разных типов и за счет каких пассивов предприниматель собирается финансировать создание или приобретение этих активов.

    5. Для более понятного (наглядного) отображения происходящих финансовых процессов формируется график достижения безубыточности.   В финансовом плане он представляется в виде схемы, показывающей влияние на прибыль объемов производства, продажной цены и себестоимости продукции (с разбивкой на условно-постоянные и условно-переменные издержки). С помощью такого графика находится так называемая точка безубыточности, т.е. тот объем производства, при котором кривая, показывающая изменение выручки от реализации (при заданном уровне цен), пересечется с кривой, показывающей изменение себестоимости продукции.

    1. Финансовый план. Его цели и функции.

    Финансовое планирование — это планирование всех доходов и направлений расходования денежных средств предприятия для обеспечения его развития. Финансовое планирование осуществляется посредством составления финансовых планов разного содержания и назначения в зависимости от задач и объектов планирования. Финансовое планирование является важным элементом корпоративного планового процесса. 

    Значение финансового плана на предприятиях заключается в том, что он:

    · содержит ориентиры, в соответствии с которыми предприятие будет действовать;

    · дает возможность определить жизнеспособность проекта в условиях конкуренции;

    · служит важным инструментом получения финансовой поддержки от внешних инвесторов Бюджет является  инструментом  как для планирования, так и для контроля.

    · Бюджет как  экономический прогноз. Руководство любого предприятия независимо от его вида и величины обязано знать, какие задания в области экономической деятельности оно может запланировать на следующий период. Группы заинтересованных в деятельности  предприятия лиц предъявляют определенные минимальные требования к результатам его работы. К тому же при планировании некоторых видов деятельности необходимо знать, какие экономические ресурсы требуются для выполнения поставленных задач. Это относится, например, к планированию в области привлечения капитала (приобретения кредитов, увеличение акционерного капитала и т. п.) и определения объема инвестиций.

    · Бюджет как основа для контроля. По мере реализации заложенных в бюджете планов необходимо регистрировать фактические результаты деятельности предприятия. Сравнивая фактические показатели с запланированными, можно осуществлять так называемый бюджетный контроль. В этом смысле основное внимание уделяется показателям, которые отклоняются от плановых, и анализируются причины этих отклонений.

    · Бюджет как средство координации. Бюджет представляет собой выраженную в стоимостных показателях программу действий (план) в области производства, закупок сырья или товара, реализации произведенной продукции и т.д. В программе действий должна быть обеспечена временная и функциональная координация (согласование) отдельных мероприятий. Рентабельность сбыта зависит, например, от величины ожидаемой цены поставщика и условий производства; количество выпускаемой продукции — от ожидаемого объема реализации; величина отпускной цены — от того, каких объемов закупок сырья и материалов требует программа производства и реализации; и т.д.

    · Бюджет как основа для постановки задачи. Разрабатывая бюджет на следующий период, необходимо принимать решения заблаговременно, до начала деятельности в этот период. В таком случае существует большая вероятность того, что разработчикам плана хватит времен для выдвижения и анализа альтернативных предложений, чем в той ситуации, когда решение принимается в самый последний момент.

    · Бюджет как средство делегирования полномочий. Одобрение руководством предприятия бюджета (плана)   подразделения служит сигналом того, что в дальнейшем оперативные решения принимаются на уровне этого подразделения (децентрализовано), если они не выходят за установленные бюджетом рамки. Если же бюджеты на уровне подразделений не разрабатываются, руководство предприятия вряд ли будет в такой степени склонно к децентрализации процесса принятия оперативных решений.     

    Финансовый план является неотъемлемой частью бизнес планирования предприятия. Он призван обобщить материалы, изложенные в описательной части планирования для того чтобы представить их в стоимостном выражении.

    В данном случае необходимо подготовить сразу несколько стандартных для мировой практики документов:

    1. Прогноз объема реализации. 

    2. Производственный план.

    3. План доходов и расходов (сметы прямых затрат на материалы, на оплату труда, общезаводских накладных расходов, торговых и административных расходов).

    4. Баланс денежных поступлений и выплат.

    5. План по источникам и использованию средств.

    6. Сводный балансовый план активов и пассивов предприятия.

    7. Анализ безубыточности.

    8. Стратегия финансирования.      

    studfile.net

    4) Виды финансовых планов и их характеристика.

    Финансовый план – это документ, отражающий объем поступления и расходования денежных средств, фиксирующий баланс доходов и направлений расходов предприятия на планируемый период.

    В организациях осуществляется перспективное, текущее и оперативное финансовое планирование. Перспективное (стратегическое) планирование представляет собой исследование и разработку возможных путей развития финансов организации в перспективе (в течение 3-5 лет).

    Стратегическим планом является бизнес-план, который разрабатывается на основе: оценки наличия материальных и финансовых ресурсов на начало планового периода, а также состояния производства, потребностей и возможностей его расширения; укрупненных нормативов, сложившихся тенденций, пропорций в распределении финансовых ресурсов за истекший период, прогнозируемых оценок их совершенствования.

    Текущий финансовый план разрабатывается на год, полугодие, квартал, месяц и представляет собой баланс доходов и расходов организации, или ее бюджет. (состоит из трех разделов: 1) доходы и поступления средств, 2) расходы и отчисления, 3) взаимоотношения с бюджетом).

    Оперативные финансовые планы конкретизируют финансовые задания на короткий период и доводятся до исполнения. Их основная цель – определить движение денежных средств на короткий отрезок времени, сбалансировать поступления с расходами, обеспечивать устойчивое положение организации.

    Кредитный план представляет собой план поступлений кредитов и их погашение в намеченные кредитным договором сроки. Пользование кредитом является платным, поэтому сумма возврата кредита складывается из основного долга и процентов по нему.

    Кассовый план представляет собой план оборота наличных денег, проходящих через кассу организации. Разработка кассового плана и контроль за его выполнением имеют важное значение для повышения платежеспособности хозяйствующего субъекта. Кассовый план составляется на квартал. Он состоит из четырех разделов: 1) указывается поступление наличных денег в кассу организации, кроме полученных из банка, 2) все расходы в наличных деньгах (зарплата, премии, командировочные и т.д.), 3) производится расчет сумм наличных денег, которые планируется получить в банке для выплаты зарплаты и на другие цели, 4) указываются сроки и суммы выплат, согласованные с банком, обслуживающим Р/с организации.

    Платежный календарь – это план рациональной организации оперативной финансовой деятельности. Его назначение заключается в управлении денежными потоками организации и используется он для контроля за ее платежеспособностью и кредитоспособностью.

    5) Сущность бизнес-плана и порядок его разработки.

    Бизнес-план представляет собой документ внутрифирменного планирования, где излагаются все основные аспекты планирования хозяйственной деятельности организации, анализируются проблемы, с которыми она может столкнуться, а также раскрываются способы решения финансово-хозяйственных задач.

    Существует множество моделей разработки бизнес-планов. Наиболее чаще встречаются б.-п., состоящие из следующих разделов: резюме; сущность деятельности организации; конкретные ближайшие цели фирмы и способы достижения каждой цели; рынок сбыта и конкуренты; оценка риска и страхование; стратегия маркетинга; план производства; организационный план; юридический план; финансовый план; стратегия финансирования. Особое место занимают «финансовый план» и «стратегия финансирования».

    При составлении бизнес-плана используются статистическая, бухгалтерская и другая информация.

    Бизнес-план обычно составляется на несколько лет вперед, а затем может корректироваться и пересматриваться по мере необходимости.

    Бизнес-план разрабатывается в соответствии с приказом (распоряжением), издаваемым руководителем предприятия или заданием на разработку, если в качестве разработчика выступает привлеченная организация.

    Этапы разработки бизнес-плана:

    1 шаг – предполагает определение источников нужной информации. Ими могут стать: учебники, положения, рекомендации, курсы и др.; 2 шаг определение внешних и внутренних целей разработки, цели вытекают из перечня проблем, которые призван решить бизнес-план; 3 шаг определение круга читателей бизнес-плана. Это определяет специфику содержания, стиль, необходимость выделения тех или иных сторон деятельности, экономических показателей; 4 шаг – установление общей структуры бизнес-плана; 5 шаг – сбор информации для подготовки разделов бизнес-плана; 6 шаг – непосредственное написание бизнес-плана; 7 шаг – экспертиза бизнес-плана (независимая, авторитетным сотрудников или вышестоящей организацией, для самоуспокоения).

    В процессе разработки бизнес-плана могут подготавливаться два или более альтернативных варианта с варьированием состава, структуры, функционального назначения отдельных элементов. В этом случае следует проводить сравнительную характеристику вариантов бизнес планов. Содержание бизнес-плана должно отражать результаты единственного варианта, выбранного заказчиком для реализации.

    Разработку бизнес плана следует осуществлять отдельными блоками, позволяющими комплектовать ту или иную структуру в зависимости от требований заказчика. Особые требования должны предъявляться к изложению материала, стилю написания бизнес-плана.

    studfile.net

    виды, разделы и главные показатели

    Финансовый план – это неотъемлемая часть бизнес-плана, в которой осуществлен анализ денежного положения предприятия на текущий период, а также описаны будущие денежные перспективы. Этот анализ и помогает, собственно, реализовать бизнес проект. В нем отражены деятельность фирмы, ее проблемы, перспективы и будущие действия с помощью объективных числовых показателей. Особенно важна финансовая часть при поиске денег на развитие бизнеса и для инвесторов, которые с его помощью могут разглядеть возможные  проблемы организации с наличностью.

    Содержание статьи:
    Виды финансовых планов

    Зависимо от длительности периода, различают три основных типа:

    1. Краткосрочный – подготовлен максимум на один год. Он подходит для компаний с быстрым оборотом капитала.

    2. Среднесрочный – подготовлен на плановый период от одного до пяти лет. Этот план составляют после детальных исследований, разработок т.д.

    3. Долгосрочный – подготовлен на период более пяти лет. Составляют после определения долгосрочных финансовых целей компании, ее структуры капитала, деятельности по расширению и т.д.

    Также могут составлять:

    1. Основной – в нем рассчитаны себестоимость, стурктура доходов и затрат, налоговые платежи и др.

    2. Вспомогательный– помогает составить основной план.

    Разделы

    Следующие разделы являются главными составляющими:

    1. Таблица доходов и расходов.
    2. Прогноз объемов выручки.
    3. Прогноз баланса активов и пассивов.
    4. Расчет точки безубыточности.
    5. Прогноз притока и оттока денежных средств.
    6. Инвестиционный, кредитный и валютный планы.
    Формы

    1. Баланс предприятия – финансовый документ, который состоит из двух частей – актива и пассива. В активе баланса отображают стоимость всех нематериальных и материальных ценностей предприятия (оборудование, здания, ТМЦ, интеллектуальная собственность и т.п.). Собственные или заемные источники формирования этих ценностей (кредиты, акционерный капитал и т.п.) отображают в пассиве баланса. Баланс – это первый документ, который с первого взгляда показывает, сколько стоит фирма.

    2. Отчет о прибылях и убытках – характеризует уровень рентабельности уже существующей фирмы или предполагаемый уровень рентабельности для новой фирмы. Сколько чистой прибыли будет иметь ваша компания после отчисления всех расходов – это и покажет рентабельность. Кстати, с новыми рентабельными бизнес-идеями можете ознакомиться в другой статье.

    3. Отчет о движении наличности – показывает платежеспособность фирмы, есть или будут у нее деньги, чтобы погасить кредиты и другие обязательствам. Обратите особенное внимание на этот документ, ведь именно он показывает движение ваших денег на банковском счету. Он обязателен для фирм, которые продают сезонную продукцию или предоставляют товары в кредит.

    Показатели

    Расчет главных финансовых показателей ставит финальную точку при его оценивании. Ведь как бы красиво и детально вы исследовали конкурентов, выделили конкурентные преимущества компании, описали будущий продукт или услугу, если показатели рентабельности низкие или нулевые, инвесторы с вами не будут разговаривать.

    В первую очередь рассчитать нужно такие показатели:

    1. Срок окупаемости инвестиций (англ. Pay-Back Period) – помогает оценить рациональность инвестиционного проекта. Показывает конкретный срок, на протяжении которого инвестиции будут покрыты. При этом для организации бизнеса можно привлекать сторонние инвестиции, о чем описано в нашей статье. Формула расчета:

    где, Io – стоимость первоначальных инвестиций;

    P – чистый поток денег в год после реализации проекта.

    2. Дисконтированный период окупаемости инвестиций (англ. Discounted Pay-Back Period) – учитывает момент времени. Формула расчета:

    где, n – число периодов;

    CFt – приток денег в определенный период t;

    r – коэффициент дисконтирования;

    Io – стоимость первоначальных инвестиций.

    3. Индекс рентабельности (англ. Profitability Index) – показывает уровень прибыли на единицу затраченных средств. Формула расчета:

    где NCFi – чистый поток денег для i-го периода;

    r – ставка дисконтирования;

    Inv – стоимость первоначальных инвестиций.

    Если PI > 1 – вложение капитала эффективно.

    4. Точка безубыточности (англ. break-even point) – показывает сколько нужно продать товара или услуг по предлагаемой цене, чтобы выйти в ноль. Данный экономический показатель характеризует ту ситуацию, когда размер прибыли равен размеру затрат. Формула расчета:

    где, TFC – размер постоянных затрат;

    AVC — размер переменных затрат на единицу продукции;

    P— продажная цена единицы продукции;

    C – прибыль с единицы продукции.

    5. Чистая приведенная стоимость (англ. Net present value) – позволяет оценить инвестиционный проект путем расчета стоимости будущих денежных потоков за минусом инвестиционных потоков. При этом нужно учесть дисконтированный срок возврата инвестиций. Формула расчета:

    где NCFi – чистый поток денежных средств для i-го периода;

    Inv – стоимость первоначальных капиталовложений;

    r – стоимость привлеченного капитала или ставка дисконтирования.

    Если NPV имеет позитивное значение, то вложение капитала эффективно.

    Взаимодействие финансового и маркетингового плана

    Маркетинговый и финансовый план должны быть тесно связаны между собой, ведь они оба касаются вопроса ценообразования товаров или услуг. Аналитики желают установить цену на том уровне, который принесет фирме желаемую прибыль. Маркетологи же обеспокоены завоеванием доли рынка и объёма продаж. Чтобы принять оптимальное решение, специалисты компании организовывают совещания, где принимается компромиссное решение. Напомним, что маркетинг-план описывает:

    1. Текущее положение фирмы на рынке (целевые сегменты, SWOT-анализ рынка, конкурентные преимущества). Предшествуют этому детальные маркетинговые исследования.

    2. Анализ конкурентной среды.

    3. Анализ комплекса маркетинга: товарная, ценовая, сбытовая и стратегия продвижения.

    4. Контроль маркетингового плана.

    coolbusinessideas.info

    Вопрос 6 Содержание, значение и задачи финансового планирования, методы финансового планирования. Виды финансовых планов.

    Финансовое планирование — это планирование всех доходов и направлений расходования денежных средств для обеспечения развития организации.

    Основными целями этого процесса является установление соответствия между наличием финансовых ресурсов организации и потребностью в них, выбор эффективных источников формирования финансовых ресурсов и выгодных вариантов их использования.

    Финансовое планирование представляет собой одну из составных функций управления. Оно тесно связано с планированием всей хозяйственной деятельности организации. В условиях рыночной экономики роль планирования не только не снижается, но и многократно возрастает. Убедительным аргументом, подтверждающим целесообразность планирования, является практика зарубежных коммерческих компаний, где бизнес-планы разрабатываются повсеместно и на постоянной основе.

    Объектами финансового планирования являются движение финансовых ресурсов; финансовые отношения, возникающие при формировании, распределении и использовании финансовых ресурсов; стоимостные пропорции, образуемые в результате распределения финансовых ресурсов.

    Финансовое планирование как инструмент управления финансами организаций отличается разнообразием форм и показателей, отражающих многообразие форм собственности, различия в видах и способах ведения бизнеса.

    Финансовое планирование в организации призвано решить следующие задачи:

    1.выявление резервов увеличения доходов организации и способов их мобилизации;

    2.эффективное использование финансовых ресурсов, определение наиболее рациональных направлений развития организации, обеспечивающих в планируемом периоде наибольшую прибыль;

    3.увязка финансовых ресурсов с показателями производственного плана организации;

    4.обеспечение оптимальных финансовых взаимоотношений с бюджетом, банками и другими финансовыми структурами.

    В практике финансового планирования следует выделить три способа планирования. При первом способе планирования оно осуществляется «снизу вверх», от низших уровней иерархии к высшим. Низшие структурные подразделения сами составляют детальный финансовый план своей работы, которые впоследствии интегрируются на верхних ступенях, образуя в итоге финансовый план организации.

    При втором способе финансовое планирование осуществляется «сверху вниз». В этом случае процесс финансового планирования осуществляется исходя из плана организации путем детализации его показателей сверху вниз по иерархии. При этом структурные подразделения должны преобразовать поступающие к ним финансовые планы вышестоящих уровней в планы своих подразделений.

    Третий способ — «встречное планирование». Оно представляет собой синтез первого и второго способов финансового планирования. Этот способ предусматривает разработку финансового плана в два этапа. На первом этапе (сверху вниз) производится текущее финансовое планирование по главным целям. На втором этапе (снизу вверх) составляется окончательный финансовый план по системе детализированных показателей. При этом в окончательные финансовые планы включаются по согласованию различных уровней наиболее удачные решения.

    Виды финансовых планов

    Финансовое планирование осуществляется посредством составления финансовых планов разного содержания и назначения в зависимости от задач и объектов планирования. Финансовый план следует рассматривать как одну из реальных форм проявления распределительного характера финансов организаций. Финансовый план организации выступает в виде балансовых форм, сгруппированных в них статей доходов и расходов, планируемых к получению и финансированию в предстоящем периоде. Степень детализации плана зависит от принятой в организации формы документов. Форма финансового плана вместе с методологией составления и методикой разработки показателей не тождественна одной из форм финансовой отчетности — бухгалтерскому балансу.

    Финансовые планы подразделяются на долгосрочные, текущие и оперативные.

    В долгосрочном финансовом плане определяются ключевые финансовые параметры развития организации, разрабатываются стратегические изменения в движении ее финансовых потоков.

    В текущем финансовом плане все разделы плана развития организации увязываются с финансовыми показателями, определяется влияние финансовых потоков на производство и продажу, конкурентоспособность организации в текущем периоде.

    Оперативный финансовый план включает в себя краткосрочные тактические действия — составление и исполнение платежного и налогового календаря, кассового плана на месяц, декаду, неделю.

    Финансовый план коммерческой организации может составляться в форме баланса доходов и расходов или сводного бюджета.

    Основными финансовыми планами на общегосударственном и территориальном уровнях выступают бюджет (федеральный, региональный, местный) и бюджеты государственных внебюджетных фондов.

    К финансовым планам, составляемым субъектами хозяйствования, относятся баланс доходов и расходов, сводный бюджет, бюджетная смета, смета доходов и расходов.

    В зарубежной литературе иная классификация финансовых планов:

    1) стратегические;тактические планы.

    Стратегический план представляет собой систему целей финансовой деятельности в виде общих количественных ориентиров.

    Тактический содержит конкретные мероприятия по реализации стратегических направлений

    2) в зависимости от субъектов планирования:

    а) на макроуровне, относят бюджетные планы, в т.ч. федеральный бюджет, бюджеты субъектов РФ, местные бюджеты и бюджеты гос-ых внебюджетных фондов

    б) на микроуровне: баланс доходов и расходов; сводный бюджет организации; смету доходов и расходов; бюджетную смету и др.

    studfile.net

    Основные показатели финансового плана предприятия

    Финансовый план— обобщенный плановый документ, отражающий поступление и расходование денежных средств предприятия натекущий(до одного года) идолгосрочный(свыше одного года) период.

    Включает в себя составление операционныхикапитальных бюджетов,а также прогнозы финансовых ресурсов на два-три года. В России составляется в форме баланса доходов и расходов (на квартал, год).

    Финансовый план — баланс доходов и расходов, поэтому он должен обязательно содержать три раздела:

    1) доход и поступление денежных средств (выручка от реализации, доход от прочих операций)

    2) расходы и отчисления (затраты на реализацию продукции, капитальные вложения, арендная плата и т.д.)

    3) взаимоотношения с бюджетом, внебюджетными фондами и банками (налог с прибыли, имущества, плата за воду)

    Основой для составления финансового плана является:

    1) договоры с поставщиками и покупателями;

    2) экономические нормативы, утвержденные законами (реклама, представительские расходы),

    3) ставки налогообложения (расчет налогооблагаемой базы и применение ставок),

    4) нормы амортизации,

    5) ставки процентов за банковский кредит.

    Вид плана

    Структура показателей планирования

    Ответственные исполнители плана

    Оперативный

    Подетально-натуральные и стоимостные показатели, нормы и нормативы

    Цехи, участки, бригады, отделы

    Текущий

    На год натуральные показатели – по видам изделий, стоимостные – подробно, нормы и нормативы, трудовые показатели – подробно

    На 3 года – укрупненные, стоимостные, натуральные, трудовые, нормы и нормативы

    Цехи, функциональные отделы, лаборатории

    Стратегический

    Укрупненная номенклатура изделий, важнейшие виды продукции, объемы финансирования, доход, эффективность

    Функциональные отделы (маркетинга, технический, финансовый, капитального строительства), лаборатории, некоторые цехи

    Законодательство не предусматривает формальное указание на составление данных планов, но косвенно регулирует.

    Например, план движения денежных средств в годовой отчетности, заполнение кассовой заявки при расчете с банком, инвестиционный план при получении бюджетных ассигнований и т.д.; через налоги и получение льгот определенным категориям предприятий.

    Как правило, на малые предприятия разрабатываются только оперативные финансовые планы, т.к. невозможно рассчитать на какую-либо перспективу состояние ресурсов, производства выручки (можно рассчитать только на стабильном малом предприятии).

    Оперативные и текущие планы начинают разрабатываться, как правило, со средних предприятий целью развития является расширение сферы деятельности и закрепление на рынке. Цель разработки: наиболее эффективное использование прибыли и нахождение дешевых привлеченных или заемных ресурсов.

    Перспективные планы разрабатываются ограниченно, только на конкретные программы.

    Перспективные, текущие и оперативные разрабатываются на крупных предприятиях, концернах и ТНК. Цель их составления: освоение рынков, как внутренних, так и за рубежных; выпуск новых видов продукции, наиболее эффективное использование свободных денежных средств или прибыли; оптимизация системы налогообложения.

    Основные показатели финансового плана.

    1) Плановая выручказначение данного показателя необходимо для определения плана на прибыль от реализации, отчислений суммы налогов в бюджет. От обоснованности ее расчета во многом зависит реальность основного источника поступлений денежных средств.

    Выручка = Р * Q,

    Для определения плановой выручки, прежде всего необходимо знать кол-во (Q) реализованной продукции, а также ассортимент этой продукции

    Q = О1+ В – О2,

    где О1– остатки нереализованной продукции на начало планируемого года,

    В – выпуск товаров по плану,

    О2– остатки нереализованной продукции на конец планируемого года.

    Для определения плановой выручки необходимо знать цены, по которым будет реализована товарная продукция (по государственным ценам с учетом НДС, по свободным оптовым ценам с учетом НДС, по свободным отпускным ценам с добавлением НДС и акцизов, по расчетным ценам)

    studfile.net

    Финансовое планирование | Авторская платформа Pandia.ru

    Финансовое планирование — это разновидность управленческой деятельности, направленной на определение необходимого объема финансовых ресурсов, их оптимальное распределение и использования с целью обеспечения финансовой устойчивости хозяйствующего субъекта. В условиях рынка предприятия сами заинтересованы в том, чтобы реально представлять свое финансовое положение сегодня и на перспективу. Это необходимо, во-первых, для того, чтобы преуспеть в хозяйственной деятельности, а во-вторых, чтобы своевременно выполнять обязательства перед бюджетом, внебюджетными фондами, банками, и другими кредиторами и тем самым защищать себя от финансовых санкций, снижать риск банкротства.

    Значение финансового планирования заключается в следующем:

    • намеченные стратегические цели предприятия преломляются в финансово-экономических показателях — объеме реализации, себестоимости, прибыли, инвестициях, денежных потоках и др.;

    • устанавливаются стандарты для упорядочения финансовой информации в виде финансовых планов и отчетов об их исполнении;

    • определяются приемлемые объемы финансовых ресурсов, необходимые для реализации долгосрочных и оперативных планов предприятия;

    • оперативные финансовые планы создают базу для разработки и корректировки общефирменной финансовой стратегии.

    Разработка финансовых планов занимает важное место в системе мер по стабилизации денежного хозяйства предприятия.

    Основными задачами финансового планирования являются:

    • обеспечение нормального кругооборота денежных средств предприятия, включая их вложение в реальные, финансовые, интеллектуальные инвестиции, прирост оборотных средств, социальное развитие;

    • выявление резервов и мобилизация ресурсов в целях эффективного использования разнообразных доходов предприятия;

    • соблюдение интересов акционеров и инвесторов;

    • определение взаимоотношений с бюджетом, внебюджетными фондами, кредитными, страховыми и вышестоящими организациями; работниками предприятия;

    • оптимизация налоговой нагрузки и структуры капитала;

    • контроль за финансовым состоянием предприятия, целесообразностью планируемых операций и ситуаций.

    Организация финансового планирования осуществляется в соответствии с определенными принципами. Они вытекают из общих принципов организации финансов, но имеют свои особенности.

    Принцип единства предполагает, что планирование должно иметь системный характер, т. е. представлять собой совокупность взаимосвязанных элементов, развивающихся в едином на правлении ради общей цели.

    Принцип координации выражается в том, что нельзя планировать эффективную деятельность одного подразделения предприятия вне связи с другими. Всякие изменения в планах одной структурной единицы должны быть отражены в планах других. Взаимосвязь и синхронность – ключевые черты координации планирования на предприятии.

    Принцип участия означает, что каждый специалист предприятия независимо от должности и выполняемых функций участвует в планировании.

    Принцип непрерывности заключается в том, что планирование должно осуществляться систематически в рамках установленного цикла; разработанные планы непрерывно сменять друг друга (план закупок → план производства → план по маркетингу.) В то же время неопределенность внешней и внутренней среды функционирования требуют корректировки и уточнения плана предприятия.

    Принцип гибкости состоит в придании планам и планированию способности изменяться при возникновении непредвиденных обстоятельств. Гибкость планам придают резервы безопасности (ресурсы, производственные мощности и т. д.).

    Принцип точности предполагает, что планы предприятия должны быть конкретизированы и детализированы в той степени, в какой позволяют внешние и внутренние условия деятельности предприятия.

    Эти общие положения целесообразно дополнить специфическими принципами финансового планирования.

    Это принцип соотношения сроков получения и использования средств — капитальные вложения с длительными сроками окупаемости целесообразно финансировать за счет долгосрочных заемных средств.

    Принцип платежеспособности — планирование денежных средств должно постоянно обеспечивать платежеспособность предприятия, т. е. наличие ликвидных средств, достаточных для погашения краткосрочных обязательств.

    Принцип рентабельности капиталовложений — для капвложений необходимо выбрать дешевые способы финансирования (финансовый лизинг, инвестиционный селенг и др.), привлекая заемный капитал лишь в том случае, если он повышает рентабельность собственного капитала и обеспечивает эффект финансового рычага.

    Принцип сбалансированности рисков — особенно рисковые долгосрочные инвестиции целесообразно финансировать за счет собственных средств (чистой прибыли, амортизационных отчислений).

    Принцип приспособленности к потребностям рынка — важно учитывать коньюктуру рынка и зависимость предприятия от предоставления кредитов.

    Принцип предельной рентабельности — целесообразно выбирать те капвложения, которые обеспечивают максимальную (предельную) рентабельность.

    Помимо принципов организация финансового планирования требует выбора методов планирования. Финансовые показатели могут планироваться различными методами (расчетно-аналитическим, нормативным, балансовым, оптимизации плановых решений, экономико-математическим моделированием).

    Расчетно-аналитический метод планирования основан на анализе достигнутого уровня финансовых показателей и прогнозирования их уровня на будущий период. Данный метод применяется в тех случаях, когда отсутствуют финансово-экономические нормативы, а взаимосвязь между показателями устанавливается не прямо, а косвенно — на основе изучения их динамики за ряд периодов (месяцев, лет). Таким методом определяют плановую потребность в амортизационных отчислениях, оборотных. активах и другие показатели.

    Нормативный метод. Его содержание сводится к тому, что потребность предприятия в финансовых ресурсах, источники их образования определяют на основе заранее установленных норм и нормативов. Такими нормативами являются ставки налогов и сборов, тарифы отчислений в государственные социальные фонды, нормы амортизационных отчислений, учетная банковская процентная ставка и др. Нормативный метод планирования — самый простой и доступный. Зная норматив и соответствующий объемный показатель, можно легко вычислить планируемый финансовый показатель. Поэтому актуальной проблемой управления финансами предприятия является разработка экономически обоснованных норм и нормативов предприятия для формирования и использования денежных ресурсов, а также организация контроля за соблюдением норм и нормативов каждым структурным подразделением.

    Балансовый метод. Экономическая сущность этого метода состоит в том, что благодаря балансу имеющиеся в наличии финансовые ресурсы приводят в соответствие с фактическими потребностями в них.

    Балансовый метод применяют при прогнозировании поступлений и выплат из денежных фондов (потребления и накопления), составления квартального плана доходов и расходов, платежного календаря и т. п.

    Метод оптимизации плановых решений предполагает составление нескольких вариантов плановых расчетов, из которых выбирают оптимальный на основе различных критериев. Например, минимума приведенных затрат; минимума текущих расходов; минимума вложений капитала при наибольшей эффективности его использования; минимума времени на оборот капитала, т. е. ускорения оборачиваемости авансированных средств.

    Метод экономико-математического моделирования. Он позволяет дать количественную оценку взаимосвязям между финансовыми показателями и факторами, влияющими на их численное значение. Данная взаимосвязь выражается через экономико-математическую модель, которая представляет собой точное описание экономических процессов с помощью математических символов и приемов (уравнений, неравенств, графиков, таблиц и др.) В модель включают только основные (определяющие) факторы.

    В зависимости от периода, на который разрабатывается финансовый план, различают: долгосрочные, годовые (текущие), оперативные финансовые планы и расчеты к ним. По формам это могут быть расчетные балансы доходов и расходов (финансовые планы), бюджеты, сметы, финансовые расчеты к бизнес-плану.

    Составление годового финансового плана предприятия и проверочной таблицы к нему.

    Структура финансового плана представлена балансом доходов и расходов, и включает 3 раздела:

    1) доходы и поступления — при планировании показателей этого раздела следует

    учитывать, что финансовые ресурсы подразделяются на собственные, заемные и привлеченные.

    Примерный перечень доходов и поступлений:

    — прибыль

    — амортизационные отчисления

    — устойчивые пассивы

    — средства от продажи ценных бумаг

    — взносы членов трудового коллектива, юридических и физических лиц

    — долгосрочные банковские кредиты и займы

    — пожертвования и благотворительные взносы

    — поступления в виде долевого участия и строительстве

    — мобилизация финансовых ресурсов в строительстве хозяйственным способом.

    2) расходы и отчисления — отражаются те расходы предприятия, которые связаны с расширением и совершенствованием производства, удовлетворением социально-культурных потребностей трудового коллектива, благотворительные и другие расходы. Состав и структура расходов определяется предприятием самостоятельно и производится за счет финансовых ресурсов, остающихся в распоряжении предприятия после уплаты налогов, регулируются через механизм образования фондов накопления и потребления.

    По смете использования фондов накопления планируются:

    — капитальные вложения

    — прирост собственных оборотных средств

    — затраты на научно-исследовательские и опытно-конструкторские работы

    — уплату процентов по долгосрочным инвестициям

    По смете фондов потребления предусматриваются следующие расходы:

    — единовременное поощрение работников за выполнение особо важных производственных заданий

    — вознаграждения по итогам работы за год

    — единовременная материальная помощь

    — дотации на питание в столовых, детских дошкольных учреждениях, лагерях

    — улучшение культурно-бытовых условий работников

    — строительство и капитальный ремонт жилых домов.

    3) взаимоотношения с бюджетом: а) платежи в бюджет

    б) ассигнования из бюджета – предусматривается

    отражение в финансовом плане только тех платежей, источником уплаты которых является прибыль (налог на недвижимость, налог на доходы и прибыль). Все другие виды налоговых платежей отражаются в Приложении к балансу.

    Составление шахматной (проверочной) таблицы к финансовому плану.

    На основе выполнения финансовых расчетов по отдельным статьям доходов и расходов предприятия составляется шахматная таблица. Ее назначение – в определении источника финансирования по каждой статье затрат и распределении доходов по направлениям, а также сбалансированности доходов и расходов предприятия.

    На покрытие расходов в первую очередь направляются собственные источники с учетом их целевого использования и очередности направления по статьям затрат:

    балансовая прибыль – на уплату налоговых платежей, штрафов, а затем на другие цели

    прирост устойчивых пассивов – на финансирование прироста норматива собственных оборотных средств, а в оставшейся части – на другие расходы по смете фонда накопления.

    Составление шахматной таблицы начинается с заполнения итоговых граф по доходам и расходам предприятия. После этого выполняется балансировка на уровне отдельных статей доходов и расходов предприятия и проверяются ее результаты. Последние предполагают равенство итогов по каждой статье затрат сумме источников финансирования; в свою очередь итог по каждой статье доходов должен быть равен сумме затрат средств.

    В конечном итоге общая сумма источников финансирования средств должна быть равна итогу затрат предприятия в планируемом году. При достижении баланса доходов и расходов следует перейти к заполнению финансового плана.

    Заполнение финансового плана предполагает разноску показателей шахматной таблицы по соответствующим разделам финансового плана, подсчет итогов по разделам и расчет следующих 4-х проверочных показателей:

    1) превышение доходов над расходами ;

    2) превышение расходов над доходами

    3) превышение платежей в бюджет над ассигнованиями из бюджета

    4) превышение ассигнований из бюджета над платежами в бюджет.

    Финансовый план считается правильно составленным, если величина превышения доход над расходами равна сумме превышения платежей в бюджет лад ассигнованиями из бюджета, а сумма превышения расходов над доходами равна сумме превышения ассигнований из бюджета над платежами в бюджет. При составлении финансового плана должна соблюдаться одна из пар балансирующихся между собой показателей.

    Составление оперативных финансовых планов.

    Финансовым документом, обеспечивающим ежедневное управление движением денежных средств предприятия является платежный календарь. Основная цель его разработки – установление конкретных; сроков поступления денежных средств и платежей на предприятие и их доведение до исполнителей в форме плановых заданий. Период планирования определяется предприятием самостоятельно (месяц, 15 дней, 10 дней, 5 дней). Наиболее распространенной формой платежного календаря является его построение в разрезе 2-х разделов:

    — предстоящих расходов и платежей, где указываются: расходы и платежи, проходящие через кассу и счета в банке, уплата просроченных сумм поставщикам, банкам, бюджету, по зарплате, погашение банковских кредитов и процентов по ним, расходов на выплату дивидендов, на социальные нужды коллектива и др.;

    — предстоящих поступлений денежных средств, где указываются: планируемые источники покрытия затрат, переходящие остатки по расчетному счету, выручка от реализации продукции, работ и услуг, доходы от операций с ценными бумагами, поступление дебиторской задолженности покупателей, ассигнований из бюджета, ссуды банков, финансовая помощь и др.

    В платежном календаре денежные расходы и поступления должны быть сбалансированы: если на предстоящий период поступления средств превышают расходы, то в платежном календаре планируется излишек средств; если планируемые расходы превышают ожидаемые поступления вместе с переходящими остатками, то в платежном календаре планируется недостаток денежных средств.

    Платежный календарь по расчетному счету за 1 половину месяца

    Показатели

    Сумма, млн руб

    1 Расходы

    1,1 неотложные нужды

    180

    1,2 заработная плата

    1200

    1,3 налоги

    400

    1,4 оплата счетов продавцов за товарно-материальные ценности

    920

    1,5 просроченная кредиторская задолженность

    80

    1,6 погашение кредита банка

    100

    1,7 уплата процентов за кредит

    10

    1,8 прочие расходы

    40

    Итого расходов

    2930

    2 Поступления денежных средств

    2, 1 от реализации продукции, работ и услуг

    2980

    2,2 от реализации товарно-материальных ценностей

    23

    2,3 поступление дебиторской задолженности

    57

    2,4 прочие поступления

    10

    Итого

    3070

    3 Балансирующие статьи

    3,1 превышение поступлений над расходами

    140

    3. 2 превышение расходов над поступлениями

    —–

    Значение платежного календаря: заранее выявляет недостаток денежных средств, позволяет изыскать источники дополнительных денежных средств, регулирует доходы и расходы предприятия, обеспечивает устойчивое финансовое состояние предприятия и др. Кассовый план – это план оборота наличных денежных средств, определяющий поступления и выплаты наличных денег через кассу предприятия. Кассовый план составляется на квартал и состоит из 4-х разделов: 1 – поступления наличных денег в кассу, 2- расходы наличными деньгами,

    3 – фонд заработной платы и др. выплаты,

    4 – сроки и суммы выплат наличными деньгами.

    Кассовый план предприятия на __ квартал 200 г

    Показатели

    Сумма, млн руб

    1 Поступление наличных денег, кроме средств в банке

    1,1 торговая выручка

    2700

    1,2 прочие поступления

    100

    Итого поступлений

    2800

    Из них Расходуется на месте

    Сдается в банк

    380

    2420

    2 Расходы наличными деньгами

    2, 1 на заработную плату

    5091

    2,2 премии и другие выплаты спец фондов

    180

    2,3 выплаты стипендий

    8

    2,4 пенсии, пособия по социальной защите

    214

    2,5 командировочные расходы

    300

    2,6 хозяйственно-операционные расходы

    80

    Итого расходов

    5873

    3 Фонд заработной платы и другие выплаты

    3,1 фонд заработной платы

    6058

    3,2 прочие выплаты, не включаемые в фонд заработной платы

    522

    3,3 общая сумма выплат

    6580

    3,4 удержания в том числе:

    налоги.

    добровольное страхование

    за питание

    851

    840

    11

    —-

    3,5 получение наличных денег в банке для выплаты заработной платы и других выплат

    6058+522-851=5729

    4 Календарь выдачи заработной платы и других выплат (дата)

    5 число

    pandia.ru

    1.2 Виды финансового планирования

    Финансовое планирование деятельности организации бывает трёх видов и различается по типу составляемого плана и сроку, на который он разрабатывается. Финансовое планирование бывает:

    стратегическое (долгосрочное), на срок от 3 до 5 лет и более;

    тактическое (среднесрочное), на период от 1 до 3 лет;

    оперативное или текущее (краткосрочное), на срок до 1 года; [7]

    Управление, как процесс начинается со стратегического планирования, так как оно обеспечивает основу для всех последующих управленческих решений.

    Стратегическое планирование – это набор действий и решений, предпринятых руководством, которые ведут к разработке специфических стратегий, то есть детальных, всесторонних, комплексных планов, предназначенных для обеспечения осуществления миссии организации и достижения ее долговременных целей.

    Этапы разработки финансовой стратегии предприятия – это формирование стратегических целей финансовой деятельности. Главной целью должно стать максимальное увеличение рыночной стоимости предприятия. Цели должны быть отражены в конкретных показателях-нормативах. Обычно в качестве стратегических нормативов используют такие как:

    среднегодовой темп роста собственных финансовых ресурсов;

    коэффициент рентабельности собственного капитала фирмы;

    соотношение оборотных и внеоборотных активов фирмы и т. д.

    Стратегическое планирование является единственным способом прогнозирования будущих проблем и возможностей. Оно обеспечивает высшему руководству средства для создания плана на длительный срок, основу для принятия решений и формально способствует снижению риска при принятии этих решений. [11]

    Таким образом, стратегия – это долгосрочное определение направлений развития организации, её целей при предоставлении свободы исполнителям в меняющихся условиях. Стратегическое планирование также является процессом, и состоит из следующих последовательных, взаимосвязанных этапов, представленных на рис. 1.

    Рис. 1. Процесс стратегического планирования

    Стратегическое планирование приобретает смысл тогда, когда оно реализуется. Обоснованные цели являются важнейшим компонентом эффективного планирования. Руководство должно использовать специальные инструменты, позволяющие реализовать выбранную стратегию.

    К таким инструментам относятся тактика, политика руководства, правила, процедуры, стимулирование деятельности работников, управление по целям и бюджеты. [21]

    Тактика находит свое выражение в краткосрочных планах, которые согласуются с общими долгосрочными планами организации. Стратегический план рассчитанный на 2-3 года или 5 лет, разбивается на годовые планы, которые составляются на основе жесткого или адаптивного планирования. В свою очередь, годовые планы конкретизируются в квартальных, месячных, однодневных, сменных и др. планах.

    Таким образом, составление и реализация тактических планов является необходимым условием выполнения долгосрочного стратегического плана.

    После составления тактических планов на основе политики фирмы руководство разрабатывает правила, которые ограничивают действия сотрудников и гарантируют выполнение конкретных действий конкретными способами.

    Временной промежуток, на который составляется финансовый план, имеет существенное значение.

    Наиболее точными, как правило, являются краткосрочные планы, наименее точные – долгосрочные планы. Гораздо сложнее дать точный прогноз на месяц, чем на один день. Чем длительнее планируемый период, тем больше может возникнуть факторов, малозначимых или неизвестных на данный момент, которые могут существенно повлиять на ситуацию в будущем. Ни один прогноз не может предсказать все будущие форс-мажоры, для этого необходимо уже предвидение. Следовательно, еще раз необходимо подчеркнуть важность наличия механизма корректировки финансового плана с учетом изменения различных внутренних и внешних факторов. При отсутствии такого механизма финансовый план, составленный на 5 лет, может стать нереальным уже через несколько месяцев. Поэтому краткосрочные и долгосрочные планы составляются несколько по-разному.

    Различие в составлении краткосрочных и долгосрочных финансовых планов может также проявляться и в степени их детализации. Обычно краткосрочные финансовые планы более подробны. Ведь на относительно короткий период времени более реально учесть значение и достаточно мелких показателей, чем при составлении долгосрочного финансового плана.

    Финансовые планы могут быть основными и вспомогательными (функциональными, частными). Вспомогательные планы призваны обеспечить составление основных планов. [23]

    К примеру, основной план включает в себя плановые показатели выручки, себестоимости, налоговых платежей и многие другие. Но чтобы свести все показатели в один план, то есть составить основной план, необходимо предварительно составить целый ряд вспомогательных планов чуть ли не по каждому показателю. Следует распланировать величину выручки, величину себестоимости и прочие показатели. И только тогда мы сможем свести все воедино, получив основной план.

    Планы могут формироваться как по отдельным подразделениям компании, так и по всей компании в целом. Сводный агрегированный финансовый план компании, включающий в себя основные планы отдельных подразделений, будет представлять собой генеральный финансовый план. [8]

    По времени составления финансовые планы могут быть:

    вступительными (организационными),

    текущими (операционные),

    санируемыми (антикризисными),

    объединительными (соединительными, планами слияния),

    разделительными и ликвидационными. [10]

    Вступительные (организационные) финансовые планы формируются на дату организации компании.

    Текущие (операционные) финансовые планы составляются периодически в течение всего времени функционирования компании.

    В отношении санируемых, объединительных (соединительных), разделительных, ликвидационных финансовых планов нетрудно сделать вывод, что они составляются в такой момент времени, когда в компании проводятся процедуры санации (оздоровления), компания объединяется, разделяется или находится на стадии ликвидации.

    Потребность в формировании санируемого (антикризисного) финансового плана возникает тогда, когда компания находится на стадии явного банкротства. Антикризисный финансовый план должен помочь ответить на вопрос, каковы у компании реальные убытки, имеются ли резервы для погашения кредиторской задолженности и какова их оценочная величина, а также определить пути выхода из создавшегося положения.

    Разделительные и объединительные (соединительные, планы слияния) финансовые планы можно назвать планами-антиподами. Соединительные (объединительные, планы слияния) и разделительные финансовые планы составляются при присоединении одной компании к другой или разделении компании на несколько юридических лиц. То есть соединительные (объединительные, планы слияния) и разделительные планы формируются при реорганизации юридического лица, которая может производиться в форме слияния, присоединения, разделения, выделения или преобразования.

    Объединительные (соединительные, планы слияния) финансовые планы составляются при объединении (слиянии) двух и более компаний в одну или при присоединении одной или более структурных единиц к данной компании.

    Разделительные финансовые планы составляются в момент разделения компании на две или более компании или при выделении одной или более структурных единиц данной компании в другую.

    Ликвидационные финансовые планы составляются в момент ликвидации компании. Причем причины ликвидации могут быть различными – в результате банкротства или закрытия вследствие реорганизации. [24]

    По содержанию отображаемой информации различают:

    статические финансовые планы,

    динамические (гибкие) финансовые планы. [14]

    Статические планы содержат один уровень представляемой информации, а динамические (гибкие) – несколько.

    Принципы финансового планирования

    К основным технологическим принципам финансового планирования относятся:

    Принцип соответствия состоит в том, что приобретение текущих активов (оборотных средств) следует планировать преимущественно за счет краткосрочных источников. Другими словами, если предприятие планирует закупку партии товаров, прибегать для финансирования этой сделки к эмиссии облигаций не следует. Необходимо воспользоваться краткосрочной банковской ссудой или коммерческим кредитом поставщика. В то же время, для проведения модернизации парка оборудования следует привлекать долгосрочные источники финансирования.

    Принцип постоянной потребности в рабочем капитале (собственных оборотных средствах) сводится к тому, что в прогнозируемом балансе предприятия сумма оборотных средств предприятия должна превышать сумму его краткосрочных задолженностей, т. е. нельзя планировать «слабо ликвидный» баланс предприятия. Данный принцип имеет ярко выраженный прагматичный смысл – определенная часть оборотных средств предприятия должна финансироваться из долгосрочных источников (долгосрочной задолженности и собственного капитала). В этом случае предприятие имеет меньший риск испытать дефицит оборотных средств.

    Принцип избытка денежных средств предполагает в процессе планирования «не обнулять» денежный счет, а иметь некоторый запас денег для обеспечения надежной платежной дисциплины в тех случаях, когда какой-либо из плательщиков просрочит по сравнению с планом свой платеж. В том случае, когда в реальной практике сумма денег предприятия становится чрезмерно большой (выше некоторого порогового значения), предприятие может прибегнуть к покупке высоколиквидных ценных бумаг.

    Существо финансового планирования связано с тем, что одновременно планируются прибыли и движение капитала (особенно денежных средств).

    Выбор оптимального финансового плана является очень важным моментом для менеджеров компании. На сегодняшний день не существует модели, решающей за менеджера, какую из возможных альтернатив следует принять. Решение принимается после изучения альтернатив, на основе профессионального опыта и, возможно даже, интуиции руководства. [15]

    Контроль над воплощением финансового плана в жизнь, достижение долгосрочных планов невозможно без текущего планирования, подчиненного этим долгосрочным планам.

    Сформулированные выше условия имеют достаточно общий вид. В то же время следует осознавать, что финансовый план – это, в конечном итоге, набор финансовых показателей, которые необходимо рассчитывать и прогнозировать с помощью специальных технологий.

    Выделение финансового планирования как особого вида планирования, обусловлено:

    относительной самостоятельностью движения денежных средств по отношению к материально-вещественным элементам производства;

    активным воздействием опосредованного деньгами распределения на производство;

    необходимостью администрирования при принятии решений о распределении финансовых ресурсов.

    studfile.net


    Обзор основных отличий между бюджетированием и финансовым планированием

    В данной статье я попытаюсь определить в чем заключаются основные отличия между бюджетированием и финансовым планированием. В качестве базы, которую я предполагаю использовать в качестве основы для сравнения, я планирую использовать определения, функции, задачи бюджетирования и финансового планирования. Весь материал взят из сети Интернет и подручных средств, методичек и других материалов. Если у кого-то есть собственное мнение о том, в чем же состоит основное отличие бюджетирования и финансового планирования — милости прошу в комментирии 😉 .

    Ключевые слова: бюджетирование, бюджет, финансовое планирование, финансовый план, разница бюджетирования и финансового планирования, основные отличия, чем отличается финансовый план от бюджета.

    Бюджет — количественное воплощение плана, характеризующее доходы и расходы за определенный период.
    Бюджетирование – это создание детального перечня статей доходов и расходов на будущий период, включая элементы себестоимости и операционных расходов, которые планируются на этот период. Бюджет составляется, как правило, на один цикл планирования (обычно, год). Использование стандартных процедур бюджетирования позволяет организации обеспечить управляющих всех уровней необходимой информацией для планирования индивидуальных целей подразделений и дать возможность мониторинга и оценки и выполнения бюджетов в последующих отчётных периодах.
    Бюджетирование — это процесс обработки и предоставления планов в финансовом выражении;
    Бюджетирование – это процесс планирования будущей деятельности предприятия, результаты которого оформляются системой бюджетов. Бюджетирование является вторым шагом в сложной проблеме планирования деятельности предприятия, после анализа безубыточности и целевого планирования прибыли.
    Процесс бюджетирования оперирует денежными потоками, т.е. только денежными ресурсами, поскольку именно наличие и движение денежных средств определяют возможность осуществления оперативного контроля по результатам финансово-хозяйственной деятельности и влияния на нее.
    Бюджет — соотнесение доходов и расходов предприятия/организации на определенный период.
    Бюджетирование — это производственно-финансовое планирование деятельности предприятия путем составления общего бюджета предприятия, а также бюджетов отдельных подразделений с целью определения их финансовых затрат и результатов.
    Бюджетирование — это инструмент оперативного планирования, необходимый для финансовых менеджеров.
    Бюджетирование — это современный инструмент управления, направленный на построение на предприятии единой системы среднесрочного планирования, контроля и анализа затрат, доходов и финансовых результатов.
    Бюджетирование – это процесс планирования движения ресурсов по предприятию на заданный будущий период и (или) проект.
    Бюджет – это план деятельности предприятия и различных его структурных единиц, регламентирующий доходы и расходы организации на определенный период
    Бюджетирование — это процесс построения и исполнения бюджета предприятия на основе бюджетов его отдельных подразделений или видов деятельности
    Бюджетирование — процесс составления и принятия бюджетов, последующий контроль за их исполнением. Одна из составляющих системы финансового управления, предназначенная для оптимального распределения ресурсов хозяйствующего субъекта во времени.
    Бюджетирование — синоним бюджетного управления, то есть планирования будущей деятельности предприятия и подготовки управленческих решений на основе анализа отклонений фактических показателей от плановых.
    Бюджет – это набор взаимосвязанных планов, выраженных в финансовых и/или натуральных показателях, для Общества в целом или его подразделения (бюджетной единицы) на определенный промежуток времени.
    Бюджет является финансовым выражением целей предприятия, его стратегий и намеченных мероприятий.
    Бюджет — детальная смета финансовой деятельности.
    Бюджет предприятия — денежные доходы и расходы, запланированные и расписанные на определенный период для достижения поставленной производственно-хозяйственной цели.
    Бюджет – план предприятия, касающийся различных основных аспектов деятельности, т.е. объемов продаж, цен на материалы и продукцию, стоимости рабочей силы, налогов, прибыли, остатков товаров и денежных средств.
    Бюджет — это денежное выражение плана действий на предстоящий период. Бюджет тесно связан с планированием целей, которые организация хочет достичь в будущем.
    Бюджет — это «количественное выражение плана на определенный период времени. Он может включать планируемые объемы реализации (продаж) и выручки; планируемый объем ресурсов, прямых затрат и расходов; активов, обязательств и денежных потоков».

    Планирование – это установка стратегии организации на будущие периоды в части развития бизнеса и финансовых ориентиров; планирование обычно покрывает несколько лет.
    Финансовое планирование — выбор целей по реальности их достижения с имеющимися финансовыми ресурсами в зависимости от внешних условий и согласование будущих финансовых потоков, выражается в составлении и контроле над выполнением планов формирования доходов и расходов, учитывающих текущее финансовое состояние, выраженные в денежном эквиваленте цели и средства их достижения.
    Финансовое планирование — это планирование любых расходов и доходов компании, организации или частного лица для обеспечения стабильного и успешного развития, которое охватывает все стороны деятельности.
    Финансовое планирование — это планирование всех доходов и направлений расходования денежных средств для обеспечения развития организации. Основными целями этого процесса являются установление соответствия между наличием финансовых ресурсов организации и потребностью в них, выбор эффективных источников формирования финансовых ресурсов и выгодных вариантов их использования.
    Финансовое планирование — процесс создания множества планов по привлечению и использованию денежных средств, в том числе капитала, как долгосрочного финансового источника.
    Финансовое планирование – это процесс определения объемов поступления соответствующих видов финансовых ресурсов (прибыль, амортизация и прочие) и их распределения за направлениями использования в запланированном периоде.
    В процессе финансового планирования учитываются все финансовые ресурсы, которыми владеет предприятие, и которые будут созданы в процессе деятельности.
    Финансовый план — план доходов/расходов, план управления финансовыми потоками (использование собственных средств, привлечение заемных средств и т.п.) предприятием/организацией в определенный период времени.
    Финансовый план — управление денежными ресурсами, определение необходимости использования заемных средств.
    Финансовый план природу этих средств (откуда они поступят, на каких условиях и в какой срок).
    • Финансовое планирование — это планирование всех доходов и направлений расходования денежных средств для обеспечения развития организации. Основными целями этого процесса являются установление соответствия между наличием финансовых ресурсов организации и потребностью в них, выбор эффективных источников формирования финансовых ресурсов и выгодных вариантов их использования.
    Финансовое планирование – это управление процессами создания, распределения, перераспределения и использования финансовых ресурсов на предприятии, реализующееся в детализированных финансовых планах. Финансовое планирование является составной частью общего процесса планирования и, следовательно, управленческого процесса, осуществляемого менеджментом предприятия.
    • Главная задача финансового планирования состоит в определении дополнительных потребностей финансирования, которые появляются вследствие увеличения объемов реализации товаров или предоставления услуг.
    При финансовом планировании фиксируются финансовые показатели, которых компания стремится достичь в будущем.
    Финансовое планирование формулирует пути и способы достижения финансовых целей предприятия.
    • Главной целью финансового планирования на предприятии является обоснование стратегии его развития с позиции компромисса между доходностью, ликвидностью и риском, а также определение необходимого объема финансовых ресурсов для реализации данной стратегии.
    Финансовое планирование — выбор целей по реальности их достижения с имеющимися финансовыми ресурсами в зависимости от внешних условий и согласование будущих финансовых потоков, выражается в составлении и контроле над выполнением планов формирования доходов и расходов, учитывающих текущее финансовое состояние, выраженные в денежном эквиваленте цели и средства их достижения.
    Финансовое планирование направляется на преобразование стратегических целей и задач банка в конкретные (абсолютные и относительные) значения результативных финансовых показателей деятельности банковского учреждения через реализацию комплекса мер в сфере финансов.
    Финансовый план включает расчет финансовых результатов деятельности банка на плановый период, а также необходимых для этого финансовых, материальных и человеческих ресурсов.
    В процессе финансового планирования устанавливаются плановые значения показателей банковского баланса и отчета о прибылях и убытках.
    Финансовый план — это средство реализации финансовой стратегии банка, которая является приоритетной в ряду функциональных стратегий, направленных на достижение стратегических целей деятельности банковского учреждения.
    Финансовое планирование, которое переводит стратегии, задачи и мероприятия, выработанные в процессе стратегического и тактического планирования, в конкретные стоимостные показатели.

    • обеспечение производственно-коммерческого процесса необходимыми денежными ресурсами;
    • осуществление периодичного планирования;
    • обеспечение координации, кооперации, коммуникации;
    • требование к менеджерам количественно обосновать их планы;
    • обеспечение осведомленности по затратам;
    • создание системы оценки и контроля исполнения;
    • мотивация сотрудников путем ориентации на достижение цели организации;
    • исполнение требований законов и договоров;
    • оптимизация — своевременный отказ от низкорентабельных и убыточных направлений деятельности;
    • выявление потребностей в денежных ресурсах и оптимизация финансовых потоков.

    • максимизация продаж, прибыли, собственности владельцев компании и т.д.
    • определение объема предполагаемых поступлений денежных ресурсов (в разрезе всех источников, видов деятельности) исходя из намечаемого объема производства
    • определение возможностей реализации продукции (в натуральном и стоимостном выражении) с учетом заключаемых договоров и конъюнктуры рынка
    • обоснование предполагаемых расходов на соответствующий период
    • установление оптимальных пропорций в распределении финансовых ресурсов
    • определение результативности каждой крупной хозяйственной и финансовой операции с точки зрения конечных финансовых результатов
    • обоснование на короткие периоды равновесия поступления денежных средств и их расходования для обеспечения платежеспособности компании, ее устойчивого финансового положения

    • повышение эффективности работы организации при помощи целевой ориентации и координации всех событий на предприятии
    • выявление рисков и снижение их уровня
    • повышение гибкости и приспособляемости к изменениям
    • установление объектов бюджетирования
    • разработка системы бюджетов — операционных и финансовых
    • расчет соответствующих показателей бюджетов
    • вычисление необходимого объема денежных ресурсов, обеспечивающих финансовую устойчивость, платежеспособность и ликвидность баланса предприятия
    • расчет величины внутреннего и внешнего финансирования, выявление резервов дополнительного привлечения средств
    • прогноз доходов и расходов, а также капитала предприятия на предстоящий период
    • обеспечения координации, кооперации и коммуникации подразделений организации
    • обоснование затрат организации
    • создание базы для оценки и контроля планов организации
    • исполнение требований законов и контрактов
    • обеспечение текущего планирования
    • повышение эффективности работы организации
    • выявление рисков и снижение их уровня
    • повышение гибкости и приспособляемости к изменениям

    • обеспечение финансовыми ресурсами производственной, инвестиционной, финансовой деятельности организации
    • определение путей эффективного вложения капитала, оценка степени его рационального использования
    • выявление внутрихозяйственных резервов увеличения прибыли
    • установление рациональных финансовых отношений с бюджетом, банками, контрагентами
    • соблюдение интересов инвесторов
    • контроль за финансовым состоянием организации
    • увязка финансовых ресурсов с показателями производственного плана организации
    • соблюдение интересов акционеров и других инвесторов
    • оценка финансовой реализуемости проектов стратегических планов
    • определение рациональной структуры и объема источников финансирования
    • конкретизирует перспективы бизнеса в виде системы количественных и качественных показателей развития

    1. Принцип интегрированного планирования. Данный принцип предполагает, что отдельные планы и бюджеты увязываются в общую систему с помощью планово-контрольных расчетов, которые позволяют координировать все частные планы с точки зрения обеспечения прибыльности и ликвидности компании.
    2. Принцип последовательного планирования. Предполагает, что процесс взаимоувязки и интеграции отдельных планов на период происходит
    последовательно во времени. Исходным пунктом планирования является планирование объема продаж.
    3. Принцип нормативного планирования. Требует установления значимых групп нормативов (внутризаводские цены, стандартные издержки, лимиты по статьям расходов, нормативы запасов и др.). Данные нормативы устанавливаются финансово-экономической службой предприятия, уточняются в процессе составления бюджета и доводятся до подразделений.
    4. Принцип сквозного планирования. Придерживаться данного принципа необходимо при организации бюджетного планирования деятельности структурных подразделений предприятия. Он предполагает выделение на всех уровнях управления предприятия отдельных функциональных бюджетов.
    5. Принцип декомпозиции. Необходимо руководствоваться при разработке бюджетов структурных подразделений и служб предприятия. Он заключается в том, что каждый бюджет более низкого уровня является детализацией бюджета более высокого уровня, т.е. бюджеты подразделений являются «вложенными» в бюджет расходов периода, бюджет расходов периода конкретизирует сводный (основной) бюджет предприятия.
    6. Принцип скользящего планирования. Предполагает регулярную корректировку планов структурных подразделений и предприятия в целом, исходя из фактических результатов финансово-хозяйственной деятельности предприятия за прошедший период.
    7. Планирование на основе метода начисления подразумевает, что события и операции планируются к признанию по предполагаемому факту их совершения, независимо от предполагаемой даты получения или выплаты денежных средств. При этом планирование движения денежных средств основано на кассовом методе.
    8. Принцип единства бюджетной системы и сопоставимости бюджетных данных подразумевает единство формы планов и бюджетной отчетности, единство методологии и принципов организации бюджетного процесса в Компании.
    9. Принцип взаимосвязи оперативного и стратегического планирования подразумевает, что оперативное планирование деятельности Компании направлено на реализацию стратегических и тактических целей Компании.
    10. Принцип обязательности исполнения бюджетов подразумевает, что
    утвержденный бюджет является директивным документом и обязателен к исполнению для всех структурных подразделений Компании.
    11. Принцип сбалансированности выгод и затрат предполагает, что выгоды, извлекаемые из использования бюджетной информации, должны превышать затраты на ее получение.
    12. Принцип напряженности и достижимости бюджетов подразумевает необходимость формирования бюджета при соблюдении условия реальности его выполнения, с учетом оптимальной загрузки производственных мощностей и занятости трудовых ресурсов.
    13. Принцип целевого характера бюджетных лимитов подразумевает, что бюджетные средства выделяются с обязательным обозначением направления их целевого использования.
    14. Принцип достоверности предполагает, что бюджетные данные должны правдиво представлять будущие операции и события.
    15. Принцип существенности подразумевает, что бюджет должен содержать такие данные, что их искажение или отсутствие может повлиять на управленческие решения, принимаемые на основе бюджетной отчетности. Существенность данных не всегда определяется их количественными характеристиками. В ряде случаев существенность данных определяется качественными характеристиками операций или событий.
    16. Принцип осмотрительности предполагает определенную степень осторожности в процессе планирования доходов, расходов, активов и обязательств с тем, чтобы доходы и активы не были завышены, а расходы и обязательства не были занижены.
    17. Принцип преобладания сущности над формой подразумевает, что бюджетная отчетность должна представлять операции и события в соответствии с их экономической сущностью, а не только их юридической формой.

    1. Принцип соответствия — состоит в том, что финансирование текущих активов следует планировать преимущественно за счет краткосрочных источников. Так, если предприятие планирует закупку сырья и материалов, не следует прибегать для финансирования этой сделки к эмиссии облигаций. Необходимо воспользоваться краткосрочной банковской ссудой или коммерческим кредитом поставщика. В то же время для проведения модернизации основных средств следует привлекать долгосрочные источники финансирования.
    2. Принцип постоянной потребности — в собственных оборотных средствах сводится к тому, что в планируемом балансе предприятия сумма оборотных средств должна превышать сумму краткосрочных задолженностей, т.е. нельзя планировать «слабо ликвидный» баланс. Определенная часть оборотных средств предприятия должна финансироваться из долгосрочных источников (долгосрочных кредитов и собственного капитала). В этом случае предприятие имеет меньший риск испытать дефицит оборотных средств.
    3. Принцип избытка денежных средств — предполагает в процессе планирования иметь некоторый запас денежных средств для обеспечения надежной платежной дисциплины в случае, когда какой-либо из плательщиков просрочит по сравнению с планом свой платеж. Когда сумма денежных средств предприятия становится чрезмерно большой (выше некоторого порогового значения), предприятие может прибегнуть к покупке высоколиквидных ценных бумаг.
    4. Принцип рентабельности капиталовложений — для капиталовложений необходимо выбрать недорогие способы финансирования (финансовый лизинг, инвестиционный кредит). Заемный капитал выгодно привлекать лишь в том случае, если он повышает рентабельность собственного капитала. В данном случае обеспечивается положительное действие эффекта финансового рычага.
    5. Принцип сбалансированности рисков — особенно рисковые долгосрочные инвестиции целесообразно финансировать за счет собственных средств.
    6. Принцип приспособления к потребностям рынка — для предприятия важно учитывать конъюнктуру рынка и свою зависимость от предоставления кредитов.
    7. Принцип предельной рентабельности — целесообразно выбирать те капиталовложения, которые обеспечивают максимальную (предельную) рентабельность.

    1. Определение целей компании на предстоящий период
    2. Определение структуры бюджета и процедуры их подготовки.
    3. Сообщение целей предприятия, структуры и процедуры подготовки бюджетов менеджерам и экономистам подразделений.
    4. Подготовка бюджета продаж.
    5. Подготовка бюджетов производств.
    6. Подготовка бюджетов общехозяйственных служб (бюджет накладных расходов).
    7. Подготовка бюджета финансовых операций, налогов.
    8. Составление сводных финансовых бюджетов (денежных потоков, прибылей и убытков ,балансового отчета)
    9. Корректировка бюджетов
    10. Утверждение бюджетов
    11. Доведение бюджета до сведения руководителей

    Этапы финансового планирования
    1. определение целей;
    2. моделирование будущего состояния предприятия;
    3. определение способов его достижения;
    4. декомпозиция заданных (желаемых) результатов в цели и постановка задачи исполнителям, которые сами определят способы их достижения.
    Составляющие процесса планирования
    Планирование потребности в оборотном капитале
    Планирование потребностей в основном капитале
    Планирование источников дохода

    Ключевые различия, которые помогут различать между собой Ваш бюджет и Ваш финансовый план.
    1. «Куда вы идете» против «Где вы находитесь сегодня»: В то время как бюджет помогает Вам спланировать ваши ключевые расходы и спланировать их по неделям и месяцам, финансовый план позволяет Вам установить курс на финансирование финансовых целей, которые будут достигнуты через 5, 10 или 20 лет. Хороший финансовый план поможет решить вопросы движения денежных средств, налогов, страхования, имущественного планирования, выхода на пенсию, образовательных потребностей и других тем.
    2. Стратегии против тактик: Создание финансового плана требует построения долгосрочной стратегии для получения того, к чему ты хочешь прийти, а построение бюджета означает управление капиталом изо дня в день. Однако, имея понимание о том, сколько денег необходимо на бюджетные расходы, можно определить сколько денег можно направить на цели, определенные в финансовом плане.
    3. Долгосрочная перспектива против краткосрочной: С финансовым планом, Вы, как правило, отслеживаете ваши успехи на квартальной или полугодовой основе. С бюджетом, Вы записываете свои доходы и расходы на еженедельной или ежемесячной основе. В целом, чем лучше Вы будете придерживаться вашего бюджета, тем больший прогресс Вы будете достигать по отношению к своему финансовому плану.

    • Основное отличие бюджетирования от финансового планирования заключается в делегировании финансовой ответственности;

    {статья не дописана}

    А | B | C | D | E | F | G | H | Я | J | K | L | M | N | O | P | Q | R | S | Т | U | V | W | X | Y | Z
    актив Имущество, принадлежащее налогоплательщику для личного пользования или как инвестиция, имеющая денежную оценку.

    Соотношение активов и долга Сравнивает общую сумму активов с общей суммой обязательств.


    баланс (или отчет о чистой стоимости активов) Снимок активов, обязательств и чистой стоимости на определенную дату.

    норматив базовой ликвидности Количество месяцев, в течение которых вы могли покрывать расходы, используя только денежные средства, если прекратится весь доход.

    бюджет Бумажный или электронный документ, используемый для записи как запланированных, так и фактических доходов и расходов за определенный период времени.

    смета Прогнозируемые суммы в долларах, которые можно получить или потратить в течение бюджетного периода.

    бюджетных исключений Когда бюджетная смета отличается от фактических расходов.

    отклонение бюджета Разница между заложенной в бюджет и фактически потраченной или полученной суммой.


    накопление капитала Процесс накопления богатства.

    кассовая основа Регистрируются только транзакции, связанные с фактически полученными или потраченными деньгами.

    календарь движения денежных средств Бюджетная смета ежемесячных доходов и расходов.

    Отчет о движении денежных средств (или отчет о прибылях и убытках) Сводка всех операций с доходами и расходами за определенный период времени.


    Отношение выплат по долгу к располагаемому доходу Сравнивает доллары, потраченные на погашение валовой годовой задолженности, с валовой годовой прибылью.

    дефицит / чистый убыток Результат в отчете о движении денежных средств, когда расходы превышают доход.

    дискреционный доход Деньги, оставшиеся после оплаты предметов первой необходимости, таких как жилье и еда.

    располагаемый (личный) доход Сумма дохода, остающаяся после уплаты налогов и удержаний.


    аварийный фонд Копите достаточно денег, чтобы покрыть расходы на проживание (возможно, 70 процентов валового дохода) в течение трех-шести месяцев в случае возникновения финансовой опасности.

    система конвертов Размещение точных сумм в конвертах для каждой бюджетной цели.

    расходы Общие расходы, произведенные в указанное время.


    финансовых целей Конкретные цели решаются путем планирования и управления финансами.

    финансовое планирование Процесс разработки и реализации серии скоординированных финансовых планов для достижения финансового успеха.

    финансовые показатели Расчеты предназначены для упрощения оценки финансовой устойчивости и прогресса.

    финансовые отчеты Документы, подтверждающие финансовые операции.

    финансовая отчетность Компиляции, отражающие финансовое состояние, включая балансы и отчеты о движении денежных средств.

    финансовые стратегии Предварительно установленные планы действий, реализуемые в конкретных ситуациях.

    постоянные расходы Расходы, которые повторяются через определенные промежутки времени.


    неплатежеспособный Несущий отрицательный собственный капитал.

    среднесрочные цели Финансовые цели, которые могут быть достигнуты в течение одного-пяти лет.

    инвестиционных (капитальных) активов Материальные и нематериальные объекты приобретаются за денежную выгоду.

    Отношение инвестиционных активов к сумме активов Сравнивает стоимость инвестиционных активов с чистой стоимостью активов.


    обязательства Что вы должны.

    ликвидность Скорость и легкость конвертации актива в наличные.

    долгосрочные цели Финансовые цели для достижения более пяти лет в будущем.

    долгосрочное обязательство Задолженность, срок погашения более одного года.


    денежные средства / ликвидные активы / эквиваленты денежных средств Активы, которые можно использовать как наличные.
    чистая прибыль Сумма, остающаяся после всех дефицитов бюджетной классификации, вычитается из дефицитов с профицитами.

    собственный капитал Что остается при вычитании пассивов из активов.


    личных ценностей Принципы, стандарты или качества, которые вы считаете желательными.
    делопроизводство Источники записи и суммы заработанных и потраченных долларов.

    Оборотный накопительный фонд Инструмент переменного бюджета, позволяющий сэкономить средства для покрытия крупных нерегулярных или превышающих обычные расходы.


    краткосрочное (текущее) обязательство Обязательства погашены в течение одного года.

    подведомственный бюджет Подробный перечень планируемых расходов в рамках единой бюджетной классификации.

    Прибыль / чистая прибыль / чистая прибыль Доход, превышающий общие расходы.


    заработная плата на дом / располагаемый доход Плата, полученная после удержания работодателем налогов, страховых и профсоюзных взносов.

    материальные (используемые) активы Личное имущество, используемое для поддержания вашего повседневного образа жизни.


    переменные расходы Расходы, над которыми вы в значительной степени контролируете. Финансовые планы

    : бюджеты

    Введение

    Увидеть ценность достижения цели часто намного проще, чем увидеть способ ее достижения.Люди часто решают как-то улучшить себя или свою жизнь. Но хотя им хватает искренности, решимости или усилий, они, тем не менее, терпят неудачу из-за отсутствия плана, карты, картины того, почему и как добраться отсюда туда.

    Проформа финансовой отчетности дает представление о потенциальных результатах финансовых решений. Их также можно использовать в качестве инструмента для достижения определенных результатов. При прогнозировании в форме бюджета — прогноз финансовых потребностей и последствий плана., цифры становятся не только предполагаемым результатом, но и реальной стратегией или планом, картой, показывающей путь к достижению цели. Позже, когда вы сравните фактические результаты с первоначальным планом, вы увидите, как недостатки или успехи могут указывать на будущие стратегии.

    Рисунок 5.1

    © 2010 Jupiterimages Corporation

    Бюджеты обычно создаются с определенной целью: сократить расходы на проживание, увеличить сбережения или накопить на определенную цель, такую ​​как образование или выход на пенсию.В то время как необходимость в таких действиях может быть более четко обозначена в финансовых отчетах, в бюджете содержится реальный план для этого. Это скорее документ действия, чем размышления.

    В качестве заявления о действиях бюджет должен быть динамичным, сочетать «факты на земле» и «воздушные замки». В то время как финансовые отчеты представляют собой краткое изложение исторической реальности, то есть всего, что уже произошло и «потоплено», бюджеты отражают текущие реалии, которые определяют следующий выбор.Бюджет никогда не следует просто соблюдать, его следует постоянно пересматривать с учетом новой информации.

    5.1 Бюджетный процесс

    Цели обучения

    1. Отслеживание бюджетного процесса.
    2. Обсудите взаимосвязь целей и поведения.
    3. Продемонстрировать важность консерватизма в бюджетном процессе.
    4. Покажите важность выбора времени в бюджетном процессе.

    Бюджетный процесс представляет собой бесконечный цикл, аналогичный более крупному процессу финансового планирования.В нем задействовано

    • определение целей и сбор данных;
    • формирование ожиданий и согласование целей и данных;
    • создание бюджета;
    • мониторинг фактических результатов и анализ отклонений;
    • корректировка бюджета, ожиданий или целей;
    • новые цели.

    Рисунок 5.2 Бюджетный процесс

    Обзор вашей финансовой отчетности или текущего финансового положения, а также ваших собственных представлений о том, как вы живете и можете жить, должен указать на ближайшие и долгосрочные цели.Это также может указать на новые возможности выбора. Например, ближайшей целью может быть снижение расходов на жилье. В краткосрочной перспективе вы можете искать квартиру с более низкой арендной платой, но в долгосрочной перспективе может быть выгоднее владеть домом. Эта долгосрочная цель может указывать на необходимость начать сберегательный план для первоначального взноса.

    Процесс создания бюджета может быть поучительным. Создание бюджета предполагает реалистичное поведение. Ваши предположения могут исходить из вашего реального прошлого поведения, основанного на точных записях, которые вы собрали.Если вы использовали программное обеспечение для личных финансов, оно хранило эти записи для вас; в противном случае эта информация будет раскрыта при тщательном изучении вашей чековой книжки и инвестиционных отчетов. Финансовые отчеты — это полезные обобщения информации, необходимой для создания бюджета.

    Сформулировав реалистичные ожидания, основанные на прошлом поведении и текущих обстоятельствах, вы все равно должны согласовать свое будущее поведение с вашими первоначальными ожиданиями. Например, вы можете осознать, что необходимо принести большие жертвы, или что вы должны изменить свое поведение, или даже что ваши цели недостижимы и должны быть более реалистичными — возможно, основанными на менее желательном выборе.С другой стороны, это может быть процесс счастливого открытия: цели могут быть ближе или требовать меньших жертв, чем вы могли подумать.

    Рисунок 5.3

    © 2010 Jupiterimages Corporation

    Независимо от того, приводит ли он к отрезвляющему ужасу или амбициозной радости, бюджетный процесс — это процесс примирения ваших финансовых реалий с вашими финансовыми мечтами. То, как вы финансируете свою жизнь, определяет, как вы можете прожить свою жизнь, поэтому составление бюджета на самом деле является процессом составления жизненной стратегии.Вам может быть трудно разделить эмоциональные и финансовые аспекты ваших целей, но чем успешнее вы сможете это сделать, тем успешнее вы достигнете своих целей.

    Бюджет — это прогноз того, как все должно работать, но всегда есть некоторая неопределенность. Если фактические результаты лучше, чем ожидалось, если доходы больше или расходы меньше, ожидания могут быть скорректированы в сторону повышения как долгожданное средство к удаче. С другой стороны, если фактические результаты хуже, чем ожидалось, если доходы меньше или расходы больше, может потребоваться корректировка не только следующего бюджета, но и текущих вариантов проживания, чтобы приспособиться к этой ситуации.Эти новые варианты менее предпочтительны, иначе вы бы выбрали их в своем первоначальном плане.

    Чтобы избежать нежелательных корректировок, вам следует быть консервативным В финансах — подходу, предпочтительному во всем финансовом планировании: переоценивать расходы, убытки и стоимость обязательств и недооценивать доходы, прибыли и стоимость активов. Это основано на идее, что любые сюрпризы должны приносить пользу. Использование этого слова в финансах и бухгалтерском учете не имеет абсолютно никакого отношения к каким-либо политическим ассоциациям, которые это слово, возможно, приобрело в обычном употреблении.в ваших ожиданиях, чтобы максимизировать вероятность того, что ваши фактические результаты будут лучше, чем ожидалось. Таким образом, при оценке вы всегда недооцениваете статьи доходов и потенциальную прибыль и переоцениваете статьи расходов и потенциальные убытки.

    Вам также необходимо определить период времени и частоту бюджетного процесса: ежегодно, ежемесячно или еженедельно. Сроки будут зависеть от вашей финансовой активности и от того, какую дисциплину или руководство вы хотите обеспечить в своем бюджете.Вы должны оценивать свой прогресс не реже одного раза в год. В общем, вы хотите сохранить управляемый объем данных за любой период, поэтому чем больше у вас финансовая активность, тем короче должен быть ваш бюджетный период. Поскольку ваш бюджет необходимо постоянно контролировать, вы не хотите, чтобы его завалили таким большим объемом данных, что мониторинг становится слишком сложной задачей. С другой стороны, вы хотите выбрать достаточный период или временные рамки, чтобы показать значимые результаты. Выберите период времени, соответствующий вашему количеству данных или уровню финансовой активности.

    Упражнения

    1. В «Моих заметках» или в журнале финансового планирования начните процесс составления бюджета с обзора своих краткосрочных и долгосрочных целей. Что потребуется для достижения этих целей? Какие у вас есть ограничения и возможности для их преодоления? Затем соберите свои финансовые данные и выберите период времени и частоту для проверки вашего прогресса.
    2. Посмотрите видео «Составление бюджета — 1» из Expert Village на http://www.youtube.com / watch? v = rd_gGHKz0F0. Согласно этому видео, почему бюджет так важен в личном финансовом планировании? Какие проблемы вы можете решить, манипулируя своим личным бюджетом? Каких целей вы можете достичь, изменив свой личный бюджет?

    5.2 Создание всеобъемлющего бюджета

    Цели обучения

    1. Опишите компоненты комплексного бюджета и их цели.
    2. Опишите компоненты операционного бюджета.
    3. Обсудите источники повторяющихся доходов и расходов.
    4. Определите факторы в процессе составления операционного бюджета.
    5. Определите факторы в процессе составления бюджета капиталовложений.

    Сбор данных и создание бюджета с уже поставленными целями — это начальные шаги в этом процессе. Понимание формата или формы бюджета поможет вам найти нужную информацию. Исчерпывающий бюджет Бюджет, который включает в себя операционный бюджет и капитальный бюджет, то есть он предназначен для отражения всех аспектов финансовой деятельности.- то есть бюджет, охватывающий все аспекты финансовой жизни, — будет включать прогноз повторяющихся доходов и расходов, а также разовых расходов. (Разовые доходы или «непредвиденные доходы» не следует рассчитывать или «закладывать в бюджет» консервативно.) Периодические доходы будут представлять собой доходы от заработной платы, процентов или дивидендов. Периодические расходы могут включать расходы на проживание, погашение ссуд, а также регулярные сбережения или инвестиционные вклады. Единовременные расходы могут быть связаны с капитальными улучшениями, такими как установка новой крыши для вашего дома, или на покупку предметов длительного пользования, таких как холодильник или автомобиль.Это покупки, которые не будут совершаться каждый период. Подробная бюджетная диаграмма показана на Рисунке 5.4 «Полная бюджетная диаграмма».

    Рисунок 5.4 Полная бюджетная диаграмма

    Еще одно различие в распознавании повторяющихся и разовых элементов — это временные рамки для каждого. О повторяющихся статьях нужно заботиться неоднократно, и поэтому их следует рассматривать в краткосрочной перспективе, в то время как статьи капитального бюджета могут позволить долгосрочное планирование, поскольку они происходят реже.Разные временные горизонты для планирования повторяющихся и разовых задач могут позволить использовать разные стратегии для достижения этих разных целей.

    Полный бюджет — это составление операционного бюджета. Бюджет показывает повторяющиеся доходы и расходы, обычно расходы на проживание и доходы от заработной платы, процентов и дивидендов, обычно связанные с краткосрочными финансовыми целями. для краткосрочных целей, включающих повторяющиеся статьи и капитальный бюджет — Бюджет, который показывает разовые события, которые обычно связаны с долгосрочными финансовыми целями.для долгосрочных целей, включающих разовые задачи.

    Операционный бюджет: периодические доходы и расходы

    Использование финансовой истории

    Периодические доходы и расходы обычно легче всего определить и спрогнозировать, поскольку они происходят постоянно и немедленно влияют на вашу повседневную жизнь. Отчет о прибылях и убытках показывает доходы и расходы; В отчетах о движении денежных средств отражены фактические денежные расходы. Периодические доходы и расходы планируются в контексте краткосрочных жизненных целей или предпочтений.

    Посмотрите на период времени, достаточно большой для сбора соответствующих данных. Некоторые доходы и расходы надежно повторяются, но только периодически или сезонно. Например, вы можете платить страховой взнос по полису автострахования два раза в год. Это повторяющиеся расходы, но они происходят только в течение двух месяцев в году, поэтому вам нужно будет посмотреть на расходы за достаточное количество месяцев, чтобы их увидеть. Или ваши расходы на отопление или охлаждение могут меняться в зависимости от сезона, влияя на ваши коммунальные расходы в одни месяцы больше, чем в другие.

    Период времени, который вы выбираете для бюджета, должен быть достаточно длинным, чтобы показывать периодически повторяющиеся элементы как повторяющиеся, а разовые элементы как необычные, но при этом достаточно малым, чтобы отслеживать их и управлять выбором в течение периода. Для личных бюджетов месяц является наиболее распространенным бюджетным периодом, поскольку большинство расходов на проживание оплачиваются не реже, чем ежемесячно. Однако лучше всего использовать данные по крайней мере за один полный год, чтобы получить разумное среднемесячное значение и видеть сезонные и периодические элементы по мере их появления.

    Некоторые предметы могут повторяться, но ненадежно: их частота или количество неизвестны. При консервативном подходе следует включить в свой бюджет максимально возможную сумму неопределенных расходов. Если доход происходит регулярно, но сумма не определена, консервативно включайте минимальную сумму. Если доход на самом деле происходит нерегулярно, возможно, лучше просто не учитывать его в своем бюджете — и в своих планах, — поскольку вы не можете «рассчитывать» на это.

    Рассмотрим следующий пример: Марк работает школьным консультантом, учителем на стороне, рисует дома летом, а также покупает и продает спортивные памятные вещи в Интернете.В 2006 году он купил старый дом по ипотеке с фиксированной ставкой в ​​размере 200 000 долларов под 5,75 процента. Каждый год он вкладывает 1000 долларов на свой пенсионный счет и использует часть капитала для ремонта дома. Он использовал автокредит, чтобы купить свою машину. Все наличные деньги, оставшиеся после того, как он оплатил свои счета, откладываются на счете денежного рынка, который приносит 3% годовых. В конце 2009 года Марк пытается составить бюджет на 2010 год. С момента покупки дома он ведет довольно хорошую финансовую отчетность, как показано на Рисунке 5.5 «Финансовые данные Марка за 2006–2009 годы».

    Mark имеет пять источников дохода: одни более постоянные, другие более надежные и некоторые более сезонные. Его работа консультанта обеспечивает стабильную круглогодичную зарплату. Покраска дома — сезонный, но достаточно надежный источник дохода; в 2008 году — меньше, потому что Марк упал с лестницы и два месяца не мог рисовать. Репетиторство — это сезонный источник дохода, и с тех пор, как в 2008 году школа наняла дополнительного консультанта, он уменьшился.Торговля памятными вещами — это круглогодичный, но непредсказуемый источник дохода. В 2009 году он совершил несколько очень прибыльных сделок, но в 2007 году почти ни одной. Процентный доход зависит от остатка на счете денежного рынка. Он включит в свой бюджет доходы от консультаций, рисования и процентов, но должен быть консервативным в отношении включения доходов от репетиторства или торговли.

    Расходы

    Mark надежны и легко предсказуемы, за некоторыми исключениями. Его несчастный случай в 2008 году увеличил его медицинские расходы в этом году.Расходы на бензин для автомобиля и отопление зависят от погоды и очень нестабильных цен на нефть; в 2008 году эти расходы были необычно высокими. Налог на недвижимость увеличился в 2009 году, но вряд ли повторится в ближайшие несколько лет.

    Рисунок 5.5. Финансовые данные Марка, 2006–2009 гг.

    Использование новой информации и «микро» факторов

    Рисунок 5.6

    © 2010 Jupiterimages Corporation

    Наряду с известной финансовой историей вы хотели бы включить любую новую информацию, которая может изменить ваши ожидания.Как и в случае с любым прогнозом, чем больше информации вы можете включить в свои прогнозы, тем вероятнее, что они будут точнее.

    Марк знает, что наем нового консультанта значительно сократил его доход от репетиторства, и, вероятно, так будет и дальше. Он получит скромное повышение заработной платы, но его уведомили, что доплаты и франшизы по его медицинской и стоматологической страховке увеличатся в 2010 году. Он только что обменял свою машину и получил новую ссуду на «новую» подержанную машину. автомобиль.

    Личные или микрочастицы вашей ситуации влияют на ваши ожидания, особенно если ожидается, что они изменятся. Личные факторы, такие как структура семьи, здоровье, выбор карьеры и возраст, оказывают значительное влияние на финансовый выбор и цели. Если ожидается, что какой-либо из этих факторов изменится, следует ожидать, что изменится и ваше финансовое положение, и это ожидание следует включить в свой бюджетный прогноз.

    Например, если вы ожидаете увеличения или уменьшения размера вашей семьи или домашнего хозяйства, это повлияет на ваше потребление товаров и услуг.Если вы ожидаете смены работы или карьеры, это отразится на вашем доходе от заработной платы. Изменение состояния здоровья может привести к более или менее продолжительной работе и, таким образом, к изменению дохода от заработной платы. Есть много способов, которыми личные обстоятельства могут измениться, и они могут изменить ваши финансовые ожидания, решения и цели. Все эти предполагаемые изменения необходимо включить в бюджетный процесс.

    Использование экономических и «макро» факторов

    Макрофакторы, влияющие на ваш бюджет, исходят из контекста экономики в целом, поэтому понимание того, как создаются доходы и расходы, полезно при формировании оценок.Доходы создаются при продаже рабочей силы или капитала (ликвидности или активов). Размер создаваемого дохода зависит от проданного количества и цены.

    Цена на рабочую силу зависит от относительного спроса и предложения на рабочую силу, что отражается в уровне безработицы. Цена ликвидности зависит от относительного спроса и предложения на капитал, отраженного в процентных ставках. Уровень безработицы и процентные ставки, в свою очередь, зависят от сложной динамичной экономики.

    Экономика имеет тенденцию к циклическому поведению.Если экономика находится в периоде спада или спада, спрос на рабочую силу ниже, конкуренция между рабочими выше, и нельзя ожидать роста заработной платы. По мере роста безработицы, особенно если вы работаете в отрасли, которая циклически сокращается с экономикой, заработная плата может стать ненадежной или все более рискованной, если есть риск потерять работу. Процентные ставки, как правило, более волатильны, и поэтому их труднее предсказать, но обычно они имеют тенденцию падать в период сокращения и повышаться в период роста.Бюджетный период обычно короткий, поэтому экономические факторы не будут достаточно широко варьироваться, чтобы повлиять на прогнозы за этот короткий период. Тем не менее, эти экономические факторы должны определять ваши оценки потенциального дохода.

    Расходы создаются, когда количество товаров или услуг потребляется по определенной цене. Эта цена зависит от относительного предложения и спроса на эти товары и услуги, а также от более широкого контекста уровней цен в экономике. Если инфляция или дефляция уменьшают или увеличивают стоимость нашей валюты, то ее покупательная способность меняется, как и реальная стоимость расходов.Опять же, как правило, бюджетный период должен быть достаточно коротким, чтобы изменения покупательной способности не слишком сильно влияли на бюджет; Тем не менее, эти изменения нельзя игнорировать. Уровни цен изменяются намного быстрее, чем уровни заработной платы, поэтому вполне возможно повышение цен до повышения заработной платы, что снижает реальную покупательную способность вашей зарплаты.

    Если у вас есть ссуда с плавающей ставкой, то есть ссуда, процентная ставка по которой может периодически корректироваться, вы подвержены волатильности процентной ставки.(Это подробно обсуждается в главе 16 «Владение облигациями».) Вы должны знать об этом конкретном макро-факторе при создании бюджета.

    Макроэкономические факторы трудно предсказать, поскольку они отражают сложные сценарии, но новости о текущих и ожидаемых экономических условиях легко доступны в средствах массовой информации каждый день. Хороший специалист по финансовому планированию также будет внимательно следить за экономическими показателями и прогнозами. У вас будет довольно конкретное представление о том, где находится экономика в своих циклах и как это влияет на вас, просто увидев, как ваша зарплата соответствует вашим расходам на жизнь (например,g., заправка машины бензином или покупка продуктов). На рисунке 5.7 «Факторы для определения прогнозируемой статьи текущего бюджета» показано, как можно использовать личную историю, микроэкономические факторы и макроэкономические факторы для составления прогнозов по статьям вашего бюджета.

    Рисунок 5.7 Факторы для определения прогнозируемой статьи операционного бюджета

    Используя свою прошлую историю, текущую информацию и понимание текущих и ожидаемых макроэкономических факторов, Марк составил бюджет, показанный на Рисунке 5.8 «Бюджет Марка на 2010 год».

    Чтобы спрогнозировать доходы, Марк полагался на свою новейшую информацию, чтобы оценить свою заработную плату и доход от репетиторства. Он использовал минимальный доход за последние четыре года для продажи памятных вещей, что является консервативным и разумным, учитывая его непостоянство. Его доход от живописи менее изменчив, поэтому его оценка является средней, за исключением необычного года его аварии. Процентный доход основан на его текущем балансе на счете денежного рынка, который скорректирован с учетом ожидаемого снижения процентных ставок.

    Марк ожидает, что его расходы будут такими же, как и в 2009 году, поскольку его расходы и потребление не изменятся. Однако он скорректировал свою медицинскую и стоматологическую страховку и платежи за аренду автомобиля на основе своих новых знаний.

    Цена на газ и топочный мазут в течение этого периода (2006–2009 гг.) Была чрезвычайно нестабильной, что сказалось на расходах Марка на газ и отопление, поэтому он основывает свои оценки на том, что ему известно об ожидаемом потреблении и цене.Он знает, что проезжает в среднем около 15 000 миль в год и что его машина проезжает около 20 миль на галлон. Он оценивает свои расходы на газ в 2010 году, предполагая, что, поскольку уровень цен на нефть примерно такой же, как в 2007 году, газ будет стоить в среднем столько же, сколько и тогда, а это 2,50 доллара за галлон. В среднем он будет покупать 750 галлонов в год (15 000 миль ÷ 20 миль на галлон), так что его общие расходы составят 1875 долларов. Марк также знает, что он использует 500 галлонов мазута каждый год. Если оценить цены на мазут на уровне 2007 года, то его стоимость будет примерно такой же, как и тогда, — 1200 долларов.

    Марк знает, что чем больше знаний и информации он сможет использовать, тем более точными и полезными будут его оценки.

    Диаграмма 5.8 Бюджет Марка на 2010 г.

    Капитальный бюджет: капитальные затраты и инвестиции

    Доход, остающийся после вычета расходов на проживание и долговых обязательств, или свободного денежного потока Доход, остающийся после вычета расходов на проживание и долговых обязательств, доступный для капитальных затрат или инвестиций., это денежные средства, доступные для капитальных затрат или инвестиций. Капитальные затраты обычно являются частью долгосрочного плана создания базы активов. Инвестиции также могут быть частью долгосрочного плана по созданию базы активов или достижению конкретной цели, такой как финансирование образования или выхода на пенсию.

    Долгосрочные стратегии основаны на ожидаемых изменениях микрофакторов, определяющих цели. Например, вы хотите откладывать деньги на пенсию, потому что ожидаете старения и не готовы или не можете продавать рабочую силу.Расширение или сокращение структуры семьи может создать новые цели сбережений или изменение жилищных потребностей, что укажет на изменение базы активов (например, покупка или продажа дома).

    Некоторые изменения устранят конкретную цель. Например, у ребенка, заканчивающего колледж, отпадает необходимость в накоплении средств на образование. Некоторые изменения будут подчеркивать необходимость достижения цели, например, ухудшение здоровья, подчеркивая необходимость откладывать на пенсию. По мере изменения личных факторов вам следует переоценить свои долгосрочные цели и капитальные затраты на достижение этих целей, потому что долгосрочные цели и, следовательно, капитальные затраты могут измениться вместе с ними.

    Хотя многие личные факторы относительно предсказуемы в долгосрочной перспективе (например, вы станете старше, а не моложе), макроэкономические факторы, которые будут происходить одновременно, гораздо труднее предсказать. Будет ли экономика расширяться или сокращаться после выхода на пенсию? Будет инфляция или дефляция? Чем дальше (во времени) вы отошли от своих целей, тем сложнее предсказать эти факторы и тем меньше они имеют отношение к вашим задачам по составлению бюджета. По мере того, как вы приближаетесь к своим целям, макрофакторы становятся более влиятельными в оценке ваших целей и вашего продвижения к ним.

    Рисунок 5.9

    © 2010 Jupiterimages Corporation

    Поскольку долгосрочные стратегии реализуются с течением времени, вы должны использовать отношения между временем и стоимостью для расчета капитальных затрат и продвижения к долгосрочным целям. Долгосрочные цели часто лучше всего достигаются последовательными и ровными шагами; например, цель сбережений часто достигается за счет регулярных и стабильных вкладов.Эти регулярные депозиты образуют аннуитет. Зная, сколько времени и сколько может быть начислений, чтобы превратить баланс вашего счета (текущую стоимость этого аннуитета) в цель сбережений (его будущую стоимость), вы можете рассчитать сумму вкладов на счет. Затем это можно сравнить с вашим прогнозируемым свободным денежным потоком, чтобы узнать, возможен ли такой депозит. Вы также можете увидеть, является ли ваша цель слишком скромной или слишком амбициозной и должна быть скорректирована с точки зрения времени для достижения цели или скорости, с которой вы ее достигаете.

    Капитальные вложения могут быть одноразовыми, например, новая крыша. Капитальные вложения также могут быть шагом к долгосрочной цели, например, ежегодным сберегательным вкладом. Эта цель должна оцениваться с каждым бюджетом, и этот «этап» или капитальные затраты должны быть пересмотрены. На рисунке 5.10 «Факторы для определения прогнозируемой статьи капитального бюджета» показано соотношение факторов, используемых для определения капитального бюджета.

    Рисунок 5.10 Факторы для определения прогнозируемой статьи капитального бюджета

    Бюджет

    Mark на 2010 год (показан на Рисунке 5.8 «Бюджет Марка на 2010 год») прогнозирует падение доходов и располагаемого дохода, а также рост расходов на жизнь, в результате чего у него останется меньше свободных денежных средств для капитальных затрат или инвестиций. Он знает, что его дому нужна новая крыша (ориентировочная стоимость = 15 000 долларов), и надеялся, что это будет сделано в 2010 году. Однако эти капитальные затраты создадут отрицательный чистый денежный поток, даже если он также использует сбережения со своего счета денежного рынка. Бюджет Марка показывает, что как его краткосрочные предпочтения в образе жизни (прогнозируемые доходы и расходы), так и прогресс в достижении его долгосрочных целей (улучшение состояния собственности и сбережения) не могут быть достигнуты без некоторых изменений и выбора.Какими должны быть эти изменения и выборы?

    Основные выводы

    • Полный бюджет состоит из операционного бюджета и капитального бюджета.
    • Операционный бюджет учитывает текущие доходы и расходы.
    • Периодические доходы от продажи рабочей силы и / или ликвидности.
    • Периодические расходы возникают в результате потребления товаров и / или услуг.
    • Периодические доходы и расходы

      • удовлетворять краткосрочные цели образа жизни,
      • создать свободный денежный поток для капитальных вложений.
    • В капитальном бюджете учитываются капитальные затраты или единовременные статьи.
    • Капитальные затраты обычно являются частью долгосрочного плана или цели.
    • Прогнозирование текущих доходов и расходов предполагает использование

      • финансовая история,
      • новых информационных и микроэкономических факторов,
      • макроэкономических фактора.
    • Для прогнозирования различных доходов и расходов могут использоваться разные методы в зависимости от вероятности, изменчивости и предсказуемости количества и цены.
    • При проектировании капитальных затрат используются:

      • Новая информация и микроэкономические факторы
      • Макроэкономические факторы, хотя их труднее предсказать на более длительный период, и поэтому они менее актуальны
      • Отношения, описываемые временной стоимостью денег

    Упражнения

    1. Используя бюджетную ведомость Марка в качестве руководства, адаптируйте категории и суммы бюджета с учетом ваших личных финансовых реалий и прогнозов.Разработайте операционный бюджет и бюджет капиталовложений, отделяя текущие доходы и расходы от разовых капитальных затрат. На основании чего вы будете делать прогнозы о своих будущих доходах и расходах?
    2. Как ваш бюджетный лист соотносится с вашим отчетом о доходах, вашим отчетом о движении денежных средств и вашим балансом? Как вы будете использовать эту прошлую историю для разработки бюджета для достижения ваших краткосрочных и долгосрочных целей?

    5.3 Кассовый бюджет и другие специализированные бюджеты

    Цели обучения

    1. Обсудите использование кассового бюджета в качестве инструмента управления денежными средствами.
    2. Объясните ценность кассового бюджета для выяснения рисков и возможностей.
    3. Объясните назначение специализированного бюджета, включая налоговый бюджет.
    4. Продемонстрировать важность включения специализированных бюджетов в комплексный бюджет.

    Денежный бюджет

    Когда денежные потоки не являются периодическими, то есть когда на них влияет сезонность или частота, отличная от бюджетного периода, может быть полезным более пристальный взгляд на управление денежными потоками.Хотя денежных потоков может хватить для поддержки расходов в течение всего года, возможны временные различия. Денежные потоки от дохода могут быть менее частыми, чем, например, денежные потоки по расходам, или могут быть сезонными, в то время как расходы более регулярными. Большинство расходов должны оплачиваться ежемесячно, и если потоки денежных средств по доходам происходят реже или только сезонно, существует риск того, что в конкретный месяц закончатся денежные средства. Для денежных потоков время решает все.

    Хорошим инструментом управления является кассовый бюджет, который представляет собой перегруппировку статей бюджета для подробного отображения каждого месяца.Нерегулярные денежные потоки могут быть размещены в определенные месяцы, когда они будут происходить, что позволит вам более четко увидеть влияние временных потоков денежных средств. Кассовый бюджет Марка на 2010 год представлен в таблице, показанной на рисунке 5.11 «Кассовый бюджет Марка».

    Рисунок 5.11 Денежный бюджет Марка

    Исходный годовой бюджет

    Марка (рис. 5.8 «Бюджет Марка на 2010 год») показывает, что, хотя его дохода достаточно для покрытия его расходов на проживание, он не дает достаточно денег для покрытия его капитальных затрат, в частности, для ремонта крыши.Фактически, его денежный поток упадет примерно на 6870 долларов, даже если он использует наличные из своих сбережений (счет денежного рынка). Если ему необходимо произвести капитальные вложения в этом году, он может профинансировать их с помощью кредитной линии. Заем, структурированный таким образом, что деньги можно брать в долг по мере необходимости, до определенного предела и выплачивать по желанию, а проценты выплачиваются регулярно, но только на непогашенный остаток: заем, при котором деньги могут быть заимствованы по мере необходимости до определенного предела и выплачены по желанию, а проценты выплачиваются только на непогашенный остаток.Используя кредитную линию, Марк создал бы дополнительные 321 доллар процентных расходов за год.

    Кассовый бюджет (Рисунок 5.11 «Кассовый бюджет Марка») показывает более подробную и немного иную картину. Из-за сезонных доходов Марка, если он отремонтирует крышу в мае, ему нужно будет занять 10 525 долларов в мае (прежде чем он получит доход от живописи). Затем он может погасить этот остаток до октября, когда ему нужно будет снова продлить его для уплаты налога на имущество. К концу года его непогашенная задолженность будет немного больше, чем было первоначально указано, с конечным балансом в размере 6 887 долларов.Но его общие процентные расходы будут немного меньше — всего 221 доллар, поскольку остаток по ссуде (и, следовательно, процентные расходы) будут меньше в некоторые месяцы, в которые он получает ссуду.

    Кассовый (ежемесячный) бюджет показывает другую картину, чем годовой, из-за сезонного характера доходов Марка. Поскольку он планирует капитальные затраты до того, как начнет получать доход от живописи, ему фактически приходится брать в долг больше — и брать на себя больший риск — чем первоначально было указано.

    В кассовом бюджете могут быть указаны риски, а также средства защиты, которые в противном случае могут быть неочевидными.В случае Марка очевидно, что капитальные затраты не могут быть профинансированы без какого-либо внешнего источника капитала, скорее всего, без кредитной линии. Ему придется заплатить проценты по этой ссуде, что приведет к дополнительным расходам. Эти расходы будут пропорциональны сумме заимствования и времени, на которое он заимствован. По его первоначальному плану капитальные затраты произошли в мае, и Марку пришлось бы занять около 10 525 долларов, выплачивая проценты в течение следующих семи месяцев года. Однако отсрочка капитальных вложений до октября обойдется ему дешевле, потому что ему придется брать меньше займов и платить проценты за меньшее количество месяцев.Альтернативный кассовый бюджет, иллюстрирующий этот сценарий, показан на Рисунке 5.12 «Альтернативный кассовый бюджет Марка».

    Рисунок 5.12 Альтернативный денежный бюджет Марка

    Отсрочка капитальных затрат до октября также позволит счету денежного рынка увеличивать стоимость — сезонный доход Марка будет депонироваться летом, — что позволит финансировать большую часть капитальных затрат. Он мог бы занять меньше, так что к концу года он составил около 6 557 долларов, а его процентные расходы составили бы всего 123 доллара, потому что он занимал меньше и потому что он может ждать до октября, чтобы занять, таким образом выплачивая проценты только за три месяца в году.

    Время имеет значение для денежных потоков, потому что вам нужно получить наличные, прежде чем потратить их, а также потому, что время влияет на стоимость, поэтому всегда лучше получить ликвидность раньше и удерживать ее дольше. Кассовый бюджет дает гораздо более подробный взгляд на эти временные рамки, а также на риски — и возможности — управления денежными средствами, которые в противном случае вы могли бы упустить.

    Прочие специализированные бюджеты

    Рисунок 5.13

    © 2010 Jupiterimages Corporation

    Бюджет денежных потоков — это бюджет, который прогнозирует определенный аспект ваших финансов, то есть денежные потоки.Другие виды специализированных бюджетов Бюджет, который фокусируется на одном конкретном финансовом активе, действии или цели. сосредоточиться на одном конкретном финансовом аспекте или цели. Специализированный бюджет в конечном итоге включается в комплексный бюджет, поскольку он является частью общей финансовой деятельности. Обычно он более подробно отражает один конкретный вид деятельности, например, эффект владения и поддержания определенного актива или выполнения определенного вида деятельности. Вы составляете бюджет для этого актива или этого вида деятельности, отделяя его доходы и расходы от вашего общего бюджета.Создать такой сфокусированный бюджет можно только в том случае, если вы сможете определить и отделить его финансовую деятельность от остальной финансовой жизни. Если это так, вы можете отслеживать деятельность отдельно, которая напрямую связана с конкретной целью.

    Например, предположим, что вы решили заняться альпинизмом на выходных в качестве развлекательного мероприятия. Вы собираетесь попробовать это в течение двух лет, а затем решите, хотите ли вы продолжить. Помимо оценки удовольствия, которое он вам доставляет, вы хотите иметь возможность оценить его влияние на ваши финансы.Как правило, поход на выходные требует специального оборудования и одежды, поездки к пешеходной тропе или палаточному лагерю и, возможно, проживания и питания: капитальные вложения (в оборудование), а затем регулярные расходы. Вы можете создать отдельный бюджет для своих инвестиций и расходов в походы, чтобы оценить ценность этого нового вида отдыха.

    Одним из распространенных типов специализированного бюджета является налоговый бюджет. Бюджет, в котором основное внимание уделяется налоговым последствиям планируемой финансовой деятельности., включая виды деятельности — доходы, расходы, прибыли и убытки, — которые имеют прямые налоговые последствия. Налоговый бюджет может быть полезен при планировании или прогнозировании события, которое будет иметь значительные налоговые последствия — например, доходов от самозанятости; продажа долгосрочного актива, такого как портфель акций, бизнеса или недвижимости; или подарок значительного богатства или поселение в поместье.

    Хотя может быть полезно изолировать и идентифицировать последствия конкретной деятельности или прогресса в достижении конкретной цели, эта деятельность или эта цель в конечном итоге является лишь частью вашей более широкой финансовой картины.Специализированные бюджеты должны оставаться частью вашего всеобъемлющего финансового планирования.

    Упражнения

    1. Когда бюджет движения денежных средств является полезной альтернативой исчерпывающему бюджету?
    2. Создайте специализированный бюджет и налоговый бюджет из вашего полного бюджета.

    5.4 Бюджетные отклонения

    Цели обучения

    1. Определите и обсудите использование отклонений бюджета.
    2. Определите важность деятельности по мониторингу бюджета.
    3. Проанализируйте отклонения бюджета, чтобы понять их причины, включая возможные изменения в микро- или макрофакторах.
    4. Проанализируйте отклонения бюджета, чтобы увидеть потенциальные средства правовой защиты и оценить их осуществимость.

    Отклонение от бюджета Разница между фактическими результатами вашей финансовой деятельности и ожидаемыми результатами, заложенными в бюджет. происходит, когда фактические результаты вашей финансовой деятельности отличаются от запланированных вами бюджетных прогнозов.Поскольку ваши ожидания основывались на знаниях из вашей финансовой истории, микро- и макроэкономических факторов, а также на новой информации, если есть расхождение, это связано с тем, что ваша оценка была неточной или потому, что один или несколько из этих факторов изменились неожиданно. Если ваша оценка была неточной — возможно, вы упустили из виду или проигнорировали какой-то фактор — знание этого может помочь вам улучшить. Если один или несколько из этих факторов неожиданно изменились, то определение причины расхождения создает новую информацию, с помощью которой можно лучше оценить вашу ситуацию.По крайней мере, отклонения будут предупреждать вас о необходимости корректировки вашего бюджета и соответствующих вариантов.

    После того, как вы создали бюджет, ваша финансовая жизнь продолжается. Поскольку фактические данные заменяют прогнозы, вы должны контролировать бюджет по сравнению с вашей фактической деятельностью, чтобы вы могли заметить любые серьезные расхождения или отклонения от ожидаемых результатов, подробно описанных в бюджете. Ваш анализ и понимание отклонений представляют собой новую информацию для корректировки вашего текущего поведения, подготовки следующего бюджета или, возможно, реалистичной переоценки вашего поведения или первоначальных целей.

    Чем раньше вы заметите отклонение бюджета, тем раньше вы сможете его проанализировать и, при необходимости, скорректировать. Чем раньше вы исправите отклонение, тем меньше это будет стоить. Например, возможно, у вас были небольшие проблемы с тем, чтобы жить по средствам, поэтому вы создали бюджет, чтобы помочь вам в этом. Вы разработали план, согласно которому общие расходы равны общему доходу. В своем первоначальном бюджете вы ожидали, что у вас будут определенные расходы на заправку вашего автомобиля, которые вы рассчитали, зная пробег, который вы проезжаете, и текущую цену на бензин.Вы следите за своим бюджетом и все в порядке. Внезапно цена на газ резко выросла. То же самое и с вашими ежемесячными расходами. Это означает, что вам нужно будет

    • потратьте меньше на другие расходы, чтобы ваши общие расходы не выходили за рамки вашего бюджета,
    • снизить расходы на бензин за счет меньшего вождения и / или
    • увеличьте свой доход, чтобы покрыть эти большие расходы.

    Рисунок 5.14

    © 2010 Jupiterimages Corporation

    В краткосрочной перспективе мониторинг ваших расходов на бензин предупреждает вас о необходимости изменить свое финансовое поведение, уменьшив вождение, меньше тратя на другие дела или больше зарабатывая.В конечном итоге, если вы сочтете эти увеличенные расходы невыносимыми, вы сделаете и другой выбор, чтобы избежать этого. Возможно, вы, например, купите более экономичный автомобиль или измените свой образ жизни, чтобы меньше водить машину. Количество и осуществимость вашего выбора будут зависеть от эластичности спроса на эту конкретную статью бюджета. Но если бы вы не обращали внимания, если бы вы не отслеживали свой бюджет относительно реальных результатов, которые происходили, когда они происходили, вы бы не знали, что необходимы какие-либо изменения, и вы бы оказались с удивительный дефицит бюджета.

    Следует повторить, что как только вы обнаружите значительную разницу в бюджете, вам необходимо проанализировать, что ее вызвало, чтобы вы могли решить ее должным образом.

    Доход от продажи рабочей силы (заработной платы) или ликвидности (процентов или дивидендов). Если доход отклоняется от прогноза, это потому, что

    • другое количество рабочей силы или ликвидности было продано по ожидаемой цене (например, у вас было меньше контрактов на покраску дома, чем обычно, но ваши ставки остались прежними),
    • ожидаемое количество рабочей силы или ликвидности было продано по другой цене (например,g., у вас было обычное количество контрактов, но вы заработали на них меньше), или
    • другое количество рабочей силы или ликвидности было продано по другой цене (например, у вас было меньше контрактов и вы платили меньше, чтобы быть более конкурентоспособным).

    Расходы связаны с потреблением товаров или услуг по определенной цене. Если расход отличается от прогнозируемого результата, это потому, что

    • было израсходовано другое количество по ожидаемой цене (например, вы использовали меньше газа),
    • ожидаемое количество было израсходовано по другой цене (например,г., вы использовали столько же газа, но цена на газ упала), или
    • было израсходовано другое количество по другой цене (например, вы использовали меньше газа и купили его по меньшей цене).

    Выявление причины расхождения полезно, потому что разные причины диктуют разные способы устранения или возможности. Например, если ваши расходы на бензин увеличились, это связано с тем, что вы проезжаете больше миль, или потому, что цена на бензин выросла? Вы не можете контролировать цену на бензин, но можете контролировать расстояние, которое вы проезжаете.Выявление причины позволяет сделать реалистичный выбор. В этом случае, если разница слишком высока, вам нужно будет устранить ее, проехав меньше миль.

    Если ваш доход падает, это связано с падением вашей почасовой оплаты труда или потому, что вы работаете меньше часов? Если ваша заработная плата упала, вам нужно попытаться повысить ее либо путем переговоров с работодателем, либо путем поиска новой работы с более высокой заработной платой. Ваш успех будет зависеть от спроса на рынке труда и от вашей полезности как поставщика рабочей силы.

    Если вы работаете меньше часов, это может быть связано с тем, что ваш работодатель предлагает вам меньше работы или вы решили работать меньше. Если проблема связана с вашим работодателем, вам, возможно, придется пересмотреть свою позицию или найти новую. Однако, если ваш работодатель покупает меньше рабочей силы из-за снижения спроса на рынке труда, это может быть связано с отраслевым или экономическим циклом, который может повлиять на ваш успех при внесении этого изменения.

    Если расхождение вызвано вашим выбором часов, возможно, это связано с личными факторами — вы стареете или вашим иждивенцам требуется больше заботы и внимания, — которые необходимо решить, чтобы позволить вам работать больше.Или, возможно, вы могли бы просто захотеть больше работать.

    Определение того, почему вы отклоняетесь от своего бюджета, имеет решающее значение для определения средств защиты и выбора. Рассмотрение этих причин в контексте микро- и макроэкономических факторов, влияющих на вашу ситуацию, сделает ваш возможный выбор более ясным. Рисунок 5.15 «Причины отклонения бюджета» показывает, как эти факторы могут в сочетании друг с другом вызвать отклонение.

    Рисунок 5.15 Причины отклонения бюджета

    Через три месяца Марк решает посмотреть на отклонения своего бюджета, чтобы убедиться, что он на правильном пути.Его фактические результаты за январь – март 2010 года подробно представлены на Рисунке 5.16 «Фактические доходы и расходы Марка за январь – март 2010 года».

    Рисунок 5.16 Фактические доходы и расходы Марка, январь – март 2010 г.

    Как Марк будет анализировать найденные бюджетные отклонения? В случае Марка разница в доходах положительная. Он подобрал пару клиентов-репетиторов, которые посвятили себя урокам до конца учебного года в июне; эту новую информацию можно использовать для корректировки дохода.Его бизнес памятных вещей преуспел; объем продаж не увеличился, но рынок памятных вещей, кажется, вырос, а цены лучше, чем ожидалось. Бизнес памятных вещей цикличен; экономический рост и увеличение располагаемых доходов укрепляют этот рынок. Однако, учитывая нестабильность цен на этом рынке и тот факт, что объем продаж не увеличился (Марк не ведет больше бизнеса, а просто ведет более прибыльный бизнес), Марк не будет вносить никаких изменений в будущем.Повышены процентные ставки; Марк может использовать эти макроэкономические новости для корректировки своего ожидаемого процентного дохода.

    Его расходы соответствуют ожиданиям. Единственная разница связана с решением Марка сократить свой бюджет на поездки и развлечения в этом году (то есть отказаться от отпуска), чтобы компенсировать расходы на крышу. Он планирует эти капитальные затраты на октябрь, что (как показано на рис. 5.12 «Альтернативный денежный бюджет Марка») фактически удешевляет их. Его скорректированный кассовый бюджет показан на Рисунке 5.17 «Скорректированный кассовый бюджет Марка на 2010 год».

    Рисунок 5.17 Скорректированный кассовый бюджет Марка на 2010 г.

    С этими корректировками выясняется, что Марк может избежать новой задолженности и по-прежнему поддерживать капитальные затраты на новую крышу. Увеличенный доход, на который Марк может рассчитывать, и его сокращение расходов (если он сохранит свою решимость) могут профинансировать проект и при этом оставить ему небольшую часть сбережений на его счете денежного рынка.

    Однако эта ситуация требует постоянного наблюдения.Некоторые улучшения связаны с усилиями Марка (сокращение расходов на развлечения, отказ от отпуска, привлечение новых клиентов-репетиторов). Но Марк также извлек выгоду из макроэкономических факторов, которые изменились в его пользу (рост процентных ставок, рост цен на памятные вещи), и эти факторы могут снова измениться в его пользу. Он пытался быть консервативным в отношении внесения корректировок в будущем, но ему следует продолжать внимательно следить за ситуацией, особенно по мере того, как он приближается к относительно крупным капитальным затратам в октябре.

    Иногда отклонение невозможно «исправить» или оно связано с не зависящим от вас микро- или макроэкономическим фактором. В этом случае вы должны адаптировать свои ожидания к реальности. Возможно, вам придется скорректировать ожидаемые результаты или даже ваши конечные цели.

    Вариации также являются мерой точности ваших прогнозов; то, что вы узнаете от них, может улучшить ваши оценки и ваши возможности по составлению бюджета. Неожиданное всегда может произойти, но чем лучше вы можете предвидеть, чего ожидать, тем более точным и полезным может быть ваш бюджетный процесс.

    Основные выводы

    • Выявление и анализ расхождений между фактическими результатами и бюджетными ожиданиями

      • определяет потенциальные проблемы,
      • определяет потенциальные средства правовой защиты.
    • Чем чаще контролируется бюджет, обычно

      • чем скорее могут быть сделаны корректировки,
      • , требуются менее затратные корректировки.
    • Следует проанализировать отклонения бюджета по доходам и расходам, чтобы увидеть, не вызваны ли они разницей в

      .
      • фактическое количество,
      • Цена актуальная
      • ,
      • как фактическое количество, так и фактическая цена.
    • Различия также необходимо анализировать в контексте микро- и макрофакторов, которые могут измениться.

    Упражнение

    Вы работаете меньше часов, что снижает ваш доход от работы и вызывает отклонение бюджета. Если выбор за вами, какие микроэкономические факторы могут вызвать такой результат? Если выбор остается за вашим работодателем, какие макроэкономические факторы могут быть источниками отклонений? Что вы можете сделать для увеличения дохода? В качестве альтернативы, что вы можете изменить в своем финансовом поведении, бюджете или целях, чтобы улучшить результаты?

    5.5 Бюджеты, финансовые отчеты и финансовые решения

    Цели обучения

    1. Опишите бюджетный процесс как инструмент финансового планирования.
    2. Обсудите взаимосвязь между финансовой отчетностью и бюджетом.
    3. Продемонстрируйте использование бюджетов при оценке вариантов выбора.
    4. Определите факторы, влияющие на ценность выбора.

    Какой бы тип бюджета вы ни создавали, бюджетный процесс — это один из аспектов личного финансового планирования, инструмент для принятия более эффективных финансовых решений.Другие инструменты включают финансовую отчетность, оценку риска и временной стоимости денег, макроэкономические показатели, а также микроэкономические или личные факторы. Полезность этих инструментов заключается в том, что они дают более четкое представление о том, «что есть» и «что возможно». Он помещает вашу текущую ситуацию и ваш выбор в более широкий контекст, давая вам лучший способ подумать о том, где вы находитесь, где вы хотели бы быть и как двигаться дальше.

    Марк должен решить, стоит ли строить новую крышу.Если предположить, что дому нужна новая крыша, его решение на самом деле зависит только от его выбора финансирования. Анализ отклонений бюджета Марка показал, что он действительно может заплатить за крышу за счет сбережений на своем счете денежного рынка. Это означает, что его цель более достижима (и менее затратна), чем было предусмотрено его первоначальным бюджетом. Этот благоприятный результат связан с его усилиями по увеличению доходов и сокращению расходов, а также с макроэкономическими изменениями, которые пошли ему на пользу. Таким образом, Марк может добиться прогресса в достижении своих долгосрочных целей по наращиванию своей базы активов.Он может продолжать откладывать пенсионные накопления на свой пенсионный счет и может продолжать улучшать свою собственность, установив новую крышу в своем доме.

    Рисунок 5.18

    © 2010 Jupiterimages Corporation

    Поскольку Марк финансирует крышу за счет сбережений со своего счета денежного рынка, он может избежать новой задолженности и, следовательно, дополнительных процентных расходов. Он потеряет процентный доход со своего счета денежного рынка (что несущественно, так как составляет всего 0.09 процентов от его общего дохода), но увеличение доходов от обучения и продаж компенсирует убытки. На отчет о прибылях и убытках Марка крыша практически не повлияет. Его отчет о движении денежных средств покажет неизменный операционный денежный поток, большие капитальные затраты и использование сбережений.

    Марк может профинансировать это увеличение стоимости актива (свою новую крышу) с помощью другого актива, своего счета денежного рынка. Его баланс не изменится существенно — стоимость просто переместится от одного актива к другому, — но счет денежного рынка приносит доход, чего не получает дом, хотя при продаже дома в будущем может возникнуть прирост стоимости.

    Прямо сейчас этот процентный доход незначителен, но, поскольку, похоже, это период повышения процентных ставок, альтернативные издержки упущенного процентного дохода могут быть значительными в будущем, если этому сальдо счета будет позволено вырасти.

    Более того, Марк будет перемещать стоимость со счета очень ликвидного денежного рынка в неликвидный дом, уменьшая свою общую ликвидность. Забегая вперед, эта потеря ликвидности может создать еще одну альтернативную стоимость: это может сузить его возможности.Ликвидность Марка будет в значительной степени исчерпана крышей, поэтому будущие капитальные затраты, возможно, придется финансировать за счет долга. Если процентные ставки продолжат расти, это приведет к удорожанию финансирования будущих капитальных затрат и, возможно, заставит Марка отложить эти расходы или даже отменить их.

    Однако у Марка также есть очень надежный источник ликвидности — его зарплата, которая может компенсировать эту потерю. Если он сможет продолжать генерировать свободный денежный поток для увеличения своих сбережений, он сможет восстановить свой счет на денежном рынке и свою ликвидность.Отсутствие иждивенцев делает Марка более способным принять на себя риск истощения своей ликвидности сейчас и полагаться на свой доход, чтобы восстановить его позже.

    Альтернативные издержки потери ликвидности и процентного дохода будут меньше, чем стоимость нового долга и новых процентных расходов. Это потому, что процентные ставки по кредитам всегда выше, чем процентные ставки по сбережениям. Банки всегда берут больше, чем платят за ликвидность. Этот спред — разница между двумя процентными ставками, указанная в базисных пунктах.Чаще всего отмечаются спрэды между казначейскими и корпоративными ценными бумагами с одинаковым сроком погашения, или разница между этими двумя ставками — это прибыль банка, поэтому затраты банка на покупку денег всегда будут меньше, чем цена, по которой они продаются. Дополнительный риск и обязательства по новому долгу также могут создавать альтернативные издержки и затруднять финансирование будущих капитальных затрат. Таким образом, финансирование капитальных затрат с помощью актива, а не обязательства является менее затратным как сразу, так и в будущем, поскольку оно создает меньше обязательств и больше возможностей, меньше альтернативных издержек и меньше риска.

    Бюджет и финансовая отчетность позволяют Марку спрогнозировать последствия этого финансового решения в более широком контексте его текущего финансового положения и конечных финансовых целей. Его понимание альтернативных издержек, ликвидности, временной стоимости денег, а также личных и макроэкономических факторов также помогает ему оценивать свой выбор и его последствия. Марк может использовать это решение и его результаты, чтобы информировать о своих следующих решениях и своих окончательных перспективах.

    Финансовое планирование — это непрерывный процесс принятия финансовых решений.Финансовые отчеты и бюджеты — это способы резюмировать текущую ситуацию и прогнозировать результаты сделанного выбора. Анализ финансовой отчетности и анализ отклонений бюджета — это способы оценки влияния сделанного выбора. Личные факторы, экономические факторы и соотношение времени, риска и ценности влияют на выбор, поскольку их динамика — то, как они работают и влияют на решения — влияют на результаты.

    Основные выводы

    • Финансовое планирование — это непрерывный процесс принятия финансовых решений.
    • Финансовая отчетность — это способ резюмировать текущую ситуацию.
    • Бюджеты — это способы прогнозирования результатов выбора.
    • Анализ финансовой отчетности и анализ отклонений бюджета — это способы оценки влияния сделанного выбора.
    • Личные факторы, экономические факторы и отношения времени, риска и ценности влияют на выбор, поскольку их динамика влияет на результаты.

    Упражнение

    Анализируйте бюджет Марка как инструмент финансового планирования для принятия решений в следующих ситуациях.В каждом случае, как другие инструменты финансового планирования повлияют на решения Марка? Для каждого случая создайте новый бюджет, показывающий прогнозируемые эффекты решений Марка.

    1. Марк получает травму на кросс-тренажере, и врач рекомендует пройти курс физиотерапии.
    2. Сосед и коллега предлагают ему и Марку поехать на работу вместе.
    3. Кровельщики сообщают Марку, что его дымоход нужно переставить и переоборудовать.
    4. Марк хочет бросить репетиторство и посвятить больше времени своему бизнесу, посвященному памятным вещам.
    5. Марк хочет жениться и создать семью, и ему нужно знать, когда он будет хорошо провести время.

    6 шагов для составления комплексного финансового плана для вашего малого бизнеса

    Составление финансового плана может быть самой пугающей частью написания бизнес-плана. Это также одно из самых важных. Компании, у которых есть полный финансовый план, лучше подготовлены к обращению к инвесторам, получению финансирования и достижению долгосрочного успеха.

    К счастью, вам не нужна степень бухгалтера, чтобы успешно ее составить. Все, что вам нужно знать, — это ключевые элементы и то, что в них входит. Читайте о шести компонентах, которые необходимо включить в ваш финансовый план для успешного запуска вашего бизнеса.

    Что такое финансовый план?

    Финансовый план — это просто обзор текущих финансовых показателей вашего бизнеса и прогнозов роста. Думайте о любых документах, которые представляют вашу текущую денежную ситуацию, как о снимке состояния вашего бизнеса, а прогнозы — как о ваших будущих ожиданиях.

    Почему финансовый план важен для вашего бизнеса?

    Как было сказано ранее, финансовый план — это снимок текущего состояния вашего бизнеса. Прогнозы сообщают ваши краткосрочные и долгосрочные финансовые цели и дают вам отправную точку для разработки стратегии.

    Это помогает вам, как владельцу бизнеса, формировать реалистичные ожидания относительно успеха вашего бизнеса. Вы с меньшей вероятностью будете удивлены своим текущим финансовым состоянием и будете более готовы справиться с кризисом или невероятным ростом просто потому, что знаете свои финансовые показатели от и до.

    Тщательный финансовый план не только помогает вам лучше управлять своим бизнесом, но и делает вас более привлекательными для инвесторов. Это снижает риск и показывает, что у вас есть твердый план и послужной список для развития вашего бизнеса.

    Составляющие успешного финансового плана

    Все бизнес-планы, независимо от того, начинаете ли вы бизнес или планируете расширение существующего бизнеса, должны включать следующее:

    1. Отчет о прибылях и убытках
    2. Отчет о движении денежных средств
    3. Бухгалтерский баланс
    4. Прогноз продаж
    5. Кадровый план
    6. Бизнес-показатели и анализ безубыточности

    Даже если вы находитесь на самых начальных этапах, эти финансовые отчеты могут все еще работаю на вас.

    Как составить финансовый план для малого бизнеса

    Хорошая новость в том, что они не должны быть трудными для создания или понимания. С помощью всего лишь нескольких обоснованных предположений о том, сколько вы можете продать и каковы будут ваши расходы, вы будете на правильном пути к созданию полного финансового плана.

    1. Отчет о прибылях и убытках

    Это финансовый отчет, имеющий несколько разных названий — отчет о прибылях и убытках, отчет о прибылях и убытках, предварительный отчет о прибылях и убытках, отчет о прибылях и убытках (сокращение от «прибыль и убыток») — и, по сути, объясняет, как ваш бизнес получил прибыль (или понести убытки) в течение определенного периода времени.

    Это таблица, в которой перечислены все ваши потоки доходов и все ваши расходы — обычно за трехмесячный период — и в самом низу указана общая сумма чистой прибыли или убытка.

    Существуют разные форматы отчетов о прибылях и убытках в зависимости от типа бизнеса, в котором вы работаете, и структуры вашего бизнеса (некоммерческая организация, LLC, C-Corp и т. Д.).

    Что включать в отчет о прибылях и убытках
    • Ваш доход (также называемый продажами)
    • Ваша «себестоимость продажи» или «себестоимость проданных товаров» (COGS) — помните, что некоторые типы компаний, такие как сервисные фирмы, могут не иметь COGS
    • Ваша валовая прибыль, которая представляет собой ваш доход за вычетом ваших COGS

    Эти три компонента (выручка, COGS и валовая прибыль) являются основой вашей бизнес-модели — i.е., как вы зарабатываете деньги.

    Вы также должны указать свои операционные расходы, то есть расходы, связанные с ведением бизнеса и не связанные напрямую с продажей. Это фиксированные расходы, которые не меняются в зависимости от силы или слабости вашего дохода в конкретный месяц — например, аренда, коммунальные услуги и страхование.

    Как найти операционную прибыль

    Чтобы найти операционную прибыль в отчете о прибылях и убытках, возьмите валовую прибыль за вычетом операционных расходов:

    Валовая прибыль — Операционные расходы = Операционная прибыль

    В зависимости от того, как вы классифицируете некоторые из своих расходов, ваш операционный доход обычно будет эквивалентен вашей «прибыли до вычета процентов, налогов, износа и амортизации» (EBITDA).По сути, это то, сколько денег вы заработали до того, как приняли во внимание свои бухгалтерские и налоговые обязательства. Его также можно назвать «прибылью до вычета процентов и налогов», валовой прибылью и «вкладом в накладные расходы» — многие названия, но все они относятся к одному и тому же числу.

    Как найти чистую прибыль

    Ваша так называемая «чистая прибыль» — официально ваша чистая прибыль, которая находится в самом конце (или нижней строке) вашего отчета о прибылях и убытках — это ваша EBITDA за вычетом «ITDA.”Просто вычтите ваши расходы на проценты, налоги, износ и амортизацию из EBITDA, и вы получите чистую прибыль:

    Операционная прибыль — проценты, налоги, износ и амортизационные расходы = чистая прибыль

    Для дальнейшего чтения отчетов о прибылях и убытках (также известных как отчеты о прибылях и убытках), включая пример того, как на самом деле выглядит отчет о прибылях и убытках, ознакомьтесь с разделом «Как читать и анализировать отчет о прибылях и убытках». А если вы хотите начать создавать свой собственный, загрузите наш бесплатный шаблон отчета о прибылях и убытках.

    2. Отчет о движении денежных средств

    Отчет о движении денежных средств так же важен, как и отчет о прибылях и убытках. Бизнесы работают на наличных деньгах — здесь нет двух способов обойтись. Отчет о движении денежных средств — это объяснение того, сколько денег принесло ваше предприятие, сколько денег оно выплатило и каков его конечный остаток денежных средств, как правило, за месяц.

    Без полного понимания того, сколько у вас денег, откуда они поступают, куда они идут и по какому графику, вам будет трудно вести здоровый бизнес.А без отчета о движении денежных средств, в котором эта информация четко изложена для кредиторов и инвесторов, вы не сможете привлечь средства.

    Отчет о движении денежных средств помогает вам понять разницу между тем, что ваш отчет о прибылях и убытках представляет как доход — вашей прибылью — и вашей фактической денежной позицией.

    Можно быть чрезвычайно прибыльным и при этом не иметь достаточно денег, чтобы оплачивать свои расходы и поддерживать свой бизнес на плаву. Также возможно быть убыточным, но при этом иметь достаточно наличных денег, чтобы держать двери открытыми в течение нескольких месяцев и выиграть время, чтобы изменить ситуацию — вот почему этот финансовый отчет так важен для понимания.

    Денежный учет по сравнению с методом начисления

    Существует два метода учета — кассовый метод и метод начисления.

    Метод начисления означает, что вы одновременно учитываете свои продажи и расходы — например, если у вас большой предварительный заказ на новый продукт, вам придется подождать, чтобы учесть всю выручку от продаж по предварительному заказу, пока вы действительно не получите приступили к производству и доставке продукта. Сопоставление выручки с соответствующими расходами — это то, что называется «принципом сопоставления», и это основа учета по методу начисления.

    Кассовый метод означает, что вы просто учитываете свои продажи и расходы по мере их возникновения, не беспокоясь о сопоставлении расходов, связанных с конкретной продажей, или наоборот.

    Если вы используете кассовый метод, ваш отчет о движении денежных средств не будет сильно отличаться от того, что вы видите в отчете о прибылях и убытках. Может показаться, что это упрощает работу, но на самом деле я не советую этого делать.

    Я думаю, что метод начисления дает вам лучшее представление о том, как работает ваш бизнес, и что вам следует подумать о переходе на него, если вы еще не используете его.

    Почему для учета движения денежных средств следует использовать метод начисления

    Чтобы лучше понять, как работает ваш бизнес, вам следует подумать о переходе на учет по методу начисления, если вы еще не используете его.

    Вот почему. Допустим, у вас бизнес в летнем лагере. Вы можете получить оплату от кемпера в марте, за несколько месяцев до фактического начала лагеря в июле — используя метод начисления, вы не признаете выручку, пока не предоставите услугу, поэтому и выручка, и расходы на лагерь будут приходиться на июль месяц.

    При кассовом методе вы бы признали выручку еще в марте, но все расходы в июле, из-за чего все выглядело бы так, будто вы были прибыльными во все месяцы, предшествующие лагерю, но убыточными в течение месяца. этот лагерь действительно состоялся.

    Учет наличных денег может стать немного громоздким, когда приходит время оценить, насколько прибыльным было мероприятие или продукт, и может затруднить понимание всех тонкостей ваших бизнес-операций.Чтобы лучше понять, как работает ваш бизнес, лучше всего подойдет учет по методу начисления.

    3. Бухгалтерский баланс

    Ваш баланс — это снимок финансового положения вашего бизнеса. Как у вас дела в определенный момент времени? Сколько денег у вас в банке, сколько ваши клиенты должны вам и сколько вы должны своим поставщикам?

    Что включать в свой баланс
    • Активы: Ваша дебиторская задолженность, деньги в банке, запасы и т. Д.
    • Обязательства: Ваша кредиторская задолженность, остатки на кредитных картах, погашение ссуд и т. Д.
    • Собственный капитал: Для большинства малых предприятий это просто собственный капитал, но он может включать в себя акции инвесторов, нераспределенную прибыль, выручку от акций и т. д.

    Это называется балансом, потому что это уравнение, которое необходимо сбалансировать:

    Активы = Обязательства + Собственный капитал

    Общая сумма ваших обязательств плюс ваш общий капитал всегда равняется общей сумме ваших активов.

    В конце отчетного года ваша общая прибыль или убыток прибавляется к нераспределенной прибыли или вычитается из нее (компонент вашего капитала). Таким образом, нераспределенная прибыль становится совокупной прибылью и убытками вашего бизнеса с момента его основания.

    Однако, если вы являетесь индивидуальным предпринимателем или другим налоговым субъектом, «нераспределенная прибыль» на самом деле к вам не относится — ваша нераспределенная прибыль всегда будет равна нулю, поскольку вся прибыль и убытки передаются владельцам, а не перенесены или сохранены, как в корпорации.

    Если вам нужна дополнительная помощь в создании баланса, воспользуйтесь нашим бесплатно загружаемым шаблоном баланса.

    4. Прогноз продаж

    Прогноз продаж — это именно то, на что он похож: ваши прогнозы или прогнозы того, что, по вашему мнению, вы будете продавать в определенный период. Прогноз продаж — это невероятно важная часть вашего бизнес-плана, особенно когда задействованы кредиторы или инвесторы, и он должен быть постоянной частью вашего процесса бизнес-планирования.

    Прогноз продаж должен быть постоянной частью процесса бизнес-планирования.

    Вы должны создать прогноз, соответствующий количеству продаж, которое вы используете в своем отчете о прибылях и убытках. Фактически, в нашей программе бизнес-планирования LivePlan прогноз продаж автоматически заполняет отчет о прибылях и убытках.

    Не существует универсального прогноза продаж — у каждого бизнеса будут разные потребности. Как вы сегментируете и организуете свой прогноз, зависит от того, какой у вас бизнес и насколько тщательно вы хотите отслеживать свои продажи.

    Как правило, вам нужно разбить свой прогноз продаж на сегменты, которые будут полезны для целей планирования и маркетинга.

    Например, если у вас есть ресторан, вам нужно разделить свои прогнозы для продаж обедов и ужинов. Но владельцу спортзала может быть полезно различать типы членства. Если вы хотите быть действительно конкретным, вы можете даже разбить свой прогноз по продуктам, выделив отдельную строку для каждого продукта, который вы продаете.

    Наряду с каждым сегментом прогнозируемых продаж вам нужно включить «себестоимость проданных товаров» (COGS) этого сегмента.Разница между вашим прогнозируемым доходом и прогнозируемым COGS — это прогнозируемая валовая прибыль.

    5. Кадровый план

    Думайте о кадровом плане как об обосновании необходимости каждого члена команды для бизнеса.

    Общая важность кадрового плана во многом зависит от типа вашего бизнеса. Если вы являетесь индивидуальным предпринимателем без сотрудников, это может быть не так важно, и его можно резюмировать в двух предложениях. Но если у вас большой бизнес с высокими затратами на рабочую силу, вам следует потратить необходимое время, чтобы выяснить, как ваш персонал влияет на ваш бизнес.

    Если вы решите создать полный кадровый план, он должен включать описание каждого члена вашей управленческой команды, а также то, что они предлагают с точки зрения обучения, опыта и знания продукта или рынка. Думайте об этом как об оправдании необходимости каждого члена команды в бизнесе и об обосновании их зарплаты (и / или доли в капитале, если применимо). Это попадет в раздел обзора компании вашего бизнес-плана.

    Вы также можете использовать этот раздел для перечисления целых отделов, если это лучше подходит для вашего бизнеса и ваших намерений в отношении вашего бизнес-плана.Нет правила, согласно которому вы должны указывать только отдельных членов управленческой команды.

    Здесь вы также можете перечислить членов команды или отделы, на которые вы заложили бюджет, но еще не наняли. Опишите, кто является вашим идеальным кандидатом (-ами), и обоснуйте диапазон (-ов) заработной платы, заложенный в ваш бюджет.

    6. Деловые показатели и анализ безубыточности

    Объяснение бизнес-показателей

    Если у вас есть отчет о прибылях и убытках, отчет о движении денежных средств и баланс, у вас есть все числа, необходимые для расчета стандартных бизнес-коэффициентов.Эти коэффициенты не обязательно включать в бизнес-план, особенно для внутреннего плана, но всегда полезно знать некоторые ключевые коэффициенты.

    Общие коэффициенты рентабельности включают:
    • Валовая прибыль
    • Рентабельность продаж
    • Рентабельность активов
    • Рентабельность инвестиций
    Общие коэффициенты ликвидности включают:
    • Отношение долга к собственному капиталу
    • Коэффициент текущей ликвидности
    • Оборотный капитал

    Из них наиболее распространенными коэффициентами, используемыми владельцами бизнеса и запрашиваемыми банкирами, являются, вероятно, валовая прибыль, рентабельность инвестиций (ROI) и отношение долга к капиталу. беспристрастность.

    Анализ безубыточности объяснил

    Ваш анализ безубыточности — это расчет того, сколько вам нужно будет продать, чтобы «окупить», то есть покрыть все ваши расходы.

    При определении точки безубыточности вам необходимо определить размер прибыли от того, что вы продаете. В случае ресторана маржа вклада будет равна цене еды за вычетом любых сопутствующих расходов. Например, заказчик платит 50 долларов за обед. Стоимость еды составляет 10 долларов, а заработная плата за приготовление и подачу еды — 15 долларов.Маржа вашего вклада составляет 25 долларов (50 — 10 — 15 долларов = 25 долларов).

    Используя эту модель, вы можете определить, насколько высоким должен быть ваш доход от продаж, чтобы вы могли выйти на уровень безубыточности. Если ваши ежемесячные постоянные расходы составляют 5000 долларов, а ваша средняя маржа взноса составляет 50 процентов (как в нашем примере с рестораном), вам нужно иметь объем продаж в 10000 долларов, чтобы выйти на уровень безубыточности.

    Сделайте финансовое планирование постоянной частью вашего бизнеса

    Ваш финансовый план может показаться ошеломляющим, когда вы начнете, но правда в том, что этот раздел вашего бизнес-плана абсолютно необходим для понимания.

    Даже если вы в конечном итоге передадите бухгалтерский учет и регулярный финансовый анализ на аутсорсинг бухгалтерской фирме, вы — владелец бизнеса — должны уметь читать и понимать эти документы и принимать решения на основе того, что вы из них извлекли. Использование инструмента бизнес-панели, такого как LivePlan, может помочь упростить этот процесс, так что вам не придется копаться в таблицах, чтобы ввести и изменить каждую деталь.

    Если вы создаете и представляете финансовые отчеты, которые вместе рассказывают историю вашего бизнеса, и если вы можете ответить на вопросы о том, откуда берутся ваши цифры, ваши шансы на получение финансирования от инвесторов или кредиторов намного выше.

    Дополнительные финансовые ресурсы малого бизнеса

    Готовы разработать собственный финансовый план? Ознакомьтесь со следующими ресурсами, чтобы получить больше информации о создании эффективного финансового плана для вашего малого бизнеса.

    Тревор — финансовый директор Palo Alto Software, где он отвечает за руководство бухгалтерскими и финансовыми усилиями компании.

    Планирование | Безграничный бизнес

    Создание бюджета

    Бюджет — это финансовое выражение операционного плана организации на период времени, обычно не менее года.

    Цели обучения

    Краткое описание процесса составления бюджета

    Основные выводы

    Ключевые моменты
    • Процесс составления бюджета может выполняться отдельными лицами или компаниями для оценки того, сможет ли физическое или юридическое лицо продолжать работать с предполагаемыми доходами и расходами.
    • Таким образом, цель составления бюджета — обеспечить прогноз доходов и расходов; позволяют сравнивать фактические финансовые операции бизнеса с прогнозами; и установить ограничение стоимости проекта, программы или операции.
    • Процесс подготовки ежемесячного бюджета включает: перечисление всех источников ежемесячного дохода; перечисление всех необходимых фиксированных расходов, таких как аренда и ипотека, коммунальные услуги и телефон; и перечисление других возможных и переменных расходов.
    Ключевые термины
    • постоянные расходы : В экономике постоянные затраты — это коммерческие расходы, не зависящие от уровня товаров или услуг, производимых бизнесом.

    Цель составления бюджета

    Бюджет — это финансовое выражение операционного плана организации на период времени, обычно не менее года. До начала года менеджеры готовят план того, чего они надеются достичь в наступающем году с точки зрения доходов, расходов и чистой прибыли.

    Бюджет : Бюджет — это финансовое выражение операционного плана организации на период времени, обычно не менее года.

    Бюджет можно более формально определить как «финансовый документ, используемый для прогнозирования будущих доходов и расходов. «Бюджетный процесс может выполняться отдельными лицами или компаниями, чтобы оценить, сможет ли физическое или юридическое лицо продолжать работать со своими прогнозируемыми доходами и расходами. Бюджет можно подготовить просто с помощью бумаги и карандаша, или на компьютере, используя программу для работы с электронными таблицами, такую ​​как Excel, или с помощью финансового приложения, такого как Quicken или QuickBooks.

    Таким образом, цель составления бюджета:

    • Предоставить прогноз доходов и расходов
    • Построить модель того, как бизнес может работать в финансовом отношении, если определенные стратегии, события и планы будут выполнены
    • Позволяет измерять фактическую финансовую деятельность предприятия по сравнению с прогнозом
    • Установите ограничение по стоимости для проекта, программы или операции

    Процесс подготовки ежемесячного бюджета

    Процесс подготовки ежемесячного бюджета включает:

    • Список всех источников ежемесячного дохода
    • Список всех необходимых фиксированных расходов, таких как аренда и ипотека, коммунальные услуги и телефон
    • Перечисление прочих возможных и переменных расходов

    Затем, по мере развития года, фактические доходы и расходы проводятся в бухгалтерские записи и сравниваются с тем, что было заложено в бюджет, и отклонение от бюджета для каждой статьи бюджета (e.g., продажи, коммерческие расходы, рекламные расходы). Менеджеры, ответственные за различные статьи доходов и расходов, затем исследуют каждое отклонение и, если оно существенное, ищут объяснение. Например, одно дело, если затраты на электроэнергию на 20% выше, чем было заложено в бюджет на один месяц, потому что рабочие использовали электроинструменты для ремонта крыши. В этом случае мы можем ожидать, что затраты вернутся к норме после завершения ремонтных работ. Другое дело, если затраты выросли из-за того, что электроэнергетическая компания повысила тарифы.В этом случае можно ожидать, что в будущем затраты будут как минимум на 20% выше.

    Роль бюджетирования в операциях

    Бюджетирование помогает планировать фактические операции, заставляя менеджеров учитывать, как условия могут измениться. Таким образом, это побуждает менеджеров рассматривать проблемы до того, как они возникнут, и думать о шагах, которые следует предпринять в настоящее время. Это также помогает координировать деятельность организации, заставляя менеджеров проверять отношения между своей собственной деятельностью и деятельностью других отделов.К другим важным функциям бюджетов относятся:

    • Для управления ресурсами
    • Сообщать планы различным руководителям центров ответственности
    • Мотивировать менеджеров стремиться к достижению бюджетных целей
    • Для оценки работы менеджеров
    • Для обеспечения прозрачности деятельности компании

    Два подхода к составлению бюджета

    Есть два основных подхода к составлению бюджета. Один подход основан на математических моделях, другой — на людях.

    Первая школа мысли считает, что при правильном построении финансовые модели можно использовать для предсказания будущего. Основное внимание уделяется переменным, входам и выходам, драйверам и тому подобному. На усовершенствование этих моделей тратятся время и деньги, которые обычно хранятся в каком-либо приложении для работы с финансовыми таблицами.

    Другая школа придерживается мнения, что дело не в моделях, а в людях. Независимо от того, насколько сложные модели могут быть получены, лучшая информация исходит от людей, работающих в этом бизнесе.Таким образом, основное внимание уделяется более полному вовлечению бизнес-менеджеров в бюджетный процесс и повышению ответственности за результаты. Компании, которые придерживаются этого подхода, заставляют своих менеджеров составлять собственные бюджеты. Хотя многие компании сказали бы, что они делают и то, и другое, на самом деле вложения времени и денег напрямую связаны с тем или иным подходом.

    Финансовый план и прогноз

    Финансовое планирование направлено на обеспечение надлежащей капитализации фирмы и соответствующих инвестиций.

    Цели обучения

    Объясните, как специалисты по финансовому планированию используют прогнозы при принятии решений

    Основные выводы

    Ключевые моменты
    • Руководство должно определить «оптимальное сочетание» финансирования — структуру капитала, обеспечивающую максимальную стоимость. Долевое финансирование менее рискованно в отношении обязательств по денежным потокам, но приводит к размыванию доли владения акциями, контроля и прибыли.
    • Руководство должно попытаться максимально приблизить структуру долгосрочного финансирования к финансируемым активам с точки зрения как сроков, так и денежных потоков.
    • Большинство организаций готовят уточненный прогноз на баланс года с учетом предыдущих бюджетов и прогнозов. Этот шаг особенно важен, если существуют существенные отклонения от первоначального бюджета.
    Ключевые термины
    • корпоративные финансы : Корпоративные финансы — это финансовая область, связанная с денежно-кредитными решениями, которые принимают коммерческие предприятия, а также с инструментами и анализом, используемыми для принятия этих решений.

    Финансовое планирование

    Финансовое планирование важно для обеспечения надлежащего финансирования корпоративных инвестиций, а также для того, чтобы деньги были потрачены на целесообразные инвестиции.Достижение целей корпоративных финансов требует, чтобы любые корпоративные инвестиции финансировались надлежащим образом. Источники финансирования — это капитал, созданный фирмой самостоятельно, и капитал из внешних источников, полученный путем выпуска новых долговых и долевых инструментов. Структура финансирования повлияет на оценку фирмы (а также на другие долгосрочные решения финансового менеджмента). Здесь есть два взаимосвязанных соображения:

    Финансовое планирование : Финансовое планирование важно для обеспечения того, чтобы корпоративные инвестиции финансировались надлежащим образом, а также для того, чтобы деньги были потрачены на целесообразные инвестиции.

    • Руководство должно определить «оптимальное сочетание» финансирования — структуру капитала, обеспечивающую максимальную стоимость. Долевое финансирование менее рискованно в отношении обязательств по денежным потокам, но приводит к размыванию доли владения акциями, контроля и прибыли.
    • Руководство должно попытаться максимально приблизить структуру долгосрочного финансирования к финансируемым активам с точки зрения как сроков, так и денежных потоков.

    Прогнозы

    Большинство организаций готовят уточненный прогноз на баланс года с учетом предыдущих бюджетов и прогнозов.Этот шаг особенно важен, если есть отклонения от первоначального бюджета. Например, если объем продаж меньше запланированного из-за того, что рыночные условия менее благоприятны, чем предполагалось при составлении бюджета, менеджеры могут искать способы увеличения продаж или сокращения расходов, чтобы избежать убытков в течение года.

    Организации могут выполнять форму экономического прогнозирования, которая представляет собой процесс прогнозирования состояния экономики. Прогнозы могут быть выполнены на высоком уровне агрегирования, например валового внутреннего продукта (ВВП), инфляции, безработицы или бюджетного дефицита.Они также могут происходить на более разрозненном уровне для конкретных секторов экономики или даже для конкретных фирм. Некоторые прогнозы составляются ежегодно, но многие обновляются чаще.

    Сценарии

    Есть много других прогнозов, которые менеджеры запрашивают, чтобы попытаться предвидеть то, что может произойти в будущем, и чтобы они могли подготовить планы действий на случай непредвиденных обстоятельств. Примерами непредвиденных событий, которые могут повлиять на будущие результаты, являются появление нового конкурента, изменение общего экономического прогноза, которое может положительно или отрицательно повлиять на затраты и / или доходы, или даже приход новой компании в другое направление бизнеса. это может поднять преобладающие ставки заработной платы в регионе.

    Менеджеры любят разрабатывать прогнозы таких цифр, как продажи, затраты, денежные средства, прибыль, процентные ставки, используя различные допущения. Еще одно слово для прогнозов — сценарии. Например, предположим, что прогноз отчета о прибылях и убытках для бизнеса на конец года предполагает, что продажи вырастут на 8 процентов по сравнению с предыдущим годом, а затраты вырастут на 6 процентов. Менеджер может попросить альтернативный сценарий, при котором продажи увеличиваются на 12 процентов, а затраты увеличиваются на 9 процентов, и другой сценарий, когда продажи снижаются на 3 процента, а затраты увеличиваются на 1 процент.

    Business Plan Essentials: написание финансового плана

    Финансовый раздел вашего бизнес-плана определяет жизнеспособность вашей бизнес-идеи и будет в центре внимания любых инвесторов, которых может заинтересовать ваша бизнес-идея. Финансовый раздел состоит из четырех финансовых отчетов: отчета о прибылях и убытках, прогноза движения денежных средств, баланса и отчета о собственном капитале. Он также должен включать краткое объяснение и анализ этих четырех утверждений.

    Инвентаризация расходов

    Думайте о своих коммерческих расходах как о двух категориях затрат: ваши начальные расходы и операционные расходы. Все затраты на запуск и запуск вашего бизнеса следует считать начальными расходами. Они могут включать:

    • Сборы за регистрацию предприятий
    • Лицензии и разрешения на ведение бизнеса
    • Начальный инвентарь
    • Рентные депозиты
    • Первоначальные взносы на объект недвижимости
    • Авансовые платежи по оборудованию
    • Плата за установку коммунальных услуг

    Ваш собственный список будет расширяться, как только вы начнете их составлять.

    Операционные расходы — это затраты на поддержание работы вашего бизнеса. Думайте об этом как о своих ежемесячных расходах. Ваш список операционных расходов может включать:

    • Заработная плата (включая вашу собственную)
    • Выплаты по аренде или ипотеке
    • Расходы на связь
    • Коммунальные услуги
    • Сырье
    • Хранилище
    • Распределение
    • Продвижение
    • Кредитные выплаты
    • Канцелярские товары
    • Техническое обслуживание

    После того, как вы перечислите все свои операционные расходы, общая сумма будет отражать ежемесячные затраты на ведение вашего бизнеса.Умножьте это число на шесть, и вы получите оценку ваших операционных расходов за шесть месяцев. Добавьте эту сумму к вашему списку общих начальных расходов, и вы получите приблизительную цифру для ваших полных начальных затрат.

    Теперь вы можете начать составлять финансовую отчетность для своего бизнес-плана, начиная с отчета о прибылях и убытках.

    Отчет о прибылях и убытках

    Отчет о прибылях и убытках показывает ваши доходы, расходы и прибыль за определенный период — снимок вашего бизнеса, который показывает, является ли ваш бизнес прибыльным.Вычтите расходы из своего дохода, чтобы определить прибыль или убыток.

    В то время как существующие предприятия обычно составляют отчет о прибылях и убытках каждый финансовый квартал или один раз в финансовый год, для целей бизнес-плана отчет о прибылях и убытках должен составляться ежемесячно за первый год.

    Не все категории в этом отчете о прибылях и убытках применимы к вашему бизнесу. Удалите те, которые не подходят, и добавьте категории, где это необходимо, чтобы адаптировать этот шаблон к вашему бизнесу.

    Если у вас есть бизнес, основанный на продуктах, раздел о доходах в отчете о прибылях и убытках будет выглядеть иначе. Выручка будет называться продажами, и вам следует учитывать все запасы.

    Прогноз движения денежных средств

    Прогноз денежных потоков показывает, как ожидается поступление денежных средств в ваш бизнес и из него. Это важный инструмент для управления денежным потоком, потому что он показывает, когда ваши расходы слишком высоки или вам могут потребоваться краткосрочные инвестиции, чтобы справиться с излишком денежного потока.В рамках вашего бизнес-плана прогноз денежного потока покажет, сколько капиталовложений необходимо для вашей бизнес-идеи.

    Для инвесторов прогноз движения денежных средств показывает, является ли ваш бизнес хорошим кредитным риском и достаточно ли наличных средств, чтобы сделать ваш бизнес хорошим кандидатом на получение кредитной линии, краткосрочной ссуды или долгосрочных инвестиций. Вы должны включить прогнозы движения денежных средств на каждый месяц в течение одного года в финансовый раздел вашего бизнес-плана.

    Не путайте прогноз денежных потоков с отчетом о движении денежных средств.Отчет о движении денежных средств показывает движение денежных средств, поступающих и исходящих от вашего бизнеса. Другими словами, он описывает денежный поток, который имел место в прошлом. Прогноз движения денежных средств показывает денежные средства, которые, как ожидается, будут получены или израсходованы в течение выбранного периода в будущем.

    Прогноз денежных потоков состоит из трех частей:

    • Денежные поступления: Введите предполагаемые объемы продаж за каждый месяц. Вводите только те продажи, которые можно получить наличными в течение каждого детализируемого месяца.
    • Выплаты наличными: Возьмите различные категории расходов из своей бухгалтерской книги и перечислите денежные расходы, которые вы фактически ожидаете платить за каждый месяц.
    • Сверка денежных доходов с выплатами наличных: В этом разделе показано начальное сальдо, которое представляет собой переход от операций предыдущего месяца. Доходы текущего месяца добавляются к этому балансу, выплаты за текущий месяц вычитаются, а скорректированный баланс движения денежных средств переносится на следующий месяц.

    Бухгалтерский баланс

    В балансе указывается чистая стоимость вашего бизнеса на определенный момент времени. В нем собраны все финансовые данные о вашем бизнесе по трем категориям:

    • Активы: Материальные объекты финансовой ценности, находящиеся в собственности компании.
    • Обязательства: Задолженность перед кредитором компании.
    • Собственный капитал: Чистая разница, когда общая сумма обязательств вычитается из общей суммы активов.

    Связь между этими элементами финансовых данных выражается уравнением: Активы = Обязательства + Собственный капитал .

    Для вашего бизнес-плана вы должны создать примерный баланс, который суммирует информацию из отчета о прибылях и убытках и прогнозы движения денежных средств. Как правило, бизнес составляет бухгалтерский баланс один раз в год.

    После того, как ваш баланс будет завершен, напишите краткий анализ для каждого из трех финансовых отчетов.Анализ должен быть кратким с основными моментами, а не углубленным анализом. Сами финансовые отчеты должны быть размещены в приложениях к вашему бизнес-плану.

    5.2 Создание всеобъемлющего бюджета

    Сбор данных и создание бюджета — с уже поставленными задачами — являются начальными шагами в этом процессе. Понимание формата или формы бюджета поможет вам найти нужную информацию. Полный бюджет — то есть бюджет, охватывающий все аспекты финансовой жизни — будет включать прогноз повторяющихся доходов и расходов, а также разовых расходов.(Разовые доходы или «непредвиденные доходы» не следует рассчитывать или «закладывать в бюджет» консервативно.) Периодические доходы будут представлять собой доходы от заработной платы, процентов или дивидендов. Периодические расходы могут включать расходы на проживание, погашение ссуд, а также регулярные сбережения или инвестиционные вклады. Единовременные расходы могут быть связаны с капитальными улучшениями, такими как установка новой крыши для вашего дома, или на покупку предметов длительного пользования, таких как холодильник или автомобиль. Это покупки, которые не будут совершаться каждый период. Подробная бюджетная диаграмма представлена ​​на рисунке 5.4 «Комплексная бюджетная диаграмма».

    Еще одно различие в распознавании повторяющихся и неповторяющихся элементов — это временные рамки для каждого. О повторяющихся статьях нужно заботиться неоднократно, и поэтому их следует рассматривать в краткосрочной перспективе, в то время как статьи капитального бюджета могут позволить долгосрочное планирование, поскольку они происходят реже. Разные временные горизонты для планирования повторяющихся и разовых задач могут позволить использовать разные стратегии для достижения этих разных целей.

    Комплексный бюджет — это составление операционного бюджета для краткосрочных целей, включающих повторяющиеся статьи, и капитального бюджета для долгосрочных целей, включающих разовые статьи.

    Операционный бюджет: периодические доходы и расходы

    Использование финансовой истории

    Периодические доходы и расходы обычно легче всего определить и спрогнозировать, поскольку они происходят постоянно и немедленно влияют на вашу повседневную жизнь. Отчет о прибылях и убытках показывает доходы и расходы; В отчетах о движении денежных средств отражены фактические денежные расходы. Периодические доходы и расходы планируются в контексте краткосрочных жизненных целей или предпочтений.

    Посмотрите на период времени, достаточно большой для сбора соответствующих данных.Некоторые доходы и расходы надежно повторяются, но только периодически или сезонно. Например, вы можете платить страховой взнос по полису автострахования два раза в год. Это повторяющиеся расходы, но они происходят только в течение двух месяцев в году, поэтому вам нужно будет посмотреть на расходы за достаточное количество месяцев, чтобы их увидеть. Или ваши расходы на отопление или охлаждение могут меняться в зависимости от сезона, влияя на ваши коммунальные расходы в одни месяцы больше, чем в другие.

    Период времени, который вы выбираете для бюджета, должен быть достаточно длинным, чтобы показывать периодически повторяющиеся элементы как повторяющиеся, а разовые элементы как необычные, но при этом достаточно малым, чтобы отслеживать их и управлять выбором в течение периода.Для личных бюджетов месяц является наиболее распространенным бюджетным периодом, поскольку большинство расходов на проживание оплачиваются не реже, чем ежемесячно. Однако лучше всего использовать данные по крайней мере за один полный год, чтобы получить разумное среднемесячное значение и видеть сезонные и периодические элементы по мере их появления.

    Некоторые предметы могут повторяться, но ненадежно: их частота или количество неизвестны. При консервативном подходе следует включить в свой бюджет максимально возможную сумму неопределенных расходов.Если доход происходит регулярно, но сумма не определена, консервативно включайте минимальную сумму. Если доход на самом деле происходит нерегулярно, возможно, лучше просто не учитывать его в своем бюджете — и в своих планах, — поскольку вы не можете «рассчитывать» на это.

    Рассмотрим следующий пример: Марк работает школьным консультантом, учителем на стороне, рисует дома летом, а также покупает и продает спортивные памятные вещи в Интернете. В 2006 году он купил старый дом по ипотеке с фиксированной процентной ставкой в ​​размере 200000 долларов.75 процентов. Каждый год он вкладывает 1000 долларов на свой пенсионный счет и использует часть капитала для ремонта дома. Он использовал автокредит, чтобы купить свою машину. Все наличные деньги, оставшиеся после того, как он оплатил свои счета, откладываются на счете денежного рынка, который приносит 3% годовых. В конце 2009 года Марк пытается составить бюджет на 2010 год. С тех пор, как он купил дом, он вел довольно хорошую финансовую отчетность, как показано на Рисунке 5.5 «Финансовые данные Марка за 2006–2009 годы».

    Mark имеет пять источников дохода: одни более постоянные, другие более надежные и некоторые более сезонные.Его работа консультанта обеспечивает стабильную круглогодичную зарплату. Покраска дома — сезонный, но достаточно надежный источник дохода; в 2008 году — меньше, потому что Марк упал с лестницы и два месяца не мог рисовать. Репетиторство — это сезонный источник дохода, и с тех пор, как в 2008 году школа наняла дополнительного консультанта, он уменьшился. Торговля памятными вещами — это круглогодичный, но непредсказуемый источник дохода. В 2009 году он совершил несколько очень прибыльных сделок, но в 2007 году почти ни одной. Процентный доход зависит от остатка на счете денежного рынка.Он включит в свой бюджет доходы от консультаций, рисования и процентов, но должен быть консервативным в отношении включения доходов от репетиторства или торговли.

    Расходы

    Mark надежны и легко предсказуемы, за некоторыми исключениями. Его несчастный случай в 2008 году увеличил его медицинские расходы в этом году. Расходы на бензин для автомобиля и отопление зависят от погоды и очень нестабильных цен на нефть; в 2008 году эти расходы были необычно высокими. Налог на недвижимость увеличился в 2009 году, но вряд ли повторится в ближайшие несколько лет.

    Рисунок 5.5. Финансовые данные Марка, 2006–2009 гг.

    Использование новой информации и «микро» факторов

    Наряду с известной финансовой историей вы хотели бы включить любую новую информацию, которая может изменить ваши ожидания. Как и в случае с любым прогнозом, чем больше информации вы можете включить в свои прогнозы, тем вероятнее, что они будут точнее.

    Марк знает, что наем нового консультанта значительно сократил его доход от репетиторства, и, вероятно, так будет и дальше.Он получит скромное повышение заработной платы, но его уведомили, что доплаты и франшизы по его медицинской и стоматологической страховке увеличатся в 2010 году. Он только что обменял свою машину и получил новую ссуду на «новую» подержанную машину. автомобиль.

    Личные или микрочастицы вашей ситуации влияют на ваши ожидания, особенно если ожидается, что они изменятся. Личные факторы, такие как структура семьи, здоровье, выбор карьеры и возраст, оказывают значительное влияние на финансовый выбор и цели.Если ожидается, что какой-либо из этих факторов изменится, следует ожидать, что изменится и ваше финансовое положение, и это ожидание следует включить в свой бюджетный прогноз.

    Например, если вы ожидаете увеличения или уменьшения размера вашей семьи или домашнего хозяйства, это повлияет на ваше потребление товаров и услуг. Если вы ожидаете смены работы или карьеры, это отразится на вашем доходе от заработной платы. Изменение состояния здоровья может привести к более или менее продолжительной работе и, таким образом, к изменению дохода от заработной платы.Есть много способов, которыми личные обстоятельства могут измениться, и они могут изменить ваши финансовые ожидания, решения и цели. Все эти предполагаемые изменения необходимо включить в бюджетный процесс.

    Использование экономических и «макро» факторов

    Макрофакторы, влияющие на ваш бюджет, исходят из контекста экономики в целом, поэтому понимание того, как создаются доходы и расходы, полезно при формировании оценок. Доходы создаются при продаже рабочей силы или капитала (ликвидности или активов).Размер создаваемого дохода зависит от проданного количества и цены.

    Цена на рабочую силу зависит от относительного спроса и предложения на рабочую силу, что отражается в уровне безработицы. Цена ликвидности зависит от относительного спроса и предложения на капитал, отраженного в процентных ставках. Уровень безработицы и процентные ставки, в свою очередь, зависят от сложной динамичной экономики.

    Экономика имеет тенденцию к циклическому поведению. Если экономика находится в периоде спада или спада, спрос на рабочую силу ниже, конкуренция между рабочими выше, и нельзя ожидать роста заработной платы.По мере роста безработицы, особенно если вы работаете в отрасли, которая циклически сокращается с экономикой, заработная плата может стать ненадежной или все более рискованной, если есть риск потерять работу. Процентные ставки, как правило, более волатильны, и поэтому их труднее предсказать, но обычно они имеют тенденцию падать в период сокращения и повышаться в период роста. Бюджетный период обычно короткий, поэтому экономические факторы не будут достаточно широко варьироваться, чтобы повлиять на прогнозы за этот короткий период.Тем не менее, эти экономические факторы должны определять ваши оценки потенциального дохода.

    Расходы создаются, когда количество товаров или услуг потребляется по определенной цене. Эта цена зависит от относительного предложения и спроса на эти товары и услуги, а также от более широкого контекста уровней цен в экономике. Если инфляция или дефляция уменьшают или увеличивают стоимость нашей валюты, то ее покупательная способность меняется, как и реальная стоимость расходов. Опять же, как правило, бюджетный период должен быть достаточно коротким, чтобы изменения покупательной способности не слишком сильно влияли на бюджет; Тем не менее, эти изменения нельзя игнорировать.Уровни цен изменяются намного быстрее, чем уровни заработной платы, поэтому вполне возможно повышение цен до повышения заработной платы, что снижает реальную покупательную способность вашей зарплаты.

    Если у вас есть ссуда с плавающей ставкой, то есть ссуда, процентная ставка по которой может периодически корректироваться, вы подвержены волатильности процентной ставки. (Это подробно обсуждается в главе 16 «Владение облигациями».) Вы должны знать об этом конкретном макро-факторе при создании бюджета.

    Макроэкономические факторы трудно предсказать, поскольку они отражают сложные сценарии, но новости о текущих и ожидаемых экономических условиях легко доступны в средствах массовой информации каждый день.Хороший специалист по финансовому планированию также будет внимательно следить за экономическими показателями и прогнозами. У вас будет довольно конкретное представление о том, где находится экономика в своих циклах и как это влияет на вас, просто увидев, как ваша зарплата соответствует вашим расходам на жизнь (например, заправка машины бензином или покупка продуктов). На рисунке 5.7 «Факторы для определения прогнозируемой статьи текущего бюджета» показано, как можно использовать личную историю, микроэкономические факторы и макроэкономические факторы для составления прогнозов по статьям вашего бюджета.

    Рисунок 5.7 Факторы для определения прогнозируемой статьи операционного бюджета

    Используя свою прошлую историю, текущую информацию и понимание текущих и ожидаемых макроэкономических факторов, Марк составил бюджет, показанный на Рисунке 5.8 «Бюджет Марка на 2010 год».

    Чтобы спрогнозировать доходы, Марк полагался на свою новейшую информацию, чтобы оценить свою заработную плату и доход от репетиторства. Он использовал минимальный доход за последние четыре года для продажи памятных вещей, что является консервативным и разумным, учитывая его непостоянство.Его доход от живописи менее изменчив, поэтому его оценка является средней, за исключением необычного года его аварии. Процентный доход основан на его текущем балансе на счете денежного рынка, который скорректирован с учетом ожидаемого снижения процентных ставок.

    Марк ожидает, что его расходы будут такими же, как и в 2009 году, поскольку его расходы и потребление не изменятся. Однако он скорректировал свою медицинскую и стоматологическую страховку и платежи за аренду автомобиля на основе своих новых знаний.

    Цена на газ и топочный мазут в течение этого периода (2006–2009 гг.) Была чрезвычайно нестабильной, что сказалось на расходах Марка на газ и отопление, поэтому он основывает свои оценки на том, что ему известно об ожидаемом потреблении и цене.Он знает, что проезжает в среднем около 15 000 миль в год и что его машина проезжает около 20 миль на галлон. Он оценивает свои расходы на газ в 2010 году, предполагая, что, поскольку уровень цен на нефть примерно такой же, как в 2007 году, газ будет стоить в среднем столько же, сколько и тогда, а это 2,50 доллара за галлон. В среднем он будет покупать 750 галлонов в год (15 000 миль ÷ 20 миль на галлон), так что его общие расходы составят 1875 долларов. Марк также знает, что он использует 500 галлонов мазута каждый год. Если оценить цены на мазут на уровне 2007 года, то его стоимость будет примерно такой же, как и тогда, — 1200 долларов.

    Марк знает, что чем больше знаний и информации он сможет использовать, тем более точными и полезными будут его оценки.

    Диаграмма 5.8 Бюджет Марка на 2010 г.

    Капитальный бюджет: капитальные затраты и инвестиции

    Доход, остающийся после вычета расходов на проживание и долговых обязательств, или свободного денежного потока , представляет собой денежные средства, доступные для капитальных затрат или инвестиций. Капитальные затраты обычно являются частью долгосрочного плана создания базы активов.Инвестиции также могут быть частью долгосрочного плана по созданию базы активов или достижению конкретной цели, такой как финансирование образования или выхода на пенсию.

    Долгосрочные стратегии основаны на ожидаемых изменениях микрофакторов, определяющих цели. Например, вы хотите откладывать деньги на пенсию, потому что ожидаете старения и не готовы или не можете продавать рабочую силу. Расширение или сокращение структуры семьи может создать новые цели сбережений или изменение жилищных потребностей, что укажет на изменение базы активов (например,г., покупка или продажа дома).

    Некоторые изменения устранят конкретную цель. Например, у ребенка, заканчивающего колледж, отпадает необходимость в накоплении средств на образование. Некоторые изменения будут подчеркивать необходимость достижения цели, например, ухудшение здоровья, подчеркивая необходимость откладывать на пенсию. По мере изменения личных факторов вам следует переоценить свои долгосрочные цели и капитальные затраты на достижение этих целей, потому что долгосрочные цели и, следовательно, капитальные затраты могут измениться вместе с ними.

    Хотя многие личные факторы относительно предсказуемы в долгосрочной перспективе (например,g., вы станете старше, а не моложе), макроэкономические факторы, которые будут происходить одновременно, предсказать гораздо труднее. Будет ли экономика расширяться или сокращаться после выхода на пенсию? Будет инфляция или дефляция? Чем дальше (во времени) вы отошли от своих целей, тем сложнее предсказать эти факторы и тем меньше они имеют отношение к вашим задачам по составлению бюджета. По мере того, как вы приближаетесь к своим целям, макрофакторы становятся более влиятельными в оценке ваших целей и вашего продвижения к ним.

    Поскольку долгосрочные стратегии реализуются с течением времени, вы должны использовать отношения между временем и стоимостью для расчета капитальных затрат и продвижения к долгосрочным целям. Долгосрочные цели часто лучше всего достигаются последовательными и ровными шагами; например, цель сбережений часто достигается за счет регулярных и стабильных вкладов. Эти регулярные депозиты образуют аннуитет. Зная, сколько времени и сколько может быть начислений, чтобы превратить баланс вашего счета (текущую стоимость этого аннуитета) в цель сбережений (его будущую стоимость), вы можете рассчитать сумму вкладов на счет.Затем это можно сравнить с вашим прогнозируемым свободным денежным потоком, чтобы узнать, возможен ли такой депозит. Вы также можете увидеть, является ли ваша цель слишком скромной или слишком амбициозной и должна быть скорректирована с точки зрения времени для достижения цели или скорости, с которой вы ее достигаете.

    Капитальные вложения могут быть одноразовыми, например, новая крыша. Капитальные вложения также могут быть шагом к долгосрочной цели, например, ежегодным сберегательным вкладом. Эта цель должна оцениваться с каждым бюджетом, и этот «этап» или капитальные затраты должны быть пересмотрены.На рисунке 5.10 «Факторы для определения прогнозируемой статьи капитального бюджета» показано соотношение факторов, используемых для определения капитального бюджета.

    Рисунок 5.10 Факторы для определения прогнозируемой статьи капитального бюджета

    Бюджет

    Марка на 2010 год (показан на Рисунке 5.8 «Бюджет Марка на 2010 год») прогнозирует падение доходов и располагаемого дохода, а также рост расходов на жизнь, в результате чего у него останется меньше свободных денежных средств для капитальных затрат или инвестиций. Он знает, что его дому нужна новая крыша (ориентировочная стоимость = 15000 долларов), и надеялся, что это будет сделано в 2010 году.Однако эти капитальные затраты создадут отрицательный чистый денежный поток, даже если он также использует сбережения со своего счета денежного рынка. Бюджет Марка показывает, что как его краткосрочные предпочтения в образе жизни (прогнозируемые доходы и расходы), так и прогресс в достижении его долгосрочных целей (улучшение состояния собственности и сбережения) не могут быть достигнуты без некоторых изменений и выбора. Какими должны быть эти изменения и выборы?

    Основные выводы

    • Полный бюджет состоит из операционного бюджета и капитального бюджета.
    • Операционный бюджет учитывает текущие доходы и расходы.
    • Периодические доходы от продажи рабочей силы и / или ликвидности.
    • Периодические расходы возникают в результате потребления товаров и / или услуг.
    • Периодические доходы и расходы

      • удовлетворять краткосрочные цели образа жизни,
      • создать свободный денежный поток для капитальных вложений.
    • В капитальном бюджете учитываются капитальные затраты или единовременные статьи.
    • Капитальные затраты обычно являются частью долгосрочного плана или цели.
    • Прогнозирование текущих доходов и расходов предполагает использование

      • финансовая история,
      • новых информационных и микроэкономических факторов,
      • макроэкономических фактора.
    • Для прогнозирования различных доходов и расходов могут использоваться разные методы в зависимости от вероятности, изменчивости и предсказуемости количества и цены.
    • При проектировании капитальных затрат используются:

      • Новая информация и микроэкономические факторы
      • Макроэкономические факторы, хотя их труднее предсказать на более длительный период, и поэтому они менее актуальны
      • Отношения, описываемые временной стоимостью денег

    Упражнения

    1. Используя бюджетную ведомость Марка в качестве руководства, адаптируйте категории и суммы бюджета с учетом ваших личных финансовых реалий и прогнозов.Разработайте операционный бюджет и бюджет капиталовложений, отделяя текущие доходы и расходы от разовых капитальных затрат. На основании чего вы будете делать прогнозы о своих будущих доходах и расходах?
    2. Как ваш бюджетный лист соотносится с вашим отчетом о доходах, вашим отчетом о движении денежных средств и вашим балансом? Как вы будете использовать эту прошлую историю для разработки бюджета для достижения ваших краткосрочных и долгосрочных целей?
    Отчет о прибылях и убытках

    — Определение, объяснение и примеры

    Что такое Отчет о доходах?

    Отчет о прибылях и убытках — это один из основных финансовых отчетов компании, в котором отражены их прибыли и убытки. Отчет о прибылях и убытках (P&L) Отчет о прибылях и убытках (P&L), или отчет о прибылях и убытках, или отчет о прибылях и убытках, представляет собой финансовый отчет, содержащий сводную информацию. в течение определенного периода времени.Прибыль или убыток определяется путем вычета всех доходов и вычитания всех расходов как от операционной, так и от внеоперационной деятельности.

    Отчет о прибылях и убытках — это один из трех отчетов Три финансовых отчета Три финансовых отчета — это отчет о прибылях и убытках, баланс и отчет о движении денежных средств. Эти три основных отчета используются как в корпоративных финансах (включая финансовое моделирование, что такое финансовое моделирование) Финансовое моделирование выполняется в Excel для прогнозирования финансовых показателей компании.Обзор того, что такое финансовое моделирование, как и зачем строить модель) и бухгалтерский учет. В отчете последовательно и логично отображаются выручка компании, затраты, валовая прибыль, коммерческие и административные расходы, прочие расходы и доходы, уплаченные налоги и чистая прибыль.

    Изображение: бесплатный курс CFI по основам бухгалтерского учета.

    Отчет разделен на периоды времени, которые логически следуют за деятельностью компании. Наиболее распространенным периодическим делением является ежемесячное (для внутренней отчетности), хотя некоторые компании могут использовать цикл из тринадцати периодов.Эти периодические отчеты объединяются в итоговые значения для квартальных и годовых результатов.

    Этот отчет — отличное место для начала построения финансовой модели Что такое финансовое моделирование Финансовое моделирование выполняется в Excel для прогнозирования финансовых показателей компании. Обзор того, что такое финансовое моделирование, как и зачем строить модель, поскольку оно требует наименьшего количества информации из баланса и отчета о движении денежных средств. Таким образом, с точки зрения информации отчет о прибылях и убытках предшествует двум другим основным отчетам.

    Изображение: Курсы финансового моделирования CFI.

    Загрузите бесплатный шаблон

    Введите свое имя и адрес электронной почты в форму ниже и загрузите бесплатный шаблон прямо сейчас!

    Компоненты отчета о прибылях и убытках

    Отчет о прибылях и убытках может иметь незначительные различия между разными компаниями, поскольку расходы и доходы будут зависеть от типа операций или ведения бизнеса. Однако есть несколько общих статей, которые обычно можно увидеть в любом отчете о прибылях и убытках.

    Наиболее распространенные статьи отчета о прибылях и убытках включают:

    Выручка / Продажи

    Выручка от продаж Выручка от продаж Выручка от продаж — это доход, полученный компанией от продажи товаров или оказания услуг. В бухгалтерском учете термин «продажи» — это выручка компании от продаж или услуг, отображаемая в самом верху отчета. Эта стоимость будет равна сумме затрат, связанных с созданием продаваемых товаров или предоставлением услуг. У некоторых компаний есть несколько потоков доходов. Потоки доходов. Потоки доходов — это различные источники, из которых бизнес зарабатывает деньги от продажи товаров или предоставления услуг.Типы, которые добавляют к общей строке дохода.

    Стоимость проданных товаров (COGS)

    Стоимость проданных товаров (COGS) — это статья, которая объединяет прямые затраты, связанные с продажей продуктов, для получения дохода. Эту статью также можно назвать Себестоимостью, если компания занимается оказанием услуг. Прямые затраты могут включать в себя оплату труда, детали, материалы и распределение других расходов, таких как амортизация (см. Объяснение амортизации ниже).

    Валовая прибыль

    Валовая прибыль Валовая прибыль Валовая прибыль — это прямая прибыль, остающаяся после вычета стоимости проданных товаров или «себестоимости продаж» из выручки от продаж.Он используется для расчета валовой прибыли и является начальным значением прибыли, указанным в отчете о прибылях и убытках компании. Валовая прибыль рассчитывается до операционной прибыли или чистой прибыли. Валовая прибыль рассчитывается путем вычитания себестоимости проданных товаров (или себестоимости продаж) из выручки от продаж.

    Расходы на маркетинг, рекламу и продвижение

    Большинство предприятий несут некоторые расходы, связанные с продажей товаров и / или услуг. Расходы на маркетинг, рекламу и продвижение часто группируются вместе, поскольку они представляют собой схожие расходы, связанные с продажами.

    Общие и административные расходы

    Общие и административные расходы SG&A включает все непроизводственные расходы, понесенные компанией в любой данный период. Он включает такие расходы, как аренда, реклама, маркетинг, включая коммерческий, общий и административный раздел, который содержит все другие косвенные расходы, связанные с ведением бизнеса. Сюда входят заработная плата, аренда и офисные расходы, страхование, дорожные расходы, а иногда и амортизация, а также другие операционные расходы.Однако предприятия могут выбрать разделение амортизации и амортизации в своем собственном разделе.

    EBITDA

    EBITDA не во всех отчетах о прибылях и убытках означает прибыль до вычета процентов, налогов, износа и амортизации. Он рассчитывается путем вычитания административных и административных расходов (без учета амортизации и износа) из валовой прибыли.

    Амортизация и амортизация

    Амортизация Расходы на амортизацию Когда долгосрочный актив приобретается, он должен капитализироваться, а не списываться на расходы в том отчетном периоде, в котором он был приобретен.Это так, и амортизация осуществляется в неденежной форме. Неденежные расходы. Неденежные расходы отражаются в отчете о прибылях и убытках, потому что принципы бухгалтерского учета требуют их отражения, несмотря на то, что они фактически не оплачиваются наличными. расходы, создаваемые бухгалтерами для распределения стоимости основных средств, таких как основные средства, такие как основные средства (PP & EPP & E (основные средства). Основные средства (основные средства) (основные средства) являются одним из основных внеоборотных активов. на балансе (капитальные затраты влияют на основные средства).

    Операционная прибыль (или EBIT)

    Операционная прибыль представляет собой сумму, полученную от обычных деловых операций. Другими словами, это прибыль до вычета любых внереализационных доходов, внереализационных расходов, процентов или налогов из доходов. EBIT EBIT Guide EBIT означает прибыль до уплаты процентов и налогов и является одним из последних промежуточных итогов в отчете о прибылях и убытках перед чистой прибылью. EBIT также иногда называют операционным доходом, потому что он определяется путем вычета всех операционных расходов (производственных и непроизводственных затрат) из выручки от продаж.это термин, обычно используемый в финансах и обозначающий прибыль до уплаты процентов и налогов.

    Проценты

    Процентные расходы Процентные расходы Процентные расходы возникают из-за компании, которая финансируется за счет заемных средств или аренды капитала. Проценты указаны в отчете о прибылях и убытках, но также могут. Компании обычно выделяют процентные расходы и процентные доходы отдельной строкой в ​​отчете о прибылях и убытках. Это сделано для того, чтобы согласовать разницу между EBIT и EBT.Расходы по процентам определяются графиком долга. График долга График долга включает в себя весь долг, имеющийся у бизнеса, в зависимости от срока его погашения и процентной ставки. В финансовом моделировании потоки процентных расходов

    Прочие расходы

    Компании часто имеют другие расходы, уникальные для их отрасли. Другие расходы могут включать выполнение, технологии, исследования и разработки Исследования и разработки (R&D) Исследования и разработки (R&D) — это процесс, с помощью которого компания получает новые знания и использует их для улучшения существующих продуктов и внедрения (R&D), компенсация на основе запасов. Компенсация на основе акций (также называемая компенсацией на основе акций или компенсацией акционерного капитала) — это способ выплаты сотрудникам и директорам (SBC) расходов на обесценение Обесценение Обесценение основных средств можно охарактеризовать как резкое уменьшение справедливой стоимости из-за физического повреждения. изменения в существующем законодательстве, прибыли / убытки от продажи инвестиций, влияние курсов валют и многие другие расходы зависят от отрасли или компании.

    EBT (прибыль до налогообложения)

    EBTEarnings Before Tax (EBT) Прибыль до налогообложения или прибыль до налогообложения — это последний промежуточный итог в отчете о прибылях и убытках перед строкой чистой прибыли. EBT обозначает прибыль до налогообложения, также известную как прибыль до налогообложения, и определяется путем вычитания процентных расходов из операционной прибыли. Это последний промежуточный итог до получения чистой прибыли.

    Налог на прибыль

    Налог на прибыльУчет налога на прибыль Налог на прибыль и его учет являются ключевой областью корпоративных финансов.Концептуальное понимание учета налога на прибыль позволяет ссылаться на соответствующие налоги, взимаемые с прибыли до налогообложения. Общие налоговые расходы могут состоять как из текущих, так и из будущих налогов.

    Чистая прибыль

    Чистая прибыль IncomeNet Доходы IncomeNet являются ключевой статьей не только в отчете о прибылях и убытках, но и во всех трех основных финансовых отчетах. Прибыль рассчитывается путем вычета подоходного налога из прибыли до налогообложения. Это сумма, которая направляется в нераспределенную прибыль в балансе после вычета любых дивидендов.

    Реальный пример отчета о прибылях и убытках

    Ниже приведен пример консолидированного отчета о прибылях и убытках Amazon за годы, закончившиеся 31 декабря 2015–2017 гг. Взгляните на отчет о прибылях и убытках, а затем прочтите разбивку об этом ниже.

    Источник: amazon.com

    Научитесь анализировать отчет о прибылях и убытках в курсе CFI по основам финансового анализа.

    Начиная с самого верха, мы видим, что у Amazon есть два разных потока доходов — продукты и услуги, которые в совокупности образуют общий доход.

    Промежуточный итог валовой прибыли отсутствует, поскольку себестоимость продаж группируется со всеми другими расходами, которые включают выполнение, маркетинг, технологии, контент, общие и административные (G&A) и другие расходы.

    После вычета всех вышеперечисленных расходов мы, наконец, приходим к первому промежуточному итогу в отчете о прибылях и убытках, операционному доходу (также известному как EBIT или прибыль до уплаты процентов и налогов).

    Все, что ниже операционного дохода, не связано с текущей деятельностью бизнеса — например, внереализационные расходы, резерв по налогу на прибыль (т.е., будущие налоги), а также инвестиционная деятельность по методу долевого участия (прибыль или убыток от миноритарных инвестиций) за вычетом налогов.

    Наконец, мы приходим к чистой прибыли (или чистому убытку), которую затем делим на средневзвешенное количество акций в обращении Средневзвешенное количество акций в обращении Средневзвешенное количество акций в обращении относится к количеству акций компании, рассчитанному после корректировки на изменения в акционерном капитале. за отчетный период. Количество средневзвешенных акций в обращении используется при расчете таких показателей, как прибыль на акцию (EPS) в финансовой отчетности компании, для определения прибыли на акцию. Прибыль на акцию (EPS). Прибыль на акцию (EPS) является ключевым показателем, используемым для определения прибыли на акцию. доля обыкновенного акционера в прибыли компании.EPS измеряет прибыль каждой обыкновенной акции (EPS).

    Как построить отчет о прибылях и убытках в финансовой модели

    После подготовки каркаса отчета о прибылях и убытках как такового его можно интегрировать в соответствующую финансовую модель Типы финансовых моделей Наиболее распространенные типы финансовых моделей включают: 3 отчета модель, модель DCF, модель M&A, модель LBO, бюджетная модель. Откройте для себя 10 основных типов для прогнозирования будущих результатов.

    Шаг 1

    Сначала введите исторические данные за любые доступные периоды времени в шаблон отчета о прибылях и убытках в Excel Ресурсы Excel Изучите Excel онлайн с помощью сотен бесплатных руководств, ресурсов, руководств и шпаргалок по Excel! Ресурсы CFI — лучший способ изучить Excel на своих условиях.. Отформатируйте ввод исторических данных, используя определенный формат, чтобы иметь возможность различать жестко закодированные данные и расчетные данные. Напоминаем, что распространенный метод форматирования финансовой модели Форматирование финансовой модели — это самостоятельная наука. Правильно форматируя финансовую модель, аналитик сохраняет последовательность, ясность и эффективность. такие данные должны раскрасить любой жестко запрограммированный ввод синим цветом, а вычисленные данные или связывающие данные — черным.

    Это позволяет пользователю и читателю узнать, где можно внести изменения во входные данные и какие ячейки содержат формулы и, следовательно, не должны изменяться или подделываться.Однако, независимо от выбранного метода форматирования, не забывайте поддерживать последовательное использование во избежание путаницы.

    Шаг 2

    Затем проанализируйте тенденцию в доступных исторических данных, чтобы создать драйверы и предположения для будущего прогнозирования. Например, проанализируйте тенденцию продаж, чтобы спрогнозировать рост продаж, проанализировав COGS как процент от продаж, чтобы спрогнозировать будущие COGS. Узнать больше о методах прогнозированияМетоды прогнозированияЛучшие методы прогнозирования. В этой статье мы объясним четыре типа методов прогнозирования доходов, которые финансовые аналитики используют для прогнозирования будущих доходов..

    Шаг 3

    Наконец, используя драйверы и предположения, подготовленные на предыдущем шаге, спрогнозируйте будущие значения Прогнозирование Прогнозирование относится к практике прогнозирования того, что произойдет в будущем, с учетом событий в прошлом и настоящем. По сути, это инструмент для принятия решений, который помогает предприятиям справиться с последствиями неопределенности будущего путем изучения исторических данных и тенденций. по всем статьям отчета о прибылях и убытках.Прогнозируйте отдельные позиции и используйте их для расчета промежуточных итогов. Например, для будущей валовой прибыли лучше прогнозировать COGS, а доходRevenueRevenue — это стоимость всех продаж товаров и услуг, признанных компанией за период. Доход (также называемый продажами или доходом) и вычитайте их друг из друга, а не прогнозируйте будущую валовую прибыль напрямую.

    Шаблон отчета о прибылях и убытках

    Загрузите бесплатный шаблон отчета о прибылях и убытках CFI, чтобы составить годовой отчет о прибылях и убытках с вашими собственными данными.

    Этот шаблон взят из курса CFI по основам финансового анализа.

    Каковы общие факторы для каждой статьи отчета о прибылях и убытках?

    8
    Статья строки Драйвер или предположение
    Выручка от продаж Выбранный процент роста, привязанный процент роста на основе индекса (например, ВВП)
    Себестоимость проданных товаров Процент от продаж , Фиксированная долларовая стоимость
    SG&A Процент продаж, фиксированная сумма, тенденция, фиксированная долларовая стоимость
    Износ и амортизация График амортизации
    График начисления процентов Налог

    2

    Процент дохода до налогообложения (эффективная ставка налога)

    Хотя эти факторы используются обычно, они представляют собой лишь общие рекомендации.Бывают ситуации, когда необходимо проявить интуицию, чтобы определить правильный драйвер или предположение для использования. Например, у конкретного предприятия может быть нулевой доход. Таким образом, процентная доля водителя продаж не может использоваться для COGS. Вместо этого аналитику, возможно, придется полагаться на изучение прошлой тенденции COGS, чтобы определить допущения для прогнозирования COGS в будущем.

    Основные отчеты, используемые в финансовом моделировании, аналогичны основным отчетам, используемым в бухгалтерском учете. Их три: Отчет о прибылях и убытках, Баланс Баланс Баланс является одним из трех основных финансовых отчетов.Эти отчеты являются ключевыми как для финансового моделирования, так и для бухгалтерского учета. Отчет о движении денежных средств Отчет о движении денежных средств (официально именуемый «Отчет о движении денежных средств») содержит информацию о том, сколько денежных средств компания сгенерировала и использовала в течение определенного периода. Он содержит 3 раздела: денежные средства от операций, денежные средства от инвестирования и денежные средства от финансирования .. В финансовой модели Типы финансовых моделей Наиболее распространенные типы финансовых моделей включают: модель с тремя отчетами, модель DCF, модель M&A, модель LBO, модель бюджета.Откройте для себя 10 основных типов, каждое из этих утверждений повлияет на значения других утверждений.

    Видеообъяснение отчета о прибылях и убытках

    Ниже приведено видео объяснение того, как работает отчет о прибылях и убытках, различных составляющих его элементов и почему он так важен для инвесторов и руководителей компании.

    Мы надеемся, что это видео помогло вам понять, что многие люди считают самым важным финансовым отчетом в бухгалтерском учете!

    Дополнительные ресурсы

    CFI является официальным поставщиком глобальной сертификации финансового моделирования и оценки (FMVA) ®FMVA® Certification Присоединяйтесь к более 850 000 студентов, которые работают в таких компаниях, как Amazon, J.П. Морган и программа сертификации Ferrari, призванная помочь любому стать финансовым аналитиком мирового уровня.

    Пройдя курсы финансового моделирования, тренинги и упражнения, любой человек в мире может стать отличным аналитиком. Чтобы продолжить карьеру, вам пригодятся следующие дополнительные ресурсы CFI:

    • БалансБалансовый отчетБалансовый отчет является одним из трех основных финансовых отчетов.

    Добавить комментарий

    Ваш адрес email не будет опубликован. Обязательные поля помечены *